Tier 1 Capital vs. Tier 2 Capital: En översikt
Enligt Baselavtalet måste en bank upprätthålla en viss nivå av kontanter eller likvida tillgångar i förhållande till sina riskvägda tillgångar. Baselavtalen är en serie av tre uppsättningar av bankregler som hjälper till att säkerställa att finansinstitut har tillräckligt med kapital för att hantera förpliktelser. Avtalen fastställer kapitaltäckningsgraden (CAR) för att definiera dessa innehav för banker. Under Basel III måste en banks tillgång till grupp 1 och nivå 2 vara minst 10, 5% av dess riskvägda tillgångar. Basel III ökade kraven från 8% under Basel II.
En banks kapital består av nivå 1-kapital och nivå 2-kapital, och de två typerna av kapital är olika - det finns en tredje typ, bekvämt kallad nivå 3-kapital.
Tier 1-kapital är en banks kärnkapital och inkluderar uppenbara reserver - som visas i bankens finansiella rapporter - och eget kapital. Dessa pengar är de medel som en bank använder för att fungera regelbundet och utgör grunden för ett finansinstituts styrka.
Tier 2-kapital är en banks kompletterande kapital. Ovärdade reserver, efterställda skulder, hybridprodukter och andra poster utgör dessa fonder.
En banks totala kapital beräknas genom att lägga till dess nivå 1 och nivå 2 kapital. Tillsynsmyndigheterna använder kapitalkvoten för att bestämma och rangordna en banks kapitaltäckning.
Nivå 1 kapital
Kärnprimärkapitalet består av eget kapital och balanserade vinster - redovisas i deras finansiella rapporter - och är en primär indikator för att mäta en banks ekonomiska hälsa. Dessa fonder spelar in när en bank måste ta upp förluster utan att upphöra med affärsverksamheten. Tier 1-kapital är bankens primära finansieringskälla. Vanligtvis har det nästan alla bankens ackumulerade medel. Dessa medel genereras specifikt för att stödja banker när förluster tas upp så att vanliga affärsfunktioner inte behöver stängas av.
Under Basel III är den lägsta kapitalnivån 10, 5%, vilket beräknas genom att dela bankens nivå 1-kapital med dess totala riskvägda tillgångar (RWA). RWA mäter en banks exponering för kreditrisk genom de lån som den tecknar.
Antag till exempel att ett finansiellt institut har 200 miljarder US-dollar i totalt 1-tillgångar. De har ett riskviktat tillgångsvärde på 1, 2 biljoner. För att beräkna kapitalkvoten delar de upp 200 miljarder dollar med 1, 2 biljoner dollar i risk för en kapitalkvot på 16, 66%, långt över Basel III-kraven.
Dessutom finns det ytterligare krav på källor till nivå 1-fonderna för att se till att de är tillgängliga när banken behöver använda dem.
Nivå 2 kapital
I primärkapitalet ingår ej offentliggjorda fonder som inte visas i en banks finansiella rapporter, omvärderingsreserver, hybridkapitalinstrument, efterställda skulder - även känd som juniorskulder - och allmän kreditförlust eller ej inkasserade reserver. Omvärderade reserver är en redovisningsmetod som beräknar det aktuella värdet på ett innehav som är högre än vad det ursprungligen redovisades som sådant med fastigheter. Hybridkapitalinstrument är värdepapper som konvertibla obligationer som har både eget kapital och skuldkvalitet.
Tier 2-kapital är kompletterande kapital eftersom det är mindre tillförlitligt än nivå 1-kapital. Det är svårare att mäta exakt på grund av dess sammansättning av tillgångar som är svåra att likvidera. Ofta delar banker dessa fonder i pooler på övre och nedre nivå beroende på egenskaperna hos den enskilda tillgången.
Under Basel III är den lägsta totala kapitalkvoten 12, 9%, vilket indikerar att lägsta kapitaltäckningsnivå för nivå 2 är 2%, i motsats till 10, 9% för kapitalnivån i nivå 1. Anta att samma bank rapporterade nivå 2-kapital på 32, 526 miljarder dollar. Dess kapitalnivå i nivå 2 för kvartalet var $ 32.526 miljarder / 1.243 biljoner $ = 2, 62%. Således var dess totala kapitalkvot 16, 8% (14, 18% + 2, 62%). Under Basel III uppfyllde banken den lägsta totala kapitalkvoten på 12, 9%.
Viktiga takeaways:
- Enligt Basel III måste en banks tillgång till grupp 1 och nivå 2 vara minst 10, 5% av dess riskvägda tillgångar, upp från 8% under Basel II. Tier 1-kapital är bankens primära finansieringskälla. Tier 1-kapitalet består av eget kapital och balanserad vinst. I primärkapitalet ingår omvärderingsreserver, hybridkapitalinstrument och efterställda skulder, allmänna kreditförlustreserver och ej upplysta reserver. Tier 2-kapital anses vara mindre pålitligt än Tier 1-kapital eftersom det är svårare att exakt beräkna och svårare att likvidera.
