Vad är Guideline Premium And Corridor Test (GPT)
Guideline Premium And Corridor Test (GPT) -test används för att avgöra om en försäkringsprodukt kan beskattas som försäkring snarare än som en investering. GPT begränsar beloppet för premier som kan betalas in i en försäkring i förhållande till polisens dödsförmån.
Breaking Down Guideline Premium And Corridor Test (GPT)
Att kunna klara det guidade premie- och korridortestet är oerhört viktigt för såväl försäkringstagaren som försäkringsgivaren. Om en försäkringsprodukt inte klarar testet betraktas den inte längre som en försäkringsprodukt och beskattas således som en investering. Försäkringspolicyer kan växa i värde på uppskjuten skatt, där dödsförmåner är undantagna från inkomstskatt. De flesta andra investeringar beskattas som vanlig inkomst, vilket innebär att om du inte klarar testet kommer det att leda till en högre skattesats.
GPT-metoden används när försäkringstagaren vill betala det högsta bidragsbeloppet samtidigt som en rörlig dödsförmåga upprätthålls eller vill maximera kontantbeloppet som han eller hon kan samla i policyn mer så att han eller hon är intresserad av att maximera dödsförmån. Istället för att fokusera på den dödsförmån som finns vid livslängden används GPT när försäkringstagaren vill maximera förmånerna vid en mycket senare ålder (som 100).
Förutom det guidade premie- och korridortestet har ett försäkringsbolag möjlighet att utforma en försäkring så att den klarar kontantvärdet ackumuleringstest eller CVAT. CVAT begränsar kontantvärdet i förhållande till dödsförmånen, till skillnad från GPT, vilket begränsar premierna relativt dödsförmånen.
Försäkringsgivaren måste ange vilket test som ska användas på utfärdandedagen, och när försäkringen har utfärdats kan försäkringsgivaren inte besluta att använda det andra testalternativet istället. Valet av test kan bestämma vilka försäkringspremier, kontantvärde och fördelar.
Historik om riktlinje Premium och korridortest
I början av 1980-talet började nya universella livförsäkringsprodukter betraktas som investeringsfordon - med överlåtelsevärden - snarare än traditionella definitioner av livförsäkring. Den federala regeringen gick in för att avhjälpa denna föränderliga situation med lagen om underskottsminskning från 1984 (DEFRA).
DEFRA fastställde kvalifikationer som universella livspolicyer måste uppfylla för att upprätthålla förmånlig skattestatus enligt IRC: s avsnitt 7702. För att uppfylla IRC: s definition av livförsäkring måste livförsäkringsavtal innehålla ett tillräckligt ”belopp i riskzonen” - det rena dödsförsäkringsskydd som en stödmottagare skulle få vid den försäkrades död. Med andra ord, nominellt värde minus det uppbyggda kontantvärdet.
