Vad är alternativ dokumentation?
Alternativ dokumentation är en dokumentationsprocess utformad för att påskynda lånets godkännande där långivaren accepterar vissa dokument från låntagaren som verifiering av inkomster gjorda på låneansökan.
Key Takeaways
- Alternativ dokumentation är dokument som fungerar som bevis på inkomst för lån. Exempel på sådana dokument är kontoutdrag och betalningsstubbar. Alternativa dokumentlån är vanligtvis mer flexibla jämfört med konventionella lån och är i allmänhet inte verifierade. Alternativet att ta alternativa dokumentationslån är bara tillgängligt för dem med mycket god kredit. Alternativ dokumentation är lån med fullständig dokumentation jämfört med redovisade intäkter (SISA) -lån, som är lån utan dokumentation.
Förstå alternativ dokumentation
Typisk dokumentation för lån består av skattedeklarationer eller inlämnande av dokumentation som kan verifieras med en tredje parts tjänst. Alternativ dokumentation innebär att låntagaren tillhandahåller ett sortiment av finansiella dokument som kan inkludera W-2: er, lönechackstubbar och kontoutdrag. Denna typ av lån kallas ibland ett Alt-A-lån, även om vissa långivare också kan ha sina egna namn på dessa lån.
Alternativa dokumentationslån erbjuds ofta bara till dem med mycket god kredit. Beslutet är starkt beroende av den sökandes kreditpoäng. Dessa lån erbjuder ofta mer flexibilitet än konventionella, traditionella lån.
Alternativa dokumentationslån kan vara ett bra alternativ för låntagare med speciella situationer, såsom egenföretagare eller nyligen skild. Långivaren accepterar den dokumentation som låntagaren tillhandahåller, utan att nödvändigtvis behöva gå igenom en tidskrävande process för att verifiera all information. Att bekräfta en låntagares information på detta sätt är betydligt snabbare än den traditionella metoden att verifiera sådan information med tredje parter.
Alternativa dokumentationslån blev populära efter finanskrisen 2008. Det finns ett antal skäl till detta. De erbjuder en mycket enklare stängningsprocess jämfört med traditionella lån. Alternativa dokumentationslån vädjar också till frilansare, en inkomstgrupp vars andel av ekonomin har ökat sedan krisen. Genom att passera återbetalningsregeln, som gör det möjligt för långivare att låna lån i god tro baserat på deras bedömning av låntagaren, underlättades också ökningen av alternativa dokumentationslån.
Alternativ dokumentation mot SISA-lån
Alternativ dokumentation är ett komplett dokumentationslån. Med andra ord, inkomst, tillgångar, anställning och annan ekonomisk information dokumenteras med någon form av officiellt pappersarbete. Dokumentationen som behövs kommer att variera beroende på långivarens och eventuella försäkringsgivares krav.
Detta är i motsats till ett uppgivet inkomstlån (SISA). SISA-lån är också kända som inga inkomster utan tillgångar (NINA) eller lån utan dokumentation. Under senare tid kallades SISA-lån också "lögnlån", eftersom de var populära bland dem som ville få lån och annan finansiering genom att tillhandahålla falsk eller vilseledande information. Många experter anklagade volymen på vad som kallas ständiga lån som en viktig faktor som bidrog till hypotekskrisen under de senaste 2000-talet. I kölvattnet på hypotekskrisen genomförde långivare och tillsynsmyndigheter strängare regler för SISA-lån, så låntagare kan ha svårare att få ett lån via denna process nu.
Trots deras steniga historia och deras roll i hypotekslån, har SISA-lån viss legitim användning och är vettigt för låntagare i vissa situationer. De är populära bland egenföretagare eller företagare, som ofta avskriver så många utgifter och andra tillåtna avdrag som möjligt, vilket kan göra att deras inkomster verkar bedrägligt låga.
Det finns i allmänhet ingen höjning av räntan i samband med alternativ dokumentation eftersom det vanligtvis är med "angivna" lån.
Exempel på alternativa dokumentationslån
Francois vill köpa ett hem. Men han är frilansare, oförmögen att kvalificera sig för de nödvändiga villkoren för en traditionell bostadslån. Istället väljer han ett alt-doc-lån. För att bli berättigad till lånet ber hans mäklare honom att lämna dokumentation relaterad till registreringen av sin verksamhet samt kontoutdrag från de senaste fem åren. Francois är också skyldig att producera kontoutdrag för sin verksamhet och ytterligare inkomstkällor, till exempel investeringar.
