Börshandlade fonder (ETF) som specialiserar sig på fastighetsinvesteringar (REIT) kan vara ett idealiskt spel för enskilda investerare: Utan att behöva ingå långa kontraktsförhållanden, ta ut inteckningar eller komma med ett betydande kapital kan de få bred exponering för diversifierade portföljer av fastigheter snabbt och billigt. De som letar efter mer exotiska betesmarker kan överväga kanadensiska REIT ETF: er som först kom till 20 år sedan. Förutom de vanliga fördelarna är dessa fonder mycket likvida och handlas på Toronto Stock Exchange (TSX), och de erbjuder tvingande avkastning, med utbetalningar varje månad.
Denna trio av kanadensiska REIT ETF: er har alla utvecklats starkt under de senaste åren. All data är aktuell från och med den 2 januari 2020. NAV-priserna är i kanadensiska dollar.
viktiga takeaways
- Kanadensiska REIT-ETF: er kan ge snabb och billig exponering för diversifierade portföljer av fastighetsinnehav. Tre ledande ETF: er är iShares S & P / TSX Capped REIT Index Fund, BMO Equal Weight REITs Index ETF och Vanguard FTSE Canadian Capped REIT Index ETF.
iShares S & P / TSX Capped REIT Index ETF
IShares S & P / TSX Capped REIT Index ETF (XRE.TO) är en branschledare som syftar till att generera långsiktig kapitaltillväxt genom att spåra S & P / TSX Capped REIT Index. XRE ger exponering för cirka 16 REIT inom flera undersektorer: 30, 38% av portföljens marknadsvärde är i detaljhandelsfastigheter (den största kategorin), 26, 52% i bostadsfastigheter, 16, 46% i diversifierade REIT, 12, 83% i kommersiella / kontorslokaler och 10, 74% inom industriell.
XRE har gjort anspråk på brorparten av förvaltade tillgångar som innehas av fonder av sitt slag, eftersom AUM uppgick till 1, 48 miljarder dollar. Denna siffra dverger tillgångarna till sin näst största konkurrent, som har mindre än 400 miljoner dollar i AUM. Förutom att ha större tillgångar än sina konkurrenter har XRE särskilt högre löptid, eftersom det har funnits sedan 2002 - åtta år längre än någon annan kanadensisk REIT ETF. Dess totala avkastning sedan starten: 10, 36% - exakt jämfört med dess jämförelseindex minus dess förvaltningskostnadskvot på 0, 61%.
Handlar runt $ 19, 50 för en avkastning på 3, 93%. XRE har en årlig totalavkastning på 20, 85% och en treårs daglig avkastning på 11, 76%. Distributionsavkastningen är 14, 02%.
BMO Equal Weight REITs Index ETF
BMO Equal Weight REITs Index ETF (ZRE.TO) syftar till att producera tillväxt genom att kopiera prisrörelserna för Solactive Equal Weight Canada REIT Index. Genom att utnyttja en lika viktningsstrategi försöker ZRE att minska riskerna knutna till enskilda värdepapper.
ZRE grundades 2010 och har innehav i 23 REIT, som investerar i allt från stora företag som Milestone Apartments REIT (MST-UN.TO) till också mindre fastighetsbolag som Crombie REIT (CRR-UN.TO). ETF investerar i dessa innehav ganska jämnt, eftersom den största viktningen för ett visst innehav är 5, 09%.
Förutom att sprida sina tillgångar över ett brett spektrum av REIT har ZRE exponering för sex branscher, som inkluderar diversifierade, kontor, bostäder, industri, detaljhandel och hälsovård. Under sektorer domineras det av detaljhandelsfastigheter och bostadsfastigheter (22% av portföljen vardera) och diversifierade och industriella REITs (cirka 18% vardera).
ZRE har AUM på 651, 93 miljoner dollar och handlas runt 24 dollar för en distributionsavkastning på 4, 01%. YTD: s totala avkastning är 26, 48% och den treåriga avkastningen 14, 25%. den har en utgiftskvot på 0, 61%.
Vanguard FTSE Canadian Capped REIT Index ETF
Vanguard FTSE Canadian Capped REIT Index ETF (VRE.TO) ger exponering för små, medelhöga och stora cap-kanadensiska fastighetsbolag och gör det till en låg kostnad, även för ETF: er - det har en utgiftsgrad på 0, 35%. VRE följer FTSE Canada All Cap Real Estate Capped 25% Index, som har innehav i ett brett utbud av kanadensiska fastighetsföretag.
Sedan starten i februari 2012 har VRE ackumulerat AUM på 246, 23 miljoner dollar. Dessa tillgångar är för närvarande spridda över 18 REIT, varav de tio bästa står för 77, 2% av fondens tillgångar. När det gäller större viktningar utgör industri- och kontors REITs en tredjedel av portföljen (33%), följt av bostäder (23, 1%) och detaljhandel (19, 2%).
Med hjälp av aktiens stängningskurs på $ 34, 31 har fonden en distributionsavkastning på 3, 16%. YTD: s totala avkastning är 18, 94% och den treåriga avkastningen är 10, 03%.
