Innehållsförteckning
- Ta ett hårdslån
- Kvalificerade distributioner
Med högskolestudier som någonsin ökar ser många föräldrar till sina pensioner för att hjälpa till med universitetsavgifter. Att använda en Roth 401 (k) för att komplettera utbildningskostnader kan dock inte vara lika enkelt som det är med andra pensionsplaner. Till skillnad från en Roth IRA finns det inget enkelt sätt att ta ut skattefria medel från en Roth eller traditionell 401 (k), oavsett orsaken till att de behöver pengarna.
Key Takeaways
- Medan direkta utgifter för högre utbildning är berättigade till strafffria uttag från ett traditionellt IRA- eller 401 (k) -konto, kommer studielån och ränta inte att vara. Tidigare uttag (före ålder 59½) från ett traditionellt pensionskonto för att betala studielån kommer att vara föremål för till en påföljd på 10%, plus eventuella uppskjutna inkomstskatter. Tidigare uttag från Roth 401 (k) kan dock vara fria från straff och skatt så länge endast bidrag, och inte några vinster, berörs före ålder 59½.
Ta ett hårdslån
Men alla 401 (k) -konton har en inbyggd lånefunktion, som kan vara användbar i tider med behov. Enligt planens villkor kan kontoinnehavare ta ett lån på upp till 50% av sitt saldo med ett maximalt lånebelopp på $ 50 000. Detta lån måste återbetalas med relativt lika och regelbundna betalningar inom fem år, men alla återbetalningar, inklusive ränta, deponeras tillbaka på det ursprungliga kontot.
Om undervisningskostnaderna inte är alltför tyngre och din pensionssparande är robust kan ett lån vara ett relativt enkelt sätt att täcka utbildningskostnader utan att tappa ditt konto.
Om ett lån inte täcker kostnaderna tillräckligt, inkluderar 401 (k) planer ofta villkor för svårighetsfördelningar som möjliggör uttag av medel upp till det totala bidragsbeloppet, inklusive inkomst eller matchning av arbetsgivare. Behovet av medel måste dock vara omedelbart och betydande. Om du uppfyller kriterierna är du berättigad att få en distribution upp till behovet inklusive medel för att täcka ytterligare skatter eller avgifter.
Att uppfylla kriterierna för en svårighetsfördelning kräver emellertid att du inte anses vara oförmögen att tillgodose behovet genom andra tillgångar, eller din makas eller anhöriga, och att du har utnyttjat alla andra stöd- och lånealternativ genom denna och någon annan plan enligt ditt namn. Dessutom belastas hårdhetsfördelningar från traditionella 401 (k) inkomstskatt - även om Roth-fördelningar inte är det - och eventuellt uttag kan omfattas av den 10% skatten för tidig distribution.
Kontoinnehavare som tar svårigheter utdelningar är också begränsade från att ge bidrag till alla pensionskonton under samma arbetsgivare i minst sex månader efter utträdet.
Kvalificerade distributioner
Du kan när som helst dra tillbaka dina ursprungliga bidrag till en Roth IRA utan att utlösa en skattereduktion. Kvalificerade distributioner är också 100% skatte- och strafffria. En kvalificerad distribution inkluderar:
- Utdelningar gjorda vid ålder 59 1/2 eller äldre. Åtaganden gjorda efter din Roth IRA har varit öppen i minst fem år och du är minst 59 1/2 år gammal. Åtaganden görs för att du blir helt och permanent inaktiverad Åtgärder gjorda till din stödmottagare när du passerar bortfördelningar upp till $ 10 000 för köp av ett första hem
Du kan också undvika straff för tidig återkallelse om en utdelning inte är mer än de kvalificerade kostnaderna för högre utbildning. För IRS-ändamål inkluderar kvalificerade kostnader för högre utbildning:
- Studieavgift och anmälningsavgifterStudent aktivitetsavgifter Böcker, förnödenheter och utrustning Rum och styrelse för studenter som är inskrivna minst halvtid Utbildningsutgifter som krävs för en student med särskilda behov
Vi bör också notera att dessa utgifter måste betalas till en berättigad utbildningsinstitution eller alla högskolor eller universitet som är berättigade att delta i federala studiestödprogram. Att få studielån eller bidrag är inte ett villkor för att använda Roth IRA-pengar för att betala för college.
