Ekonomisk planering och förmögenhetsförvaltning representerar undergrupper av finansiell rådgivning. En finansiell rådgivare tillhandahåller ekonomisk rådgivning till kunder i utbyte mot ersättning. Definitionen av ekonomisk rådgivning är emellertid extremt bred. Vilken typ av råd som ges, tillsammans med de produkter som erbjuds och vilka klienter som serveras, avgör om du betraktas som en finansiell planerare eller förmögenhetsförvaltare.
Ekonomiska planerare hjälper främst med livsstilsplanering. Detta inkluderar budgetering, kassaflödesplanering och besparing för college och pension. Även om en finansiell planerares klientlista kan spänna inkomsterna, är de flesta medelklassen och har ett starkt behov av att få sina pengar att gå så långt det kan.
Förmögenhetsförvaltare tillhandahåller däremot tjänster som främst behövs av individer med högt nettovärde (HNWI) och individer med extremt högt nettovärde (UHNWI), såsom kapitalvinstplanering, fastighetsplanering och riskhantering.
Ett enkelt sätt att tänka på skillnaden mellan en finansiell planerare och en förmögenhetsförvaltare är att en förmögenhetsförvaltare hanterar bokstavlig förmögenhet, medan en ekonomisk planerare hanterar ekonomin för vardagliga kunder som försöker komma framåt.
Båda karriärerna lockar ljusa unga ekonomer från högskolor och universitet, och varje karriär har fördelar och nackdelar. Till exempel är jobb i ekonomisk planering rikare, men förmögenhetsförvaltningsjobb betalar vanligtvis mer. Finansiella planeringsföretag är mer benägna att ta en chans på en nyutbildad examen utan erfarenhet, men förmögenhetsföretag tenderar att erbjuda bättre timmar och kommer med mindre stress.
Utbildning
De mest framgångsrika ekonomiska planerare och förmögenhetsförvaltare har åtminstone en kandidatexamen, och en som tjänas på en högst rankad skola, som University of Chicago eller en av Ivy Leagues, ger en fördel över tävlingen. Utöver detta ställer enskilda företag inom varje bransch utbildningskrav för potentiella anställningar snarare än statliga eller federala licensieringar. Många förmögenhetsförvaltare är licensierade advokater eller certifierade revisorer (CPA), men ingen av dessa är krav på yrket. Färre finansiella planerare har dessa beteckningar, men de skadar aldrig.
Blivande finansiella planerare kommer att vilja få en certifierad finansiell planerare (CFP) -beteckning. Detta kräver godkänd en omfattande tentamen som täcker specialiteter inom ekonomisk planering, såsom fastigheter, portföljhantering och skatteplanering. En CFP-beteckning är en enorm tillgång på ditt CV och om du går in i affärer för dig själv älskar kunder att se den.
Förmögenhetsförvaltare kan också sträva efter flera beteckningar för att öka sitt CV och förmedla förtroende och expertis till kunderna. Den kanske mest prestigefyllda är Chartered Wealth Manager (CWM). Innan du försöker använda denna beteckning måste du ha tre års verifierbar erfarenhet i branschen.
Skicklighet behövs
Även om du kanske överväger att bli en finansiell planerare eller förmögenhetsförvaltare på grund av dina matematiska färdigheter eller en skrapa för marknaderna, är din försäljningsförmåga mycket viktigare för din framgång. Som en nybörjare är det tveksamt att din arbetsgivare ger dig kunder att arbeta med - särskilt den typ av klienter med högt nettovärde som gör människor rika i dessa yrken. Så din första affärsordning som finansiell planerare eller förmögenhetsförvaltare är att banka trottoaren och bygga din affärsbok.
Bortsett från försäljningsförmåga, måste du älska marknaderna och njuta av att följa med dem dygnet runt, oavsett vilken karriär du väljer. Ekonomi är snabbare än någonsin, och kunder kräver finansiella planerare och förmögenhetsförvaltare som är högenergiska och håller sig före kurvan.
Ingångslön
Lön är något av en felaktig fel, eftersom majoriteten av inkomsterna från endera karriär kommer i form av provisioner. Företag erbjuder vanligtvis små baslöner för att få dig igenom de första månaderna när du bygger din affärsbok. I utbyte förväntas du träffa försäljningsmål. Om du inte kan göra det är det inte troligt att din arbetsgivare betalar dig för att värma en plats länge.
Den genomsnittliga årliga inkomsten för förmögenhetsförvaltare, från och med 2018, är ungefär $ 94 000, enligt Glassdoor. För finansiella planerare är genomsnittet $ 57 000. En enorm mängd data omfattar dock dessa genomsnitt och beroende på prestanda kan din inkomst vara mycket högre eller mycket lägre.
Jobbutsikter
Finansiella rådgivande jobb, enligt vilka ekonomisk planering och förmögenhetsförvaltning klassificeras, förväntas växa med 14% mellan 2016 och 2026, vilket fördubblar tillväxtutsikterna på 7% i alla yrken, enligt Bureau of Labor Statistics. Underkategorin finansiell planering tenderar att följa nära utvecklingen för ekonomisk rådgivning som helhet. Förmögenhetsförvaltningen har däremot en explosiv tillväxt när ekonomin blomstrar, men den samarbetar mer än finansiell rådgivning som helhet under nedsekonomier.
Balans i arbetslivet
Du kan förvänta dig några långa timmar som arbetar som ekonomisk planerare eller förmögenhetsförvaltare. I synnerhet unga ekonomiska planerare lägger mycket tid på kundförvärv under de första åren av sin karriär. Enbart försäljningsaspekten av jobbet kan överstiga 40 timmar per vecka. Dessutom måste du fortfarande serva dina kunder och följa marknaden. Förmögenhetsförvaltare måste också ägna tid åt att bygga en affärsbok. Eftersom de hanterar så mycket pengar per klient tar det dock en mindre kundbas att bli framgångsrik. I genomsnitt har en förmögenhetsförvaltare en bättre balans mellan arbete och liv än en ekonomisk planerare.
Vilken man ska välja
Båda karriärerna kräver samma skillset: Du måste kunna sälja, du måste älska marknaderna och det hjälper till att vara bra med siffror. Om du har en robust naturlig marknad med HNWI: er kan du vilja luta dig mot förmögenhetsförvaltning, eftersom du kommer att ha en fördel som få unga yrkesverksamma gillar, och förmögenhetsförvaltning ger den bästa möjligheten att utnyttja den och bli framgångsrik snabbt. Om din naturliga marknad inte är så robust är ekonomisk planering ett mycket lättare fält att bryta sig in i. Om du fortsätter genom de svåra tidiga åren och bygger en betydande affärsbok kan du njuta av en framgångsrik karriär.
