Innehållsförteckning
- Förbundsförmåner för federala anställda
- Sparsam sparande plan
- Specialiserad professionell hjälp
- Statliga och lokala anställda pensioner
- Poängen
Pensionering planerar annorlunda om din karriär har varit som regeringsanställd. Vanliga råd om 401 (k) planer och socialförsäkringsförmåner gäller inte dig. Här är en titt på de bästa strategierna för statligt anställda för att planera för en framgångsrik pension.
Key Takeaways
- Vanliga råd om pensionsplaner och förmåner gäller vanligtvis inte för statligt anställda. Det federala anställdas pensionssystem (FERS) ger socialförsäkringsförmåner, en pension och en sparsam sparplan (TSP) till federala myndighetsarbetare. Förmåner för federala anställda är förvirrande så det kan vara en bra idé att söka hjälp från en finansiell rådgivare som är specialiserad på detta område. Statliga, kommunala eller kommunala anställda kan ha rätt till pension.
Förmåner för pensionsålder för federala myndigheter
Federala anställda omfattas av olika pensionssystem beroende på när de anställdes.
Om du var anställd före 1987
Om du är en äldre anställd i civiltjänsten i den federala regeringen som anställts före 1987 kan du ha blivit farförälder till Civil Service Retirement System (CSRS), som ger pensioner, funktionshinder och efterlevandeförmåner. Eftersom du inte har dragit sociala avgifter från din lönecheck kommer du inte att vara berättigad att få socialförsäkringsförmåner om du inte har tjänat dem genom ett annat jobb eller kvalificerat dig genom din make. Om du kvalificerar dig för social trygghet kan din CSRS-pension minska dina förmåner.
Om du blev anställd 1987 eller senare
Om du är anställd i civiltjänsten som anställdes 1987 eller senare täcks du av det federala medarbetarpensionssystemet (FERS). Det ger socialförsäkringsförmåner, en grundförmånsplan (pension) och en sparsam sparplan (TSP) som består av automatiska statliga avgifter, frivilliga anställdas bidrag och matchande statliga avgifter. Pensionsförmånerna som du får från dessa planer är strukturerade som livränta baserat på din ålder, år av tjänst och planbidrag.
Sparsamhet Sparplan Bidrag och investeringar
TSP är en avgiftsbestämd plan, vilket innebär att du bestämmer hur mycket du ska lägga in och hur du ska investera pengarna. Hur mycket du hamnar i pension är baserat på dessa beslut.
Hur bidrag fungerar
Anställdas bidrag till en TSP kan vara före skatt eller efter skatt. Om du bidrar med förskattdollar betalar du inga skatter förrän du börjar ta ut pengar från din TSP. Om du bidrar med dollar efter skatt behöver du inte betala skatt när du tar ut pengarna i pension. Hur som helst, dina bidrag växer upp skatteskatt.
Det mesta du kan bidra till TSP för 2020 är $ 19 500 ($ 19 000 för 2019), plus ytterligare $ 6 500 ($ 6 000 för 2019) i fångstbidrag om du är 50 år eller äldre.
Både CSRS- och FERS-anställda kan bidra till en TSP. Men endast FERS-anställda får arbetsgivaravgifter. Om du täcks av FERS kommer din arbetsgivare automatiskt att få in ytterligare 1% av din lön, och om du gör anställdas bidrag är du berättigad att få ett matchande bidrag från din arbetsgivare också. Du bör bidra tillräckligt för att maximera din arbetsgivarmatch och se till att du samlar tillräckligt många års tjänst för att den automatiska matchningen på 1% ska bli.
Du kanske också vill rulla över medel från ett pensionskonto du hade hos en tidigare arbetsgivare till din TSP.
Investeringsval
TSP: er erbjuder en handfull investeringsval för olika riskaptit, från lågriskfonder som investerar i amerikanska statskassor till fonder med högre risk som investerar i internationella aktier. Du kan till och med välja en livscykelfond som består av en uppsättning investeringar som ändras när du blir äldre och är utformad för att hjälpa dig att uppfylla dina pensionsmål med liten ansträngning.
En av de bästa orsakerna till att dra fördel av en sparsam sparplan är att planens investeringsfonder har exceptionellt låga kostnadsförhållanden. År 2018 betalade TSP-deltagare bara 40 cent i utgifter för varje 1 000 dollar som investerats.
Utanför TSP tar även branschledarna med låga kostnadsförhållanden betydligt mer ut. Vanguard är till exempel känd för sina lågprisindexfonder. Den genomsnittliga utgiftskvoten för Vanguards medel är för närvarande 0, 10%, vilket innebär att investerare betalar $ 1 per $ 1 000 investerade. Låga utgifter är en nyckelfaktor för att uppnå hög långsiktig investeringsavkastning, och till synes små skillnader i utgifter ökar när ditt häckägg växer och åren går.
590 miljarder dollar
Mängden tillgångar som hanteras i TSP för mer än 5, 6 miljoner deltagare.
”De investeringsalternativ som är förknippade med den sparsamma sparplanen är kända för att de är lågkostnader och mycket väl diversifierade. Denna besparing i fråga om kostnader, sammansatt över någons hela karriär, är enorm. Precis som principen om sammansatt ränta är kraftfull när det gäller avkastning är det lika viktigt när det gäller kostnader. Ju mindre du betalar, desto mer får du, säger Mark Hebner, grundare och president, Index Fund Advisors, Inc., i Irvine, Calif.
Specialiserad professionell hjälp
Ett av de största problemen som federala anställda står inför är att deras fördelar är förvirrande, och det är svårt att hitta en kompetent finansiell rådgivare som förstår dessa fördelar, säger Richard E. Reyes, en certifierad ekonomisk planerare med Wealth and Business Planning Group, LLC, en registrerad investeringsrådgivare i Maitland, Fla. "Anställda måste göra en aktiv ansträngning för att hitta bra råd och råd, och ofta beror de bara på andra anställda som är lika lediga i denna fråga, " säger han.
En yrkeskvalifikation att leta efter i en finansiell rådgivare är Chartered Federal Employee Benefit Consultant (ChFEBC) -beteckning. Rådgivare som har tjänat denna beteckning har studerat och godkänt en examen på alla federala anställda förmåner, inklusive CSRS och FERS livränta (pensioner), TSP, livförsäkring, sjukförsäkring och social trygghet.
Statliga och lokala myndigheters anställda pensioner
Varje tillstånd har ett annat system, och även inom det systemet finns det variationer. Din arbetslinje och året då du anställdes kommer vanligtvis att påverka din pensionsplan. Nyckeln är att lära sig hur systemet fungerar så snart som möjligt efter att ha anställts så att du kan planera därefter. Om din arbetsgivare erbjuder en 457 (b) -plan bör du starkt överväga att bidra så att du har mer än en inkomstkälla i pension.
Poängen
Att förstå hur din pensionsplan fungerar, bidra till en TSP (om du kan) och söka professionell rådgivning är bara några av de strategier som regeringsanställda bör beakta när de planerar för en framgångsrik pension.
Om du är gift ska du undersöka hur din makas pensionsförmåner, om de har dem, kommer att interagera med dina förmåner och påverka din gemensamma pensionsplan. Det är aldrig för tidigt att börja utbilda dig själv om komplexiteten i en statlig anställds pensionsförmåner och planerar att få ut det mesta av dem.
