Krediter för första

Innehållsförteckning

• Första gången Homebuyer Definition
• Fördelar med första timern
• Skattefördelar för alla husköpare
• Poängen

Hemägande förblir en viktig del av den amerikanska drömmen. Det är kanske därför det finns en mängd saker - federala och statliga bidrag, skattekrediter och andra alternativ - som är utformade för att underlätta för första gången hembesökare att ha råd med en plats. Faktum är att även om du har ägt ett hem tidigare, kan du kvalificera dig för dessa program om du uppfyller vissa riktlinjer.

Key Takeaways

• En mängd alternativ underlättar vägen för första gången husköpare (som faktiskt kan inkludera tidigare ägare av fastigheter). HUD-utfärdade bidrag och statliga program finns båda för att hjälpa förstagenter. Första gången husköpare kan ta ut IRA-medel för bostadsrelaterade kostar strafffri. Liksom alla husköpare kan nybörjare dra fördel av skatteavdrag på inteckning av ränta och energikrediter.

Första gången Homebuyer Definition

Enligt det amerikanska departementet för bostäder och stadsutveckling (HUD) är en första gången husköpare någon som uppfyller något av följande villkor:

• En person som inte har ägt en huvudbostad under den treårsperiod som slutar på köpdatum av fastigheten (och makan till en sådan person) En ensamstående förälder som bara har ägt ett hem med en tidigare make medan han gifte sig En fördrivna hemmafru som bara har ägt med en make En person som bara har ägt en huvudbostad som inte permanent har anslutits till en permanent stiftelse enligt gällande regler En person som bara har ägt en fastighet som inte överensstämde med statliga, lokala eller modellbyggnadsregler - och som inte kan förverkligas för mindre än kostnaden för att bygga en permanent struktur

Så länge du kvalificerar dig som en första gången homebuyer som avgränsad ovan, kan följande alternativ hjälpa till att göra din dröm att köpa ett nytt hem verklighet.

Fördelar med första timern

Hone in på HUD

Den första platsen att leta efter bidragsstöd är HUD. Även om myndigheten själv inte beviljar bidrag direkt till individer beviljar den medel som öronmärkts för första gången bostadsköpare till organisationer med IRS-skattebefriade status. HUD-webbplatsen har detaljer.

Se till din IRA

Varje första köpare som är hemma är berättigad att ta upp till 10 000 $ ur en traditionell IRA eller Roth IRA utan att betala 10% -straffet för tidigt uttag. I likhet med HUD är IRS 'definition av en första gången hembuyer någon som inte har ägt en personlig bostad på tre år, säger Dean Ferraro, en Mission Viejo, Kalifornien, inskrivna agent som är behörig att representera skattebetalare före den interna inkomsten Service (IRS). Så även om du ägde ett hem tidigare, om du uppfyller de federala kriterierna, är du berättigad att använda dessa medel för en utbetalning, stängningskostnader, etc.

Den första gången hemmaköparen utesluter bara undantar dig från 10% straff. Om du har en traditionell IRA måste du fortfarande betala inkomstskatt för de pengar du tar ut. Roth IRA-konton kommer inte att bli föremål för ytterligare skatter, eftersom de finansieras med pengar som redan har beskattats.

Eftersom det strafffria $ 10.000-livstidsuttag är per individ, skulle ett par kunna dra ut maximalt $ 20 000 (från deras separata IRA) tillsammans för att betala för deras första hem. Se bara till att använda pengarna inom 120 dagar, annars blir det 10% straff, varnar Ferraro.

Stora upp statliga program

Många stater - till exempel Illinois, Ohio och Washington - erbjuder stöd till utbetalning för första gången husköpare som kvalificerar sig. Vanligtvis är stödberättigande i dessa program baserat på inkomst och kan också ha begränsningar för hur dyr en fastighet kan köpas. De som kvalificerar sig kan få ekonomiskt stöd med utbetalningar och stängningskostnader samt kostnader för rehabilitering eller förbättring av en fastighet.

Känner till alternativ för indianer

Native American första köpare kan ansöka om ett 184-lån (i själva verket kan alla indianer). "Bredvid det låga VA-lånet är detta det bästa federalt subventionerade lånet som erbjuds, " säger Ferraro. Det här lånet kräver en 1, 5% låneförsäkringsgaranti och endast en 2, 25% utbetalning på lån över $ 50 000 (för lån under det beloppet är det 1, 24%).

Till skillnad från ett traditionellt låns ränta, som ofta baseras på låntagarens kreditpoäng, är detta låns ränta baserad på den rådande marknadsräntan. 184-lån kan endast användas för enfamiljshus (en till fyra enheter) och för primärbostäder.

Känn ut fedsna

Om du spelar för en fixer-upper, är Federal National Mortgage Association (FNMA) HomePath ReadyBuyer-programmet inriktat på första gången köpare. Efter att ha slutfört en obligatorisk utbildningskurs för hemköp online, kan deltagarna få upp till 3% i stängningskostnadsstöd för köp av en avskärmad fastighet som ägs av Fannie Mae, eftersom FNMA är känd.

Andra federala eller statliga sponsrade företag erbjuder program och hjälp som, även om de inte exklusivt är för första gången, gynnar dem med mindre pengar eller mindre kredithistoria. Mest känd bland dessa är Federal Housing Administration (FHA) -lån och Institutionen för veteranfrågor (VA).

Skattefördelar för alla husköpare

Att köpa ett första hem gör dig också berättigad till de skattemässiga fördelarna som varje husköpare ger, oavsett om de är på sin första eller femte bostad.

Ränteavdrag för bostadslån

Hemlånsräntan brukade vara en av de största avdragen för dem som specificerar. Emellertid har lagen om skattesänkningar och jobb (TCJA) begränsat detta avdrag till de räntor som betalas på $ 750 000 eller mindre ($ 375 000 eller mindre för de gifta som lämnar in separat). Samtidigt har det nästan fördubblats standardavdraget för ett gifta par som arkiverar gemensamt från 12 700 $ till 24 400 $ 2019 och 24 800 $ 2020 (6 350 $ till 12 200 $ 2019 - 12 400 $ 2020 - för enstaka filers), vilket gör det mindre troligt att människor kommer att ha tillräckligt avdrag för att specificera dem. Ändå är hypoteksräntor avdragsgilla, och du bör informeras om ränta som betalas till din långivare på ett 1098-formulär som skickas ut årligen i januari och / eller början av februari.

Poäng eller låneavdragsavdrag

Avgifterna du betalar för att få en bostadslån kan tillämpas som ett avdrag enligt Greene-Lewis. "Poäng kommer också att rapporteras på formulär 1098 från din långivare eller ditt avvecklingsuttalande i slutet av året, " säger hon och tillägger att reglerna för hur du drar av poäng är olika för ett första köp eller en återfinansiering.

Avdrag för fastighetsskatt

Avdrag för fastighetsskatt är tillgängliga för statliga och lokala fastighetsskatter baserade på värdet på ditt hem. Det belopp som dras av är det belopp som betalats av fastighetsägaren, inklusive eventuella betalningar som görs via ett spärrkonto vid avveckling eller stängning, men TCJA har lagt 10 000 dollar på avdraget.

"Du kan hitta fastighetsskatter som betalats på din 1098-formulär från ditt inteckningföretag om dina fastighetsskatter betalas via ditt inteckningföretag, " säger Greene-Lewis. "Annars ska du rapportera det belopp för fastighetsskatter som du betalade för året som anges på din fastighetsskatträkning."

Bostadsenergikredit

Hemägare som installerar solpaneler, geotermiska värmesystem och vindkraftverk - eller energieffektiva fönster eller värme- och luftkonditioneringssystem - kan få en skattelättnad på upp till 30% av kostnaden. Kolla IRS: s energimålningslista för att se om du är behörig.

Kom ihåg skillnaden mellan ett skatteavdrag och en skattelättnad, säger Lisa Greene-Lewis, en certifierad revisor i San Diego, Kalifornien. "Ett skatteavdrag minskar din skattepliktiga inkomst, men din faktiska skattesänkning baseras på din skatteklass. En skattekredit är en minskning av dollar för dollar i de skatter du är skyldiga. ”

Det innebär att en kredit sparar dig mycket mer. "En skattelättnad på $ 100 skulle minska din skatteskyldighet med $ 100, medan ett skatteavdrag på $ 100 skulle minska dina skatter med $ 25 om du befinner dig i skatteregionen på 25%, " säger Greene-Lewis.

Poängen

Hushållningskostnaderna sträcker sig utöver utbetalningar och månatliga inteckningar. Var noga med att tänka på hur mycket hem du faktiskt har råd innan du börjar jaga - inte bara för hemmet utan för en hypotekslånare.

"Se till att du tänker på stängningskostnader, flyttkostnader, heminspektionen, depåavgifter, hemförsäkring, fastighetsskatter, kostnader för reparationer och underhåll, möjliga hyresgästers föreningsavgifter och mer, " säger JD Crowe, president för Southeast Mortgage, en Georgien långivare och ordförande för Mortgage Bankers Association of Georgia.

Att veta att du har råd med det hem du väljer ger dig den bästa chansen att kunna bo där i många år framöver.