Skatter skapar dödviktförlust eftersom de hindrar människor från att köpa en produkt som kostar mer efter beskattning än vad som skulle göra innan skatten tillämpades. Dödviktsförlust är förlusten av något bra ekonomiskt som inträffar på grund av skatten. Skatt på en produkt är inte den enda bidragaren till dödviktsförlust. Det är mindre troligt att människor önskar och söker arbete när skatten på dem är mer än vad som skulle vara möjligt om de inte sökte arbete eller högre betalande arbete. De måste också göra ändringar i sina vanor för att undvika skatter, ytterligare lägga en börda på dem och minska deras totala ekonomiska livskvalitet.
Medan skatter skapar dödviktsförlust varierar det beroende på flera faktorer. Två av de viktigaste faktorerna är om en konsument är villig att spendera på en produkt och hur mycket, samt hur väl en leverantör kan få den önskade produkten till konsumenten. Detta är ett exempel på lagen om tillgång och efterfrågan inom ekonomin. När utbud och efterfrågan inte är lika, uppstår mer dödviktsförlust.
Dödviktsförlust av beskattning betraktas som tid och pengar som kan spenderas inom andra områden i en individs liv, särskilt i områden som resulterar i bättre utgifter och större bidrag till ekonomin. Regeringar kan minska sina utgifter för skatteuppbörd om olika skattepolitiker fanns på plats. De människor som tillbringar timmar på att leta efter sätt att undvika skatter kan spendera den tiden på att göra andra aktiviteter som kan bidra till ekonomin mer, särskilt om dessa aktiviteter inkluderar utgifter på sätt som sätter tillbaka pengar i ekonomin.
