Innehållsförteckning
- Hur kan du lyckas?
- Handelsvaror
- Valutor
- index
- Ränta
- Testa
- Poängen
För många investerare kan terminsmarknaderna, med alla olika villkor och handelsstrategier, vara både förvirrande och skrämmande. Det finns möjligheter att begränsa förluster på din portfölj eller njuta av betydande vinster genom att använda futuresmarknaderna, men det är viktigt att du förstår hur dessa derivatprodukter fungerar och hur du kan uppnå dessa vinster konsekvent. Den här artikeln förklarar hur varje marknad fungerar och de olika strategierna som du kan använda för att tjäna pengar.
Key Takeaways
- Framtidsmarknader tillåter människor att köpa och sälja fordringar på vissa underliggande tillgångar för framtida leveranser. Spekulatorer kan använda hävstång för att satsa på priset på olika underliggande värdepapper, från aktieindex till råvaror till valutakurser.Du kan också använda terminer för att säkra mot förluster i en befintlig portfölj eller för att säkra sig mot negativa prisförändringar för producenter av vissa produkter.
Hur kan du lyckas?
Terminmarknaderna är där säkrare och spekulanter möts för att förutsäga om priset på en råvara, valuta eller ett visst marknadsindex kommer att stiga eller falla i framtiden.
Liksom alla marknader har denna risk vid handel, men potentialen att se både kort- och långsiktiga vinster kan vara betydande, delvis tack vare de enorma volatilitet som dessa marknader är kända för att ha. Här är några av de olika futuresmarknaderna, tillsammans med olika strategier som du kan använda för att tjäna pengar på dem.
Handelsvaror
En vara är en fysisk produkt vars värde bestäms främst av krafterna på utbud och efterfrågan. Detta inkluderar korn (majs, vete, etc.), energi (som naturgas eller råolja) och ädelmetaller som gud eller silver, för att nämna några.
Ett terminskontrakt om råvaror är ett avtal om att köpa eller sälja ett förutbestämt belopp av viss råvara till ett specifikt pris på ett specifikt datum i framtiden. Leak alla futures-kontrakt, råvarut Futures kan användas för att säkra eller skydda en investeringsposition eller för att satsa på den underliggande tillgångens riktning.
För privatpersoner kan du få tillgång till råvaruterminsmarknader främst via ett hanterat futurekonto, tillgängligt via specialiserade mäklarföretag som kallas Commodity Trading Advisors (CTA).
Många investerare förvirrar terminskontrakt med optionskontrakt. Vid terminskontrakt har innehavaren en skyldighet att agera. Om inte innehavaren avlöser terminskontraktet före utgången måste de antingen köpa eller sälja den underliggande tillgången till det angivna priset.
Valutor
Valutahandel eller valutahandel innebär att man vill tjäna pengar eller säkringsrisk bland valutakursrörelserna. En vanlig strategi för att handla valutor är skalpning. Scalpers försöker ta bort kortsiktiga vinster från stegvisa förändringar i värdet på en valuta. Att göra detta om och om igen innebär att dina vinster kommer att fortsätta öka med tiden, vilket ger dig betydande totala vinster när du lägger till alla små vinster tillsammans.
I allmänhet kan din tidsram vara så kort som en minut eller kan vara flera dagar. En skalningstrategi kräver strikt disciplin för att fortsätta att göra små, kortsiktiga vinster och samtidigt undvika stora förluster.
En mängd olika valutaterminer är tillgängliga. Bortsett från de populära kontrakten som EUR / USD (valutaterminskontrakt i euro / US-dollar) finns det också E-Micro Forex Futures-kontrakt som handlar till 1/10 av storleken på vanliga valutaterminskontrakt, liksom tillväxtmarknadsvalutan par som PLN / USD (polska zloty / futurekontrakt i amerikanska dollar) och RUB / USD (Russian Ruble / US dollar futures contract).
Olika kontrakt handlas med varierande likviditet; till exempel kan den dagliga volymen för EUR / USD-kontraktet vara 400 000 kontrakt jämfört med endast 400 kontrakt för en tillväxtmarknad som BRL / USD (brasiliansk real / amerikansk dollar).
Valutaterminer är valutaterminerade terminer. Handlare har vanligtvis konton med mäklare som riktar order till de olika börserna för att köpa och sälja valutaterminer. Ett marginalkonto används vanligtvis vid handel med valutaterminer; annars krävs mycket kontanter för att kunna handla. Med ett marginalkonto lånar handlare pengar från mäklaren för att placera affärer, vanligtvis en multiplikator av kontots verkliga kontantvärde.
Valutaterminer bör inte förväxlas för valutahandel, vilket är mer populärt bland enskilda handlare.
index
En annan kategori av futures populära bland investerare är index futures, såsom S & P 500 index futures kontrakt. Men varje futureprodukt kan använda en annan multipel för att bestämma priset på futurekontraktet. Som ett exempel är värdet på S&P 500-futurekontrakt $ 250 gånger S&P 500-indexvärdet. E-mini S&P 500-terminskontrakt har ett värde av 50 gånger indexets värde.
Index futures är också tillgängliga för Dow Jones Industrial Average (DJIA) och Nasdaq 100 tillsammans med E-mini Dow (YM) och E-mini NASDAQ 100 (NQ) kontrakt. Indexfuturer är tillgängliga för utländska marknader inklusive den tyska, Frankfurt Exchange-handeln (DAX) —som liknar Dow Jones — SMI-indexet i Europa och Hang Seng-indexet (HSI) i Hong Kong.
Index futures är ett sätt att komma in i en passiv indexerad strategi genom att äga hela indexet i ett enda kontrakt och med större hävstång än en ETF skulle ge. Både New York Stock Exchange (NYSE) och Financial Industry Regulatory Authority, Inc. (FINRA) kräver minst 25% av det totala handelsvärdet som minimikonto. Vissa mäklare kommer dock att kräva större än denna marginal på 25%. De används också för att säkra sig mot stora aktiepositioner.
Ränta
Terminskontrakt på räntor är också mycket populära kontrakt. Två ofta använda timingbaserade handelsstrategier för handel med sådana futures är cykel- och säsongshandel.
En cykelhandelsstrategi implementeras genom att studera historiska data och hitta möjliga upp- och nedcykler för en underliggande tillgång. Två ofta använda cykler för framtida aktieindex är 23-veckors cykel och 14-dagars cykel. Att studera prisutvecklingen i samband med cykler kan leda till stora vinster för kunniga investerare.
Säsongshandel, å andra sidan, är när du försöker handeln med säsongseffekter som sker på futuresmarknaderna. Historisk data antyder att många marknader, sektorer och råvaror handlar med olika nivåer under året och visar liknande mönster år efter år. Att känna till dessa olika säsongstrender är ett annat effektivt sätt att tjäna framtida pengar.
Testa
Att komma igång på de olika futuresmarknaderna kan verka skrämmande. Ett sätt som du kan lära dig när du går utan att sätta några av dina pengar i fara är att starta pappershandel. Pappershandel sker genom att härma handeln själv (eller med en marknadssimulator) tills du känner att du är tillräckligt bekväm för att börja faktiskt handla.
Ett bra sätt att börja är att koncentrera sig på dessa fyra olika områden. Detta hjälper till att bygga din kunskap när du går med utan att öka din totala riskmängd. Sedan, när du känner att du behärskar dessa områden, kan du försöka expandera till att handla med andra typer av futures.
Poängen
Att handla de olika futuresmarknaderna kan vara mycket givande men också mycket utmanande. För unga investerare finns det många olika marknader och strategier som du kan använda för att lyckas, inklusive de som vi diskuterade här. Genom att göra din forskning och se till att du förstår hur futures fungerar, har du möjlighet att njuta av en hel del framgångshandel på futuresmarknaden.
