De amerikanska marknaderna är nu bara en talare i en 24-timmars global cykel som är i ständig rörelse. Stadigt mer delar Wall Street sin traditionella dominans med finansiella centra som Shanghai, Hong Kong, Sydney, Dubai, Frankfurt, London och Sao Paulo. När solen stiger och går ner, deltar dessa marknader i en kontinuerlig prisupptäcktprocess för aktier, skuld, råvaror och valutor. Blixtsnabb algoritmisk handel har intensifierat denna process, vilket möjliggör att risker i en uppsättning börser säkras i en annan uppsättning.
Studier har visat att de flesta människor behöver sju till åtta timmars sömn om dagen. Kanske kan handlare klara sig mindre, men ingen kan regelbundet stanna uppe i 24 timmar. Hur kan näringsidkare då hålla jämna steg med vad som har blivit en 24-timmarscykel? Smarta aktie- och futureshandlare har kommit att bero på 24-timmars S&P 500- och NASDAQ 100-futuristabeller för index som visar actionen över natten.
Amerikanska index Futures rör sig i allmänhet i lås med det globala nätverket av marknader, reagerar på lokala och makrofrågor medan amerikanska handlare tar upp sin sömn ( för mer se The Basics Of Trading S&P 500 Prisutveckling). Kontraktsövervakningen framkallar fler prisstörningar vid USA: s öppningsklocka av två skäl: (1) Fonder kan nu reagera på förändringar i marknadsförhållandena direkt, snarare än att vänta på att solen ska stiga i New York City och (2) fonder kan initiera föregripande köp eller försäljning av program för att dra nytta av prischock under amerikanska timmar.
Läsning över natten
Följ dessa steg för att läsa action över natten med ett 24-timmars S&P 500 och NASDAQ 100 index futures diagram:
- Ställ in tidsskalan på ditt kartprogram till 60 minuter. Håll dessa praktiska grafik tillgängliga under den amerikanska marknadsdagen. Placera 5, 3, 3 stokastik under prisraden för att identifiera köp eller sälj cykler som sannolikt kommer att påverka lokala marknader ( se Pick the Right Settings On Your Stochastic Oscillator). Placera 50- och 200-barers exponentiella rörliga medelvärden (EMA: er) över prisstänger för att identifiera om tjurar eller björnar har tagit kontroll över kortsiktiga prisåtgärder ( i Strategier och applikationer bakom 50-dagars EMA och lära sig hur handelshantering fungerar med 200-dagars EMA).
Höga och låga poster i utomeuropeiska åtgärder blir viktiga böjpunkter under USA: s session. Leta efter utbrott, uppdelningar och reverseringar vid dessa prisnivåer för att påverka handelsflödet. Trendföljande strategier är mer benägna att fungera när europeiska och asiatiska nivåer överskrids i båda riktningarna. Under tiden förväntar du sig komprimerad prisåtgärd som gynnar svängande handelsstrategier när reversering håller amerikanska priser inom gränser över natten.
Avvikelser med endast USA-indikatorer
Genom att jämföra ett 24-timmars index futuristabell med ett USA-timmar-diagram, kan du identifiera avvikelser för att generera lönsamma intradagsmöjligheter. Stokastikcykler kommer ofta i konflikt och förutsäger lokal styrka trots en försäljningscykel över en natt, eller tvärtom. I stället för att förvirra fungerar dessa konflikter bra när man letar efter långt inträde i buy-the-dip-strategier eller kort inträde under studsar. De tillåter också lönsamma utgångar när 24-timmarscykeln gynnar en reversering i slutet av den amerikanska handelsdagen.
Att jämföra förhållanden mellan rörliga medelvärden på båda uppsättningarna av diagram lägger till ytterligare ett lager av handlingsbara data. De amerikanska marknaderna kommer sannolikt att hitta stöd eller motstånd när nivåerna över natten träffas. Dessa dolda punkter hjälper kortsiktiga strategier när identiska medelvärden visar stora variationer, vilket bara händer i flyktiga miljöer när indexfutures förskjuter många poäng från tidigare USA-stäng.
Exempel
S&P 500 index futures visar markant olika mönster efter en flyktig natt i Asien och Europa. Kontraktet går ner till 2100 över natten och säljer till 2093 före den amerikanska sessionen. En stokastisk köpcykel sparkar i redskap efter öppet på 24-timmarsdiagrammet, men den amerikanska sessionindikatorn skriver inte ut en köpssignal förrän två timmar senare, precis efter lunchtimmen. Detta förutspår att lokala säljare kommer att ha svårt att dra den breda marknaden lägre under en nedåtriktad trenddag.
Poängen
Efter USA: s stängningsklocka flyttas marknadsklockan österut till Asien och Australien. Efter att börserna Hong Kong, Shanghai och Sydney har stängts kommer de europeiska marknaderna nästa nästan sex timmar senare. Frankfurt och London träffade sin första topp och delar sedan utrymme med de amerikanska marknaderna under andra halvan av dagen. Eftermiddagssessionerna i New York och Chicago signalerar den enda gången amerikanska handlare bär bollen av sig själva, eftersom marknadsklockan slutför en 24-timmarscykel och ställer in för en ny. Övernattning i index futures sätter tonen för den amerikanska marknadsdagen. Smarta aktie- och futureshandlare granskar denna prisåtgärd så snart de börjar den nya dagen och belyser viktiga nivåer som kan komma in i spelet under lokala marknadstimmar.
