Vad är ett skuldavbrottskontrakt (DCC)
Ett skuldavlysningsavtal (DCC) är ett avtal som ändrar lånevillkor. Enligt skuldavskrivningsavtalet samtycker en bank att säga upp hela eller delar av kundens skyldighet att återbetala ett lån eller kredit. Dessa kontrakt träder i kraft vid inträffandet av en specifik händelse som skrivs in i kontraktet, och de flesta människor ansluter dem till kreditkortsskulder. Denna produkt är också känd som ett skuldavstängningsavtal (DSA), och båda produkterna faller under kontroll och övervakning av kontoret för valutakontrollanten (OCC)
BREAKING NOWN Skulderavtalskontrakt (DCC)
Ett skuldavlysningskontrakt (DCC) föreskriver avbokning eller upphävande av lånebetalningar när det blir svårt eller omöjligt för låntagaren att göra betalningar. Dessa händelser kan inkludera en olycka eller förlust av liv, hälsa eller inkomstbortfall. Andra orsaker till skuldavskrivning inkluderar militärtjänst, äktenskap och skilsmässa.
Banker och andra finansiella institutioner kommer att erbjuda skuldavskrivningsavtal istället för en kreditförsäkringsplan. Kreditförsäkring är en typ av försäkring som köpts av en låntagare som betalar en eller flera befintliga skulder vid dödsfall, funktionshinder eller i sällsynta fall arbetslöshet. DCC fungerar som kreditförsäkring men kan också skrivas för att täcka händelser i låntagarens make eller andra hushållsmedlemmar. Denna produktfunktion erkänner att i många hushåll bidrar olika familjemedlemmar till den totala hushållens inkomst.
DCC: er erbjuder ett flexibelt sätt för låntagare att skydda sig mot olika händelser som kan påverka deras förmåga att betala skuld. De tillåter också låntagare att endast köpa det skydd som de behöver baserat på deras ekonomiska situation och hur mycket skuld de har utestående. Följaktligen är skuldavbrytningsavtal (DCC) och skuldavstängningsavtal (DSA) ofta en mer lämplig form av skuldskydd för låntagare än kreditförsäkring.
Tillgänglighet och reglering av skuldförlåtelseprodukter
Skulderavdragsavtal är tillgängliga för konsumentlån inklusive avbetalningslån, autolån, inteckningar, krediträntor för hemmaplan (HELOC) och leasingavtal. Låntagaren betalar en avgift till en borgenär vid mottagandet av det skydd som ges. Federal banks regulator, Federal Courts och de flesta stater erkänner DCC: er som bankprodukter eftersom de inte har försäkringsattribut. DCC: er finns tillgängliga från federala och statliga charterade institut samt av icke-depåfördröjare. DCC: er är föremål för omfattande reglering av federala och statliga bankregulatorer. DCC: er kan ha sitt ursprung antingen med den underliggande kredittransaktionen eller efter stängning eller etablering av ett lån eller en kreditgräns.
Överföringen av risken i kreditförsäkring kräver regleringen av produkten som försäkring. Denna förordning skyddar banken vid insolvens. Samma skyddsåtgärd finns emellertid inte när det gäller en skuldavbokningsprodukt. Med en DCC behåller borgenären alla riskerna för avbokning eller upphävande av betalningen. Dessutom säljer DCC inte genom försäkringsagenter, mäklare eller andra mellanhänder. De är en funktion i kreditförlängningen, som tillhandahålls av en långivare som kunden kan avbryta när som helst.
