Det är många saker du bör tänka på när du utgör din investeringsportfölj. Du bör veta vad din risktolerans och investeringsstrategi är, för att inte tala om vilken typ av tillgångar du planerar att lägga dina pengar på. Allt detta beror på dina mål - vad du tänker på långsiktigt som att planera för dina barns utbildning och din pension, men också dina kortsiktiga mål.
Du kanske kommer att det kommer en tid då du behöver tillgång till kontanter omedelbart - säg till en medicinsk nödsituation eller om du vill ta en semester. Att lägga in dina pengar på ett konto som tjänar ränta men som gör att du enkelt kan göra uttag kan hjälpa dig att uppnå dessa mål. Du kanske vill överväga att lägga lite pengar på ett sparkonto, eller så kan du prova ett pengemarknadskonto (MMA), en likvid tillgång som ger en högre ränta.
Key Takeaways
- Ett pengemarknadskonto är ett inlåningskonto som innehas i en bank, kreditförening eller andra finansiella institutioner som betalar ränta och kommer med checkskrivning och betalkortbehörigheter. MMA är till skillnad från andra investeringar eftersom de lätt kan likvideras, till skillnad från andra investeringar. Två faktorer begränsar likviditet på penningmarknadskonton inklusive minimikrav på balans och begränsningar i antalet månatliga uttag.
Pengemarknadskonton
Ett pengemarknadskonto är ett insättningskonto som innehas i en bank, kreditförening eller annan finansiell institution. Det här kontot betalar ränta - mycket högre än vanliga sparkonton. Bankerna använder pengarna på ett pengemarknadskonto för att investera i kortfristiga likvida tillgångar inklusive statsskuldväxlar eller statsobligationer. Banker tjänar ränta på dessa investeringar och delar i själva verket ränta med kontoinnehavare.
Att göra ett uttag från ett pengemarknadskonto är lika enkelt som alla andra insättningskonton. Många av dem har betalkort och andra funktioner inklusive möjligheten att skriva checkar. Kontoinnehavare kanske också kan besöka sin bank- eller kreditföreningsfilial för att göra sina uttag.
Även om de kanske delar vissa likheter med standardkontroll- och sparkonton, kommer de med vissa begränsningar, vilket gör dem mindre flexibla. De kan komma med minimikrav på balans, ett begränsat antal uttag och ofta kommer med avgifter och andra avgifter.
Pengemarknadskonton och likviditet
Pengemarknadskonton är inte som andra investeringar eftersom de är mycket likvida tillgångar. Förutom vissa gränser för tillgängligheten av nyligen deponerade fonder, finns det inlåning på pengemarknadskonton för omedelbar uttag. Det betyder att dessa konton snabbt kan konverteras till kontanter utan att förlora värde. Pengemarknadskonton är långfristiga insättningar, så det finns inget löptid. Kontoinnehavare tappar inte ränta när de likviderar sina konton. Termininsättningar å andra sidan kräver att kontoinnehavaren håller kontot öppet till förfallodagen. Tidiga uttag leder vanligtvis till förlust av ränta.
Det finns två faktorer som begränsar likviditeten på penningmarknadskonton. Till skillnad från att kontrollera eller spara konton, kräver banker att personer som har pengemarknadskonton ska upprätthålla en minimibalans - så mycket som $ 5, 000 till $ 10 000 på den låga sidan. Och eftersom det är ett sparkonto måste det följa federala bestämmelser. Alla kontoinnehavare är begränsade till sex uttag per månad. Eventuella ytterligare debettransaktioner resulterar i en serviceavgift eller transaktionsavgift.
Ett penningmarknadskontos likviditet kan begränsas av minsta saldon och ett begränsat antal uttag.
Insättningsbas för banker
Kommersiella banker och kreditföreningar tillhandahåller penningmarknadskonton för att locka relativt stora, stabila insättningar i utbyte mot räntesatser som är något högre än för sparande och räntebärande kontrollkonton. Den stabila insättningsbasen ökar det finansiella institutets förmåga att låna.
Detta behov av stabilitet ger upphov till de enda väsentliga likviditetsbegränsningarna, som är kravet på att upprätthålla vissa balanser och gränsen för antalet uttag. Om man bryter mot dessa balanskrav och transaktionsgränser kan det minska räntan på insättningarna eller öka de betalda avgifterna.
Det är viktigt att notera att pengemarknadskonton, som är federalt försäkrade inlåningskonton, skiljer sig från pengemarknadsfonder som erbjuds av investeringsbanker.
Pengemarknadskonton kontra pengemarknadsfonder
Det faktum att penningmarknadskonton är försäkrade och därför reglerade av Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) ger ett reglerande och strukturellt stöd för dessa konton. Naturligtvis är förmågan att återkräva förlust genom försäkring inte en praktisk källa till likviditet eftersom en sådan återhämtning kan ta upp till två arbetsdagar. Emellertid är denna federala försäkring en viktig, och ofta missförstått, skillnad mellan pengemarknadskonton och pengemarknadsfonder.
Pengemarknadsfonder är en typ av fonder. De liknar ett pengemarknadskonto i och med att de är lågriskiga tillgångar som också investerar i kortsiktiga, mycket likvida fordon. Men det är där likheterna slutar. Pengemarknadsfonder erbjuds av värdepappersföretag som säljer aktier till investerare i fonden. Investerare kan sälja sina aktier om de behöver kontanter och generellt drabbas av realisationsvinster eller förluster som måste rapporteras till Internal Revenue Service (IRS). Och till skillnad från pengemarknadskonton är principen i en penningmarknadsfond inte garanterad. Pengemarknadsfonder regleras av Securities and Exchange Commission (SEC) och är inte försäkrade av FDIC.
