Vertikal integration är meningsfull som en strategi, eftersom den gör det möjligt för ett företag att sänka kostnaderna i olika produktionsdelar, säkerställa stramare kvalitetskontroll och säkerställa ett bättre flöde och kontroll av information över hela leveranskedjan. Syftet med strategin är värdeskapande och större vinstpotential genom bättre kontroll över dess verksamhet. De typer av kostnader som kan minskas eller tas bort i vertikal integration inkluderar transportkostnader, transaktionskostnader och marknadsföringskostnader från företag till företag.
Dessutom kan en organisation också känna att dess befintliga leverantörer eller köpare visar för mycket makt över dem. Genom vertikal integration kan organisationen minska eller eliminera den hävstång som leverantörer eller köpare har över företaget. Processen gör det möjligt för ett företag att förbättra lönsamheten genom att ta bort mellanhanden, ibland ta formen av grossister och detaljister.
Att ta ägande av åtminstone en del av leveranskedjan kan ge ytterligare flexibilitet för företaget. Detta kan vara viktigt i tider med utmanande marknadsförhållanden, där marginalerna troligen kommer att pressas.
Ett företag kan ta ägande av sina uppströmsleverantörer och nedströmsköpare genom sammanslagningar eller förvärv av specifika delar av kedjan. Organisationen kan emellertid också välja att expandera utan att nödvändigtvis konsolidera en verksamhet, vilket skulle vara fallet när ett företag bygger ut sitt eget detaljhandelsnätverk. Olje- och gasindustrin har varit särskilt aktiv i vertikal integration, eftersom företag i sektorn tenderar att ha kontroll över sina prospekterings-, produktions-, marknadsförings- och förädlingsverksamheter.
Vertikal integration kan komma i form av en "bakåt integrering", "framåt integration" eller "balanserad integration". Integrering bakåt innebär förvärv av en leverantör eller kontroll av dotterbolag som producerar några av de input som används i produktionen av sina produkter. Framåtriktad integration handlar om köp eller byggande av en distributör, vilket gör det möjligt för företaget att närma sig konsumenten genom distributionscenter och detaljhandlare. Balanserad integration är en kombination av de två.
Förvärvet av media- och innehållsleverantören Time Warner av America Online 2000 är ett exempel på bakåtintegration. Högprofilerade bakåtintegrationer inom teknologisektorn inkluderar Googles förvärv av Motorola Mobility Holdings och eBay: s köp av PayPal. 2003-köpet av OfficeMax, en tillverkare av kontorsprodukter, av pappersföretaget Boise Cascade, illustrerar framåtriktad integration.
Skönhetsprodukter Avon är ett annat företag som strävar efter att integrera bakåt. Organisationen gjorde detta genom att våga sig in i produktionen av några av sina kosmetika, snarare än att bara fokusera på försäljning och marknadsföring av produkten. Samtidigt har klädtillverkaren Levi Strauss & Co. blivit mer integrerad genom att öppna detaljhandlare för att marknadsföra sina produkter.
Horisontell integration skiljer sig från vertikal integration. En horisontell sammanslagning äger rum mellan två organisationer i samma bransch. Exempel på detta inkluderar sammanslagningar av hushållsproduktnamn Procter & Gamble och Gillette 2006 och oljebolagen Exxon och Mobil 1999.
En stor nackdel med vertikal integration är att strategin koncentrerar alla resurser och möjligheter till en strategi. Strategin "alla ägg i en korg" kan vara riskabel i en osäker marknadsmiljö. Dessutom kan kostnaderna för organisation och samordning också vara höga.
