Pensionärer kan bland annat välja att ställa in livränta för att få en stadig ström av kontanter för tiden efter att de slutat tjäna vanliga inkomster. Även om livräntor i allmänhet anses vara riskfria investeringsformer, har de dock nackdelar. livräntor ses till exempel till stor del illikvida och de är bara lika starka som försäkringsbolaget eller annan institution som tillhandahåller dem.
Eftersom det finns 79 miljoner baby boomers och tusentals av dem går i pension varje dag, finns det nu mer än någonsin behov av ytterligare alternativ för att se till att dessa individer fortsätter att få vanliga pengar för levnadskostnader. En rapport från investerare.com belyser en ny utbytesfond (ETF) som presenterar sig som ett alternativ till livränta och syftar till att erbjuda en stabil 7% årlig distributionsgrad. (För mer, se: Livränta mot räntebärande ETF: vilken som är bättre .)
Strategiaktier Nasdaq 7HANDL Index ETF (HNDL)
Den nya ETF kallas Strategy Shares Nasdaq 7HANDL Index ETF, och den erbjuder pensionärer en lösning på frågan om att dra från tillgångar som ackumuleras under en livstid på investeringar. HNDL påstår sig vara den första ETF som är utformad för att betala investerare en konsekvent månatlig distribution. Dessutom syftar denna distribution till att vara 7% av fondens tillgångsvärde i slutet av varje år. I jämförelse med andra fordon är 7% ett enormt erbjudande; med räntesatser på låga nivåer betalar sparkonton och CD-skivor vanligtvis 1% eller mindre, medan amerikanska statskontor betalar 2% till 3%.
HNDLs portföljförvaltare David Miller förklarar att "det unika är målfördelningen på 7%. I motsats till att bara äga en diversifierad portfölj, skulle investerare inte behöva försöka sälja en del av sina innehav för att generera vad de skulle få från fördelningar."
Inte en utdelning
Av avgörande betydelse är utdelningen som HNDL-investerare inte är en utdelning utan snarare en konsekvent utbetalning som är tillförlitlig. Icke desto mindre kan en del av eller hela distributionen bestå av en avkastning på kapital, vilket innebär att distributionen, om nödvändigt, kan finansieras av det kapital som investerarna har betalat i. Newyund Research Chief Investment Officer Corey Hoffstein stöder idén bakom fonden, säger "det är en unik och ny metod, särskilt i en miljö med låg avkastning där människor har problem med att hitta källor för distribution." (Se mer: De bästa investeringsstrategierna för en lågavkastningsmiljö .)
ETF: s sammansättning
HNDL strävar efter både långsiktig tillväxt och stabilitet genom att agera som en fond av fonder, inneha andra ETF: er och spåra två index i en 50-50 kvot. För närvarande består HNDL-indexet av Core Portfolio och Dorsey Wright Explore Portfolio. Den första av dessa erbjuder långsiktig exponering mot de amerikanska aktie- och räntemarknaderna, med avsättningar till 70% obligationer och 30% aktier. Denna portfölj innehar de tre billigaste ETF: erna för sammanlagda obligationer och ETF: s stora kapitalblandade kapital, liksom den billigaste ETDA-indexen för NASDAQ-100, som balanseras varje månad.
Dorsey Wright Explore Portfolio fungerar som ett taktiskt allokeringsindex för löpande inkomst. Det består av de största, billigaste och mest flytande ETF: erna i 12 olika kategorier. Dessa kategorier inkluderar föredragna utdelningsaktier, täckta samtal, tillväxt- och inkomstaktier, fastighetsinvesteringar (REIT), nyttoförsäljningar, högräntor, hypoteksstödda värdepapper, företagsobligationer på lång sikt, utdelningsaktier, aktiv ränta, master begränsade partnerskap (MLP) och Build America Bonds (skattepliktiga kommunala obligationer).
Förvaltare av fonden använder hävstångseffekten motsvarande 23% av portföljen för att öka avkastningen. HANDLS (High Distribution AND Liquid Solutions) Index medstifter David Cohen förklarar att "vi gillar inte att prata om hävstångsdelen, eftersom det upprör människor, men hävstång kan vara din vän. Ta en portfölj med låg risk och hävstång det upp till en risknivå som du är intresserad av att ta och du har en bättre övergripande investeringsupplevelse."
Bloomberg Intelligence senior ETF-analytiker Eric Balchunas kallar HNDL: s 7% avkastning "riktigt saftigt" men tillägger att "det är ganska dyrt, och det finns en annan produkt som gör något liknande och betalar nära samma avkastning." HNDL: s kostnadskvot är 0, 95%. Å andra sidan syftar First Trust Multi-Asset Diversified Income Index Fund (MDIV) på en avkastning på 6, 7% och debiterar endast 0, 70%. När fler deltagare i detta hörn av ETF-rymden dyker upp, är det troligt att alternativ bara kommer att fortsätta att förbättras för pensionärer. (För ytterligare läsning, kolla in: Hur pensionärer ska tänka på investeringar .)
