En gång i tiden, tillbaka i den analoga åldern, kunde investerare bara köpa och sälja fonder genom finansiella experter: mäklare, pengarförvaltare och finansiella planerare. Men online-investeringsplattformar har gjort handlare av oss alla, och idag kan alla med en dator, en surfplatta eller till och med en smartphone köpa fonder. Allt du behöver göra är att veta var du kan köpa dem, vilken typ av fond du vill ha och vilken typ av avgifter, försäljningsavgifter och utgifter du kan stöta på.
Naturligtvis, om du har ett pensionsorienterat konto, till exempel en 401 (k) plan eller en självstyrd IRA, möjliggör förvaringsinstituten eller planadministratören troligen direkt fondandel via sin webbplats (dock med 401 (k)) s, du är begränsad till de som specifikt erbjuds av planen och vanligtvis till ett föreskrivet antal affärer du kan göra per år eller kvartal). I den här artikeln kommer vi att anta att du vill köpa på egen hand, antingen för ett vanligt beskattningsbart konto eller ett skatteutskott.
Var man kan köpa fonder online
Även om det finns en myriad av olika investeringswebbplatser-cum-trading plattformar, finns det tre grundläggande sätt att köpa fonder online.
Investeringsföretag
Det mest uppenbara alternativet är att köpa fonder direkt genom investeringsbolagen som erbjuder och förvaltar dem. Fondbolag spänner från börsnoterade jättar som T. Rowe Price till privata butiksföretag som American Century eller Dodge & Cox. Varje företag erbjuder åtminstone några olika fonder, från passiva indexfonder till aktivt förvaltade aktiefonder till högavkastande obligationsfonder, utformade för att vädja till olika investerare och olika investeringsmål.
En viktig fördel med att köpa direkt från fondbolag: inga försäljningsprovisioner eller mäklaravgifter. Mer av din investeringsdollar går in i fonden och rätt att arbeta för dig. Den viktigaste nackdelen: Dina investeringsalternativ är begränsade till det företagets familj av fonder.
Investment-Cum-Financial Services-företag
mäklarhus
Ännu ett alternativ är att öppna ett onlinekonto hos en mäklare. Det kommer sannolikt att bli den dyraste kursen: Vanligtvis tar dessa kontotyper en transaktionsavgift / provision för varje handel, och de kan också ta ut andra kontokonfigurations- eller underhållsavgifter. Men de kommer att tillhandahålla det största universum av fonder att välja mellan.
Det är ganska enkelt att hitta ett konto med relativt låga avgifter, speciellt om du kamrar i raden av rabattmäklare. Bland de hetaste (och billigaste) är exklusivt onlineföretag, till exempel E * TRADE och Betterment. Med lite omkostnader och till stor del automatiserade tjänster reduceras driftskostnaderna avsevärt, och det visar i deras avgifter för konsumenterna.
Men räkna inte in tegel- och murbruksmäklarna. Att notera e-mäklarnas framgång, särskilt med trettiotals investerare, har många gamla tidtagare som TD Ameritrade, Charles Schwab och Merrill Lynch (via dess Merrill Edge) lanserat sina egna digitala plattformar. Och ofta avskaffas eller diskonteras avgifter och kontonminimum för klienter som har bokföring online-konton, utgåvor av papper och mänskliga rådgivningstjänster. (Att ha en människa att prata med kan naturligtvis vara ett tilltalande inslag i en fullservicemäklare.)
Ställa in ett online-fond för konto
När du bestämmer dig för den finansiella institutionen och handelsplattformen för ditt konto måste du ställa in det kontot - vilket du kan göra, naturligtvis, online. De flesta företag gör det ganska enkelt - bara logga in på företagets webbplats och klicka på en länk som vanligtvis är märkt Öppna ett konto eller Låt oss komma igång eller något sådant. Du svarar på samma frågor som behövs för att öppna alla mäklarkonton: personlig information, kontotyp (enskilt eller gemensamt, IRA eller beskattningsbart, etc.).
Du kanske också måste ange om du vill att någon fondutdelning ska deponeras till ditt konto eller automatiskt återinvesteras tillbaka i fonden. Och du måste tillhandahålla bankkontouppgifter, för att överföra kontanterna för din initiala investering - och, om du så utser, att användas som källa för att köpa ytterligare andelsfonder varje månad. Många företag sänker det obligatoriska beloppet för att öppna ett konto om du skapar ett av dessa automatiska investeringsprogram.
Att tillämpa online tar vanligtvis 10 till 20 minuter. Att behandla ansökan och få ditt konto finansierat tar vanligtvis en till tre dagar.
Utföra en online fondandel
När ditt konto är aktivt är det enkelt att köpa och sälja fonder. Medan varje webbplats är lite annorlunda fungerar de alla på väsentligen samma sätt. Ange tickersymbolen för den fond du vill köpa och det belopp du vill investera - till skillnad från aktier kräver fonder att du investerar ett fastställt dollarbelopp snarare än att köpa ett visst antal aktier. Dessutom kan du bli frågad om hur du vill att utdelningsutdelningar ska hanteras (om du inte ställde in detta när du ansökte): antingen genom att använda dem för att köpa ytterligare andelar i fonden, eller låta dem sättas in på ditt investeringskonto som kontanter.
När du har fyllt i handelsförfrågan förblir din handel kvar tills fondens dagliga aktievärde beräknas i slutet av handelsdagen. De flesta värdepappersfonder rapporterar sitt nettotillgångar (NAV) vid 18:00 ET. När NAV har rapporterats, vet du hur många aktier du faktiskt har köpt.
Det tar mellan en och tre arbetsdagar för din handel att "lösa", vilket innebär att den officiella finansiella transaktionen inte slutförs direkt. SEC kräver att det inte ska vara längre än tre arbetsdagar. Investeringsföretag och mäklarsidor publicerar information om tidsramen för fondandelar.
Att välja en fond som är online
När du har behärskat mekaniken börjar det verkliga arbetet: bestämma vilken typ av fonder som bäst passar dina investeringsbehov. Tänk först på din risktolerans. Vanligtvis har investeringar som erbjuder potential för stora vinster, såsom högavkastningsfonder och de flesta aktieinvesteringar, också en större mängd risk än investeringar som erbjuder mer blygsam avkastning. Om du har en låg risktolerans ska du undvika fonder som investerar i mycket flyktiga värdepapper eller använder aggressiva investeringsstrategier som försöker slå marknaden.
Bestäm sedan vad du försöker åstadkomma med denna investering. Om du vill ha något som genererar jämn inkomst varje år, välj en fond som betalar utdelning eller en obligationsfond. Om du vill minimera den kortsiktiga skatteeffekten av din investering väljer du en fond som gör mycket få årliga utdelningar, inte betalar utdelning och fokuserar på långsiktig tillväxt. Om ditt huvudmål är att skapa förmögenhet snabbt, även om det innebär ökad risk, titta på högavkastningsobligationer eller aktiefonder.
Utgifter för ömsesidig fond
När du granskar fonder bör du vara medveten om vilka typer av avgifter och utgifter du troligtvis kommer att ådra dig. I vissa fall kan kostnaderna för en viss fonder göra dess avkastning betydligt mindre imponerande.
Den ena kostnaden som bärs av alla fonder kallas en utgiftskvot. Det här är helt enkelt en procentandel av värdet på din investering, vanligtvis mellan 0, 1% och 3%, och fonderna debiterar varje år fondens administrativa och driftskostnader. Aktivt förvaltade fonder har vanligtvis högre kostnadsförhållanden än deras passivt förvaltade motsvarigheter eftersom deras ökade handelsaktivitet genererar mer pappersarbete och kräver fler arbetstimmar.
Om den fond du väljer har en särskilt hög kostnadsgrad, se till att det inte finns en billigare fond som erbjuds någon annanstans med samma mål och en liknande portfölj. Speciellt för indexerade fonder söker de billigaste: Eftersom de är utformade för att helt enkelt investera i alla värdepapper i ett visst index, är det liten skillnad mellan fonder som spårar samma index.
Avgifter för fondförsäljning
Förutom den årliga kostnadsavgiften sätter många fonder in försäljningskostnader, så kallade laster. Ställ in av fondförvaltningen, en belastning är i huvudsak en avgift som betalas till mäklaren, finansplaneraren eller investeringsrådgivaren som sålde dig fonden (detta skiljer sig från försäljningsprovisionen eller transaktionsavgiften som mäklaren själv kan debitera dig - förvirrande, vi vet). Belastningsavgifter kan debiteras vid investeringstillfället (en frontbelastning) eller vid inlösen (en bakåtlast eller uppskjuten försäljningsavgift). Vissa fonder annonseras som icke-belastade medel. Var dock medveten om att de fortfarande kan ta ut ett antal andra avgifter som gör dem lika dyra.
Läs noggrant villkoren för din valda fond för att se om den tar ut någon inlösen-, köp- eller bytesavgift till aktieägare som vill ändra sina initiala investeringar genom att sälja aktier, köpa ytterligare aktier eller flytta till en annan fond som erbjuds av samma företag. Många fonder gör det, särskilt om du gör en förändring med 60 eller 90 dagar från ditt första köp.
Andra vanliga kostnader inkluderar 12b-1-avgifter för att bekräfta kostnaden för marknadsföring, reklam och distribution av fonden och dess litteratur.
Många fonder erbjuder tre klasser av aktier, till exempel A, B och C, som bär olika typer av utgifter för att tillgodose olika investeringsstrategier. Till exempel har A-aktier vanligtvis en avgiftsbelastad avgift men har lägre kostnadsförhållanden och 12b-1-avgifter än B- och C-aktier, vilket gör dem bättre lämpade för någon som vill göra en enda investering och hålla den under en lång period.
Poängen
Att handla fonder online är ett relativt nytt alternativ för investerare. Men när man väljer ett företag att investera med är kriterierna ganska traditionella: Hur ansedda är detta företag? Vilken typ av tjänster, bekvämligheter och produkter tillhandahåller de? Hur lätt är de och deras handelsplattform att hantera? Och när det gäller att välja en fond, förblir de grundläggande frågorna att ställa - hur dess syfte passar dina investeringsmål, nivån på den risk som den utgör mot din tolerans och storleken på dess avgifter - evig.
