Innehållsförteckning
- BGSTX
- FBALX
- Jämför VGSTX och FBALX
En balanserad fond är en fond som innehåller en aktiekomponent, en obligationskomponent och ibland en penningmarknadskomponent i en enda portfölj. Generellt håller dessa fonder på en relativt fast blandning av aktier och obligationer. Deras innehav balanseras mellan eget kapital och skuld med målet mellan tillväxt och inkomst. Därför är deras namn "balanserad".
Balanserade fonder är inriktade på investerare som letar efter en blandning av säkerhet, inkomst och blygsam kapitaluppskattning med exponering för både tillväxt och värde. Investerare som söker diversifiering i tillgångsfördelningen kan hitta dessa fonder attraktiva eftersom de når en balans mellan långsiktig kapitalrepresentation och bevarande av kapital. Genom att tillhandahålla intäkter genom utdelningsbetalande aktier och ränteinstrument har dessa investeringar vanligtvis mycket lägre volatilitet än rena tillväxtstrategier.
Det finns hundratals fonder som passar in i denna blandade värde och tillväxtkategori. Medan många av dessa fonder har liknande profiler, sticker några få ut för deras livslängd och avkastningskonsistens. De bästa fonderna i denna grupp erbjuder också låga kostnadsförhållanden, kvalitetsstyrningsteam och begränsad omsättning av tillgångar. Följande är en analys av två tilltalande fonder i denna kategori som har långa, framgångsrika banrekord.
Key Takeaways
- Balanserade fonder ger investerare portföljer fördelade på tillväxt- och värdepapper samt en obligationskomponent. Denna blandning ger minskad risk och större diversifiering, vilket önskas av många investerare. Här ser vi på bara två populära val bland de många balanserade fonderna som investerare kan välja.
Vanguard STAR Investor Shares (VGSTX)
Vanguard STAR Investor Shares ("VGSTX") är en del av den moderata allokeringskategorin i Vanguard-fondfamiljen. Fonden började handla den 29 mars 1985 och har fått ett fyrstjärnigt betyg från Morningstar över tre-, fem- och 10-åriga tidsramar. VGSTX är strukturerad som en fondfond, vilket innebär att den investerar i andra Vanguard-fonder. Den söker ett diversifierat tillvägagångssätt för investeringar och fördelar 60 till 70% av dess tillgångar till fonder som investerar i aktier, 20 till 30% av dess tillgångar till fonder som investerar i obligationer och 10 till 20% till fonder som kort sagt investerar terminsräntor. VGSTX har en minimikrav på initial investering på 1 000 USD och en nettokostnadskvot på 0, 31%. Fonden har genererat avkastning över genomsnittet över flera tidshorisonter.
Dess treåriga investeraravkastning rankade som 27: e bästa bland de 861 fonder som rankats under denna tidsperiod, medan den rankades som 25: e under en femårsperiod bland de 745 fonderna som ingår som sina kamrater. Fondens 10-åriga avkastning rankade 22: e bland de 500 fonderna i sin kategori. VGSTX bedömdes av Morningstar som att ha en genomsnittlig risk för sin kategori över tre-, fem- och 10-års tidshorisonter. VGSTX förvaltas av William Coleman, som anslöt sig till Vanguard 2006 och började hantera fonden 2013. Sedan fonden fördelar sina tillgångar till andra Vanguard-fonder får investerare fördelarna med att diversifiera risken bland flera förvaltare med olika strategier.
Fidelity Balanced Fund (FBALX)
Fidelity Balanced Fund ("FBALX") tillhör kategorin Fidelity-fondens måttliga fördelningskategori. Fonden har fått ett femstjärnigt Morningstar-betyg under en treårig tidshorisont och ett fyrstjärnigt betyg över fem och tioåriga tidsramar. Strategin är att rikta inkomster och realisationsvinster samtidigt som man tar måttliga risker. FBALX investerar cirka 60% av sina tillgångar i aktier och resten i räntebärande värdepapper, inklusive högavkastningspapper. Fonden fördelar minst 25% av de totala tillgångarna till äldre trancher av räntebärande värdepapper, inklusive preferensaktier. FBALX, som började handla den 6 november 1986, har en årlig utgiftskvot på 0, 53% och en minimikrav på initial investering på 2500 dollar. Liksom VGSTX har den presterat extremt bra över flera tidsramar i förhållande till sin grupp.
Fondens treåriga avkastning rankade som sjätte bästa bland de 861 fonder som rankats under denna tidsperiod. Dess femåriga resultat rankade den nionde bland de 745 fonderna i sin kategori. Fonden uppnådde den 17: e högsta 10-åriga avkastningen av de 500 fonder som rankas i sin kategori. Tobias Welo har varit huvudförvaltare för fonden sedan 14 november 2011.
Jämför VGSTX och FBALX
Liksom de flesta indexinvesteringar är måttliga tilldelningsfonder idealiska för långsiktiga investerare att köpa och hålla. Måttliga fördelningsfonder gör det möjligt för investerare att dra nytta av både tillväxt och värdeinvesteringar utan att behöva lägga tid på konjunkturcykler. Både VGSTX och FBALX är attraktiva möjligheter i denna kategori och har olika styrkor. Eftersom VGSTX är en fondfond har investerare diversifieringsfördelar från olika förvaltningsstilar, vilket FBALX inte erbjuder. Dessutom har VGSTX lägre avgifter än FBALX. FBALX har dock presterat något bättre än VGSTX under både mellanliggande och längre tidsramar. De två fonderna har liknande fördelningsstrategier, vilket gör ett beslut mellan dem till ett mycket nära samtal.
