En av de viktigaste principerna för den tekniska analysen är idén att trenden består av en serie högre höjder och högre lågheter, medan omvänt definieras en nedtrend som en serie av lägre höjder och lägre låga. Aktiva näringsidkare som försöker dra nytta av trendförändringar skurar marknaden för scenarier där det finns en igenkänd förändring av prisstrukturen.
Mer specifikt, när det gäller en trend, kommer handlare att leta efter där en serie av högre höjder och högre lågheter vänder till en nedåtgående trend genom att byta till en serie av lägre höjder och lägre låga. När det gäller en nedåtgående trend kommer handlare att leta efter scenarier där prisstrukturen förändras till en serie av högre höjder och högre lågheter., använder vi dessa grunder i trendanalys för att titta på jordbrukssituationen, som verkar befinna sig i ett tidigt skede av en ny definierad trend. (För mer information om reversering av trenden, kolla in: Retracement eller Reversal: Know the Difference .)
Invesco DB Agriculture Fund (DBA)
En av de mest populära börshandlade fonderna som används av aktiva handlare för att få exponering för jordbruk är Invesco DB Agriculture Fund. Om du inte är bekant följer denna fond ett regelbaserat index som består av terminskontrakt på några av de mest likvida och mest omsatta jordbruksvarorna som vete, majs, sojabönor, kakao, levande nötkreatur, socker och kaffe.
Genom att titta på diagrammet nedan kan du se att priset nyligen har noterat ett högre lägre och handlas nära en intressant nivå på kort siktmotstånd, vilket visas av de prickade trendlinjerna. Den senaste prisåtgärden i kombination med den hausseartade övergången mellan den rörliga genomsnittliga konvergensdivergensen (MACD) och dess signallinje (blå cirkel) tyder på att tjurarna har kontroll, och detta traditionella köpstecken kan fungera som en katalysator för uppåtriktat kraft under dagarna och veckor framöver. Aktiva handlare kommer troligen att sätta sina målpriser nära marshöjningarna och skydda mot en plötslig försäljning genom att placera stoppförluster under $ 18, 60. (Se vidare: 3 diagram som föreslår nu är det dags att investera i jordbruk .)
Vete
Med en vikt på nästan 14% utgör veteterminer den största komponenten i DBA-fonden. Aktiva handlare som letar efter ett renare sätt att handla vete ser ofta på utbytesprodukter som Teucrium Wheat Fund (WEAT). Som du kan se i diagrammet ser trendmotsättningen nästan identiskt med det som visas på DBA ovan. Den etablerade gungan låg nära $ 6 skapar en tydlig linje i sanden för handlare som letar efter var de ska placera sina köp- och stopporder. Det nuvarande förhållandet mellan risk och belöning på grund av tillbakagången under de senaste sessionerna skapar en lukrativ ingångspunkt, och övergången mellan MACD och dess signallinje antyder att vi kan se ett högre studs under de kommande veckorna. (För mer, se: Trendföljande tips för ETF-investerare. )
soja~~POS=TRUNC
Den hausseartade trendomvändningen på sojabönmarknaden är längre än vete och de flesta andra mjuka råvaror. Genom att titta på diagrammet för Teucrium Soybean Fund (SOYB) kan du se att tjurarna kunde pressa priset över det långsiktiga motståndet i det 200 dagars glidande medelvärdet (röd linje). Förändringen i riktning för detta långsiktiga rörliga medelvärde är ett tydligt tecken på att drivkraften förändras, och den senaste tidens studsning antyder att denna nivå nu sannolikt kommer att användas som ett viktigt stödområde. Aktiva handlare kommer sannolikt se ut att köpa så nära den prickade trendlinjen eller 200-dagars glidande genomsnitt som möjligt i ett försök att maximera risken / belöningen. Återigen kan den hausseartade övergången mellan MACD och dess signallinje användas som en katalysator för ett steg högre under de kommande dagarna. (Se vidare: Introduktion till Swing Trading .)
Poängen
Att upptäcka trendförändringar är ett av de viktigaste målen för många handlare, och långsiktiga förskjutningar inom stora segment som jordbruk kommer inte så ofta. En förändring i prisstrukturen för ETF: erna som diskuterats ovan antyder att det finns en grundläggande förändring på gång, och de flesta handlare kommer att se ut för att få position för att tjäna på flytten. Baserat på de närliggande supportnivåerna skulle det inte vara förvånande att se aktiva handlare köpa nära nuvarande nivåer för att maximera risken / belöningsinställningen. Stop-loss-order kommer troligen att läggas under de identifierade svängtillgångarna, som om bruten skulle signalera en återupptagning av nedtrenden. (För mer, se: Håll det enkelt och handel med trenden .)
