Vad äter du väl, sover gott?
"Ät bra, sova bra" är ett ord som säger att den typ av säkerhet som en investerare väljer beror på om han eller hon vill generera hög avkastning eller ha sinnesfrid. Denna avvägning kan betraktas som balansering av avkastningsbehov och risktolerans.
Key Takeaways
- "Ät bra, sova bra" är ett ordspråk, som hänvisar till den risk-avkastning som investerare gör när de väljer vilken typ av värdepapper att investera i. Att köpa värdepapper med hög risk erbjuder möjligheten att tjäna hög avkastning ("äta bra"), medan man köper värdepapper med låg risk erbjuder möjligheten att tjäna tillförlitlig avkastning ("sova bra"). Investerare måste ofta balansera sina avkastningsbehov och mål med sina individuella risktoleranser: Denna avvägning kan kallas "ät bra, sova bra. ”Att sprida innehav över olika tillgångsslag och branscher bör teoretiskt möjliggöra för investerare att både äta och sova bra.
Förstå Ät bra, sova väl
När investerare funderar på vilka värdepapper de ska köpa gör de sina bedömningar baserade på vilken avkastningsnivå de kräver, liksom hur mycket risk de vill ta på sig. Risk-avkastning är förhållandet mellan den potentiella avkastningen på en investering och den risk som en investerare måste acceptera för att delta i den investeringen. Ju högre önskad avkastning, desto större risk måste investeraren acceptera.
Det är där "äta bra, sova bra" -språket kommer in. Att investera i värdepapper med hög förväntad avkastning ger investerare möjlighet att äta bra, men också kanske tappa sömn på grund av deras flyktiga karaktär och högre sannolikhet för att dishing förödande förluster. Däremot bidrar investeringar i tillgångar med lägre risk till att minimera risken för förlust och generera jämnare avkastning, vilket gör att investerare kan sova bättre på bekostnad av att äta mindre.
Varje investerares risktolerans är den enskilt viktigaste faktorn för att bygga en investeringsportfölj. Investerare måste ofta balansera sina avkastningsbehov och mål med sina individuella risktoleranser. Denna avvägning kan kallas "ät bra, sova bra."
Typer av äta bra, sova väl värdepapper
Investeringar som i allmänhet garanterar minsta stress är kontantinsättningar, pengemarknadsfonder, insättningscertifikat (CD) och statsskuldens inflationsskyddade värdepapper (TIPS). Investerare som köper dessa typer av värdepapper kan sova säkert på natten medveten om att de är mycket osannolika att förlora de pengar de investerade. På baksidan kommer de också att vara medvetna om att att vara så riskaverse innebär att man missar den mycket bättre potentiella avkastningen som andra värdepapper erbjuder.
De som föredrar att äta bra kommer under tiden att gå mycket längre upp på riskskalan och investera i rasare tillgångar som tillväxtmarknader och småkapital. Dessa typer av investeringar anses vara bland de riskabelaste, och som ett resultat de mest kapabla att generera hög avkastning - och sömnlösa nätter.
Ät bra, sova väl metod
Ett populärt talesätt på Wall Street är att lager låter oss äta bra och obligationer låter oss sova bra. Denna fras är lite övergeneraliserad - det finns några ränteinvesteringar där ute, som skräpobligationer, som är mer riskfyllda än att säga att investera i en indexfond som spårar aktier i S&P 500 - men gör en viktig poäng om hur investerare kan göra det bästa av båda världarna.
I teorin kan investerare bygga en portfölj bestående av både äta väl och sova väl värdepapper. När du gör det ordentligt hjälper tilldelningen av kapital mellan olika tillgångsslag och branscher att minimera risken och potentiellt öka vinsterna.
Diversifiering är viktigt. Att sprida innehav bör isolera portföljer från upp- och nedgångarna i en enda aktie eller en kategori av värdepapper.
Särskilda överväganden
Varje investerare skulle gärna fördubbla sitt kapital över en natt. Men få kommer att vara villiga att ta på sig den typ av risk som skulle innebära.
Mycket beror också på ålder. Tumregeln är att en investerare gradvis ska minska risken genom åren och byta till mindre volatila värdepapper när han eller hon stänger in vid pensioneringen.
Risktoleransen kan förändras över tid, så det är viktigt att granska ämnet regelbundet.
I allmänhet rekommenderas unga människor att prioritera att äta väl över att sova väl. Ekonomiska rådgivare hävdar att de har tid på sin sida att rida ut marknadens volatilitet och bör se ut för att samla in det största beloppet för senare i livet. Denna betoning förändras gradvis när personen blir äldre och behöver mer pengar för att klara sig.
