Robo-Advisor Awards 2019
Personal Capital vann priser i följande kategorier:
Först och främst måste vi notera att Personal Capital inte vill klassificeras som en Robo-rådgivande och föredrar att betraktas som en digital tillgångshanteringstjänst som också inkluderar personlig rådgivning från finansiella planerare. Som sagt är företaget ett av de första som lägger verktyg i investerarens händer och automatiserar delar av portföljhantering.
Det finns två sätt att interagera med Personal Capital. Den första är ett gratis planeringsverktyg som samlar in data från alla dina finansiella konton och ger några rekommendationer för att förbättra avkastningen. Det är väl värt att kolla in, oavsett var du bankar eller investerar. Det andra sättet att interagera med Personal Capital är en tillgångsförvaltningstjänst med en minsta kontostorlek på $ 100 000 för att starta. Det är uppenbart att detta inte är en tjänst för nykomlingen att spara och investera.
Fördelar
-
Kunder matchas med en ekonomisk planerare som kan kontaktas utan begränsning
-
Strategierna för skatteoptimering håller skattetrycket till ett minimum
-
Kunder med högt nettovärde kan använda privata klienttjänsterna
-
Fantastisk pensionsplanering
Nackdelar
-
Investeringskontokunder kräver a mycket högt minimum på $ 100.000
-
Mobilappen saknar några viktiga funktioner som är tillgängliga endast på skrivbordets webbsida
-
Inget enkelt sätt att välja bort mottagning av telefonsamtal under registreringsprocessen
-
Avgifterna är höga för en robotrådgivning
Kontokonfiguration
3, 2Personal Capital blir personligt snabbt. Den allra första skärmen du ser när du ställer in ett investeringskonto ber dig om din e-postadress och telefonnummer. Två skärmar senare ombeds du om ditt födelsedatum. Installationsprocessen kräver att du planerar ett samtal med en rådgivare även om allt du vill göra är att använda instrumentpanelen för att köra en investeringskontroll. Du kan avbryta det schemalagda samtalet, men du kan inte komma förbi skärmen om du väljer datum och tid. En kort biografi om din tilldelade rådgivare visas, även om det inte finns ett sätt att välja en annan.
När du har ställt in ditt möte med en personlig kapitalrådgivare uppmanas du att importera dina finansiella konton, inklusive bank-, investerings- och kreditkort, för att generera en bild av din ekonomi och analysera din nuvarande tillgångsfördelning.
Personal Capital har 12 olika portföljallokeringar och nästan obegränsade strategiska variationer på dessa fördelningar baserade på personalisering för varje enskild kund, med hänsyn till varje investerares ekonomiska livslängd och specifika mål. Du kommer dock inte att kunna se portföljrekommendationen förrän efter att du har pratat med din tilldelade rådgivare.
Målsättning
3, 9Det huvudsakliga målet som Personal Capital hjälper kunder att planera för är det stora målet - din pension. Du kommer att ställas olika frågor om löpande inkomst och vad du förväntar dig att spendera efter att du har gått i pension.
Pensionsplanering inkluderar Personal Capitals egenutvecklade verktyg för Smart Uttag, som är utformat för att maximera pensionsinkomster genom att bryta ut skattepliktiga, skatteutsatta och skattefria inkomster. Personal Capital kan dessutom ge kunderna råd om att investera val i sina 401 (k) konton.
Du kan lägga till icke-pensionsmål till plattformen, även om det finns lite hjälp med att bestämma målets storlek. Personal Capital kan också ge råd om välgörenhetsgåvor, vilket är ett sällsynt erbjudande för den digitala tillgångshanteringen och robo-rådgivningstjänster som vi granskat, men passar bra till deras målmarknad för kunder med högt nettovärde.
Kontotjänster
4, 9Du kan ställa in automatiska insättningar för att finansiera ditt Personal Capital-konto och du uppmuntras att göra det. Det finns ingen marginal tillgänglig via Personal Capital, men de lanserade Personal Capital Cash i juni 2019. Personal Capital Cash är ett högavkastningskonto med aggregerad FDIC-försäkring som täcker saldon upp till 1, 25 miljoner dollar. Det finns inget minsta saldo för att öppna ett Personal Capital Cash-konto, så detta erbjudande är inte knutet till investeringshanteringssidan. För närvarande finns det inga betalkort eller andra banktjänster tillgängliga utöver högavkastningskontot.
Personal Capitals analysverktyg bör också betraktas som en kontotjänst och en du inte behöver betala för. Avgiftsanalysatorn tittar på dina tilldelningar och avgifter för att föreslå alternativ som kan spara avgifter eller förbättra din diversifiering - och ibland båda. Investeringskontrollen kan vara ännu mer värdefull eftersom den drar in alla dina konton, analyserar dem och ger rekommendationer om din totala portföljmix. Om denna recension endast baserades på gratistjänsten och det värde som den ger, skulle Personal Capital värdera framför alla andra robo-rådgivningar i denna räkning.
Portföljinnehåll
4, 9Personal Capital skapar portföljer av aktier, obligationer, fonder, alternativa investeringar och kontanter. Som du kan förvänta dig av en förmögenhetsförvaltningstjänst kan Personal Capital också lägga till private equity-investeringar i portföljerna för kvalificerade investerare. Rådgivarförhållandet innebär också att du kan anpassa din portfölj utöver matchen som gjorts genom din profil. Din portfölj kan inkludera socialt ansvarsfulla investeringar, antingen i enskilda aktier eller socialt ansvarsfulla ETF: er, och din rådgivare kan göra transaktioner för enskilda aktier eller ETF: er på begäran.
Portföljhantering
5Det är en underdrift att säga att Personal Capital lutar sig mycket på Modern Portfolio Theory (MPT) för att hantera dina kontanter. Harry "The Father of Modern Portfolio Theory" Markowitz är listad som företagets portföljstrategi-expert. Portföljer övervakas dagligen och balanseras igen när de rör sig utanför tillgångsallokeringsgränserna. Personal Capital använder dessutom det som kallas ”Smart Weighting” för att säkerställa verklig diversifiering genom att övervaka och minska koncentrerade exponeringar till en viss sektor eller investeringsstil, något som inte är möjligt när man bara investerar i ETF: er med kapitaliseringsvikt. Det övergripande målet för omsättning i en Personal Capital-portfölj är 15% eller mindre, vilket är avsett att minimera skattekonsekvenserna.
Personal Capitals investeringshanteringsfilosofi går ett steg utöver skörd av skatteförluster, istället för att optimera din skattebörda snarare än att endast bero på skatteförluster. Portföljer är utformade för att vara skatteeffektiva, och Personal Capital använder enskilda aktier och obligationer tillsammans med kontonas olika skattestatus för att bättre skydda avkastningen. Investeringar med högre avkastning placeras i uppskjutna konton, till exempel IRA, för att hålla dagens skatteregler lägre. Fonder kan vara ineffektiva från ett skattemässigt perspektiv och används inte i någon av Personal Capitals förvaltade portföljer. Istället står ETF: er för fonder i portföljmixen.
Användarupplevelse
3, 7Mobilupplevelse:
Mobilappen är mycket väl utformad och detta återspeglas i de glödande recensionerna av appen på både Apple- och Google-plattformarna. Det finns vissa funktioner som inte finns tillgängliga på mobilappar, inklusive Investment Checkup och resultatstatistik. Instrumentpanelen som visar din nuvarande ekonomiska situation är inbyggd i mobilapparna, och det här är du förmodligen kommer att kolla mest.
Skrivbordsupplevelse:
Alla funktioner som erbjuds av Personal Capital finns på webbplatsen. Att lägga till finansiella konton är betydligt enklare på skrivbordet snarare än på en mobilapp. Webbplatsen använder vissa ekonomiska språk och beskrivningar som kan vara längre än vad en investerare på startnivå känner till.
Kundservice
3, 8Allt hanteras genom den rådgivare som tilldelats ditt konto. Det finns ingen generisk kundtjänst för att ringa när ditt konto har upprättats eftersom du kan kontakta din rådgivare direkt. Innan du skapade ett konto, om du behöver ringa företaget för att ställa frågor, fann vår forskare att Personal Capital svarade på telefonerna snabbt och att frågor besvarades av hjälpsamma, kunniga personer.
Utbildning och säkerhet
4, 2Personal Capitals webbplats innehåller artiklar och guider för målplanering. Artiklarna tenderar att vara omfattande och kan vara komplexa, men de är också utmärkta när det gäller kvaliteten på innehållet. Du känner dig som om du har tjänat en MBA efter att ha läst ett dussin av dem. Personal Capital har också en nästan daglig blogg som är uppdaterad med marknadsnyheter och utveckling.
Personal Capital tar säkerheten väldigt allvarligt, till och med att delta i ett bounty-program för att säkerställa att det inte finns några luckor i dess skydd. Företaget krypterar all data med AES-256-skiktshantering med flera lager och har strikta interna kontroller av klientdata. Av alla granskade robotrådgivningar har Personal Capital en av de mest omfattande säkerhets- och dataskyddsregimerna.
Provisioner och avgifter
1, 4Avgifterna för personligt kapital dikteras av dollarvärdet på de tillgångar du har med dem. Det finns tre nivåer av kapitalförvaltning. Den lägsta nivån, Investment Service, är för de med tillgångar mellan 100 000 och 200 000 dollar. portföljer består av ETF: er och du får tillgång till prioriterade supporttjänster. Den mellersta nivån, kallad Wealth Management, är för dem med mellan $ 200, 000 och $ 1, 000, 000. Dessa kunder får två dedikerade finansiella rådgivare och en mycket mer flexibel portföljdesign som inkluderar enskilda lager och skatteförluster, tillsammans med andra förmåner.
För att kvalificera dig till den högsta servicenivån, Privat klient, måste du börja med 1 000 000 dollar eller mer i tillgångar. Private Client-portföljen kan innehålla enskilda obligationer och investeringar i private equity. Private Client-nivån tävlar direkt med etablerade förmögenhetsföretag, med avgifter som börjar på 0, 79% och sträcker sig ner till 0, 49% (för tillgångar över 10 miljoner dollar) per år för förvaltade tillgångar. Dessa är mycket lägre än de avgifter som kunder med högt nettovärde vanligtvis skulle ha för ett traditionellt kapitalförvaltningsföretag.
Är personlig kapital en bra passform för dig?
Personal Capital har den robusta metodik, säkerhet och service som du kan förvänta dig som en klient med högt nettovärde. Den olyckliga delen är att du måste vara ganska rik för att komma åt den servicenivån. Det är dock värt att använda förmögenhetsförvaltningsappen och instrumentpanelen bara för att se var du står. Du kanske till och med upptäcker att Personal Capital Cash-kontot är ett bra ställe att parkera en nödfond eller ett enkelt sparkonto. En inledande diskussion med en finansiell planerare är också gratis, men den obegränsade tillgången kommer bara om du har de stora kontonminimalerna att investera. Det är tyvärr den stora banken på Personal Capital som en investeringsrobo-rådgivare (återigen, inte deras föredragna term). Plattformen är utmärkt, men de flesta kan inte uppfylla tröskeln för att använda den.
Individer med högt nettovärde, eller de som rullar en stor summa från en arbetsgivare 401 (k), kanske vill utnyttja de hanterade kontona på Personal Capital. Avgifterna är höga jämfört med andra robo-rådgivare, men de är lägre än de flesta finansiella rådgivare, som tar ut 1% till 2% per år för sina tjänster. Ännu viktigare är att Personal Capital har en legitimt bättre metod som inte bara lutar sig till MPT utan omfattar den och erbjuder verklig tillgångsspridning utöver en enkel ETF-blandning baserad på en riskprofil. Kanske kan pengar inte köpa lycka, men det kan säkert få dig en överlägsen robotrådgivare.
Metodik
Investopedia ägnar sig åt att förse investerare med opartiska, omfattande recensioner och betyg av robotrådgivare. Våra recensioner från 2019 är resultatet av sex månaders utvärdering av alla aspekter av 32 robo-rådgivningsplattformar, inklusive användarupplevelse, målinställningsmöjligheter, portföljinnehåll, kostnader och avgifter, säkerhet, mobilupplevelse och kundservice. Vi samlade över 300 datapunkter som vägde in i vårt poängsystem.
Varje robotrådgivare vi granskade ombads att fylla i en 50-punktsundersökning om deras plattform som vi använde i vår utvärdering. Många av robotrådgivarna gav oss också demonstrationer av deras plattformar.
Vårt team av branschexperter, under ledning av Theresa W. Carey, genomförde våra recensioner och utvecklade denna bästa branschmetodik för att ranka robo-rådgivningsplattformar för investerare på alla nivåer. Klicka här för att läsa vår fulla metod.
