Bornhuetter-Ferguson-tekniken är en metod för att beräkna en uppskattning av försäkringsbolagets förluster. Bornhuetter-Ferguson-tekniken, även kallad Bornhuetter-Ferguson-metoden, uppskattar uppkomna men ännu inte rapporterade (IBNR) förluster under ett politikår. Denna teknik skapades av två aktuarier, Bornhuetter och Ferguson, och presenterades först 1975.
Bryta ner Bornhuetter-Ferguson teknik
Bornhuetter-Ferguson är en av de mest använda värderingsmetoderna för förlustreserv, utan bara kedjestegsmetoden. Den kombinerar funktioner i kedjestegen och förväntade förlustförhållande metoder och tilldelar vikter för procentandelen betalda förluster och förluster. Till skillnad från kedjestegen, som bygger en modell baserad på tidigare erfarenheter, bygger Bornhuetter-Ferguson-tekniken en modell baserad på försäkringsgivarens exponering för förlust.
Metoden med kedjestegen undersöker punkten under en tidsperiod då ett fordran rapporteras eller betalas. Försäkringsbolag använder detta för att ”budgetera” för framtida förluster, med summan av alla framtida förluster lika med IBNR. Uppskattningar av fordringar från tidigare tidsperioder är konkreta, baserade på förlustupplevelse. Detta innebär att aktuaren byter tidigare beräkningar med faktiska fordringar.
Bornhuetter-Ferguson-tekniken uppskattar IBNR under en tidsperiod genom att uppskatta den ultimata förlusten för en viss riskexponering och sedan uppskatta procenten av denna slutliga förlust som inte rapporterades vid den tiden. Bornhuetter-Ferguson beräknar den uppskattade förlusten som summan av rapporterad förlust plus IBNR, med IBNR beräknat som den uppskattade slutliga förlusten multiplicerad med den procentuella förlusten som inte rapporteras. Förlustberäkningar använder uppskattningar före förlust.
Bornhuetter-Ferguson kan vara den mest användbara i fall där faktiska rapporterade förluster inte ger en bra indikator på IBNR. Det är mer troligt att detta är ett problem när förluster är lågfrekvent men hög svårighetsgrad, en kombination som gör det svårare att tillhandahålla exakta uppskattningar. Det är lättare för en försäkringsgivare att förutsäga vad som kommer att hända med högfrekventa, låga svårighetsanspråk.
Bornhuetter-Ferguson-beräkningen
Det finns två algebraiskt ekvivalenta metoder för att beräkna förlust enligt Bornhuetter-Ferguson-tekniken. I det första tillvägagångssättet läggs outvecklade rapporterade (eller betalda) förluster direkt till förväntade förluster (baserat på en förutgående förlustkvot) multiplicerat med en uppskattad procent som inte har rapporterats.
BF = L + ELR * Exponering * (1-w)
I den andra beräkningsmetoden utvecklas rapporterade (eller betalda) förluster först till slut med en kedjestegsmetod och tillämpar en förlustutvecklingsfaktor (LDF). Därefter multipliceras kedjestegen ultimativt med en uppskattad procentandel som rapporteras. Slutligen läggs förväntade förluster multiplicerade med en uppskattad procent som inte rapporteras (som i den första metoden).
BF = L * LDF * w + ELR * Exponering * (1-w)
De uppskattade procenten som rapporteras är det ömsesidiga förlustutvecklingsfaktorn. IBNR-anspråk beräknas sedan genom att subtrahera rapporterade förluster från Bornhuetter-Fergusons slutliga förlustuppskattning.
