Vad är en utökad IRA?
En utvidgad IRA tillåter en andra generationens stödmottagare att fortsätta distribuera tillgångarna över den förväntade livslängden som används av den första generationens stödmottagare och därigenom utvidga IRA. Även känd som en sträckning IRA.
Förstå utvidgade IRA: er
En person som ärver IRA-tillgångar från den ursprungliga IRA-ägaren kallas den första generationens stödmottagare. Denna person kan fördela tillgångarna över hans eller hennes livslängd eller den förväntade livslängden för den ursprungliga IRA-ägaren. Om första generationens stödmottagare därefter dör, är hans eller hennes utsedda stödmottagare andra generationens stödmottagare.
Den här typen av IRA används av dem som inte längre behöver - eller vill - ta alla sina IRA-tillgångar samtidigt. Utökade IRA: er kan ha omfattande skatteförmåner eftersom andra generationens stödmottagare får fortsätta fördelningen över den förväntade livslängden som används av den första generationens stödmottagare och därmed sprida skattebördan från fördelningar under en lång period.
Hur andra generationen kan dra nytta
Ett individuellt pensionskonto är ett investeringsverktyg som används av individer för att tjäna och öronmärka medel för pensionssparande. Det finns flera typer av IRA från och med 2018: traditionella IRA: er, Roth IRA: er, enkla IRA: er och SEP IRA. Ibland kallas individuella pensionsarrangemang, kan IRA: er bestå av en rad finansiella produkter som aktier, obligationer eller fonder.
Med alla dessa investeringar, utom Roth IRA, används dollar före skatt för att finansiera kontot, upp till vissa gränser. Under distributionsfasen, vanligtvis efter 59, 5 års ålder, måste den som öppnade och finansierade kontot betala vanliga inkomstskatter för alla pengar som tas ut från kontot. Om den som äger kontot dör är det fortfarande skyldigt att ta ut skatter vid uttag av dessa tillgångar även när kontot ärvs av första generationens stödmottagare.
Men denna första generationens stödmottagare kan sprida de skatter som är skyldiga genom att ta ut utdelningar baserat på deras förväntade livslängd. Tänk på att förmånstagare för make / maka och icke-make behandlas annorlunda när det gäller IRA: er. En make som ärver en IRA kan antingen rulla över medlen till sin egen IRA eller vänta med att ta nödvändiga minimidistributioner (RMD) tills den sena makan skulle ha varit 72 år.
Förmånstagare som inte är make / maka har tre val, inklusive att ta en omedelbar utbetalning av kontoens hela belopp och betala IRS-skatter. De kan också börja ta RMD: er baserat på deras förväntade livslängd eller den avlidnas förväntade livslängd; Om de är över 72 år måste de börja ta RMD inom ett år efter att ha ärvt IRA. Ett annat alternativ är att helt dra ut från kontot under fem år.
Den utvidgade IRA är bara en bestämmelse som gör det möjligt för en andra generationens stödmottagare och efterföljande stödmottagare att fortsätta ta utdelningar baserat på den första generationens stödmottagares livslängd.
