Den låga Nasdaq-100-komponenten Sirius XM Holdings Inc. (SIRI) har lyft till en ovanlig ledarroll och bryter ut till en 12-årig höjd över $ 6, 50. Rotationsenergi har underbyggt detta retro underhållningsspel, med kontanter som letar efter möjligheter efter att ha lämnat topptekniker 2017. Det är fortfarande den lägst prissatta indexkomponenten med en bred marginal, som handlar med enstaka siffror, vilket tyder på större uppsättning under kommande år.
Aktien rapporterade i linje med första kvartalet resultat och intäkter i slutet av april, medan det bekräftar blygsamma verksamhetsår 2018 vägledning som förväntar sig cirka 5, 7 miljarder dollar i intäkter. Tillväxten kvarstår långsamt, med bara 1 miljon nya prenumeranter som förväntas under det kommande året. Det är inte i grund och botten billigt trots det låga priset, med ett pris / vinst-förhållande (P / E) på 48, men 71% insiderägande har bidragit till en stabil uppsida sedan 2016.
SIRI långsiktigt diagram (1994 - 2018)
Den långsiktiga prishistoriken inkluderar 2007 års sammanslagning av lika med XM Satellite Radio. Innehavare av XM erhöll 4, 6 aktier i SIRI-aktien för varje innehav i den affären. Företaget kom offentligt på $ 4, 50 i september 1994 och minskade till ett handelsområde med motstånd precis över $ 5, 00. Det bröt ut 1996 och gick in i en trend som fortsatte in i det nya årtusendet och publicerade en högsta tid på 69, 44 dollar vid toppen av tjurmarknaden. Den efterföljande nedgången avskaffade dessa vinster och sjönk 39 cent i mars 2003.
En återhämtningsvåg till 2004 stannade på $ 9, 43, vilket var den högsta höga under de senaste 14 åren, före en sekundär nedgång som accelererade under den ekonomiska kollapsen 2008. Det publicerade ett lågtid på bara 5 cent under det första kvartalet 2009 och vände sig kraftigt högre och återvände till motstånd vid svängningen i december 2007 nära $ 4, 00 i november 2013. Det markerade rallyets slut, framför sidohandlingen som fortsatte till ett breakout i juli 2016.
Aktien uppvisade starka vinster i mars 2017, stannade på $ 5, 53 och sjönk till 5, 00 $. Ett juli-utbrott misslyckades med att få dragkraft, vilket utlöste en minskning i flera månader som lägger upp ett högre läge i januari 2018. Jämn uppåt sedan den tiden har snidit en serie nya höjder och lyft till den nivå som handlas i januari 2006. Den månatliga stokastiska oscillatorn nådde den överköpta zonen under det senaste framsteget men visar inga tecken på att rulla över, vilket signalerar imponerande relativ styrka.
SIRI korttidsdiagram (2016 - 2018)
En 19-månaders låg på 3, 29 dollar avslutade en nedåtgående trend 2016, vilket gav plats för en uppåtgående trend som nu går in i sitt tredje år. Den långa serien med högre höjder och högre lågheter indikerar ett stadig köpintresse, även om aktien fortfarande handlar mer än 90% under sin tusentals topp. Naturligtvis har företaget ett nära monopol inom sitt nischtekniska segment, vilket stödjer uppsidan som kan fortsätta långt under det kommande decenniet.
2004-höjden på $ 9, 43 markerar nästa stora motståndsnivå, vilket indikerar potentiella 40% uppåt från nuvarande nivåer. Den långsamma trenden kräver emellertid aktieägarnas tålamod eftersom rallyet troligtvis inte kommer att påskyndas från den nuvarande snigeln. Det mest fördelaktiga inträde i denna prisstruktur kommer när nästa nedgång finner en omsättningsbar låghet eftersom avvisningen från den nivån kan ge dubbelsiffror till långsiktiga vinster.
Volym på balans (OBV) bröt ut över höjden 2013 i september 2016 (röd linje), vilket markerade en köpmöjlighet med låg risk. Ständigt intresse sedan den tiden pekar på stark men tyst institutionell sponsring som skapar en av de hälsosammaste tekniska trenden 2018. Medan den långsamma takt kan hålla den snabbfingerade publiken på sidan, är många aktieägare utan tvekan tacksamma för lägre volatilitet och färre sömnlösa nätter.
Poängen
Sirius XM har gått ut till 12-årshöjd under det tredje året av en stadig uppåtström som visar en betydande uppsidpotential under det kommande decenniet. (För ytterligare läsning, kolla in: Kan Apple, Amazon, Pandora, tävla med Spotify? )
