Stokastisk oscillator kontra Stokastisk momentumindex: en översikt
Stochastic Oscillator och Stochastic Momentum Index (SMI) är båda verktyg som används för att indikera fart och används ofta av finansiella handlare för att förstå psykologiska underströmmar och deras relation till prisrörelser. Även om de två verktygen inte är säkra sätt att bestämma kursriktningen, kan de erbjuda nyckelinsikter om den allmänna opinionen om en aktie, ETF eller sektor.
Nästan alla handlare använder minst ett av verktygen, men de skiljer sig åt att oscillatorn är ett enklare verktyg och beaktar slutpriset för en viss period, till exempel en dag eller en vecka. Däremot använder SMI fler värden, vilket ger en median för det höga / låga prisrörelsesortimentet.
Key Takeaways
- Båda Stokastiska verktygen används för att bestämma momentum i varje givet marknadsförhållande. Stokastiska oscillatorn är ett enklare verktyg och visar riktningsfartyg baserat på slutpriset. Stochastic Momentum Index, eller SMI, visar stängningsmomentet och dess förhållande till medianhöga / lågt område för den tidsperioden.
Stokastisk oscillator
Den stokastiska oscillatorn är en teknisk indikator på momentum som används för att jämföra slutpriset med ett prisintervall under en viss tidsperiod. Denna oscillator är känslig för fluktuationer i marknadspriset, även om fluktuationsnivån i indikatorn kan jämnas ut något genom att ändra den tidsperiod som mäts.
Finansiella handlare använder både Stochastic Oscillator och Stochastic Momentum Index för att mäta marknadens fart.
Teorin bakom den stokastiska oscillatorn är ganska grundläggande: Priset på en säkerhet stängs som högst på en marknad med en trend, och på liknande sätt stänger den till dess låga på en marknad med en nedåtgående trend.
Stokastiskt momentumindex
Stokastic Momentum Index (SMI) är en mer förfinad version av den stokastiska oscillatorn, som använder ett bredare värden och har en högre känslighet för stängningspriser.
SMI betraktas som en förfining av den stokastiska oscillatorn. Den beräknar avståndet för det aktuella slutpriset eftersom det hänför sig till medianen för det höga / låga prisintervallet. William Blau utvecklade SMI i ett försök att tillhandahålla en mer pålitlig indikator, mindre utsatt för falska gungor.
SMI har ett normalt värde mellan +100 och -100. När det nuvarande slutpriset är högre än medianvärdet eller mittpunktvärdet för det höga / låga intervallet är det resulterande värdet positivt. När det nuvarande slutpriset är lägre än mittpunkten för det höga / låga intervallet har SMI ett negativt värde.
Liksom den stokastiska oscillatorn används SMI främst av handlare eller analytiker för att indikera överköp eller överförsäljningsförhållanden på en marknad. Den används tillsammans med volymindikatorer för att visa om momentumet har ett betydande försäljnings- eller köptryck. Handlare använder också SMI som en allmän trendindikator, och tolkar värden över 40 som en indikation på en hausseartad trend och negativa värden större än -40 som visar en baisseartad trend.
