DEFINITION av beskattningsbart spinoff
En beskattningsbar spinoff är en avyttring av ett dotterbolag eller avdelning av ett börsnoterat företag som kommer att belastas med kapitalvinster. För att kvalificera sig som en skattepliktig transaktion måste moderföretaget avyttra genom direkt försäljning av divisionen eller tillgångarna som den innehåller. Vinsterna från försäljningen beskattas som realisationsvinster.
BREAKING NOWN Skattepliktig spinoff
En spinoff uppstår när ett moderföretag separerar en del av sin verksamhet för att skapa ett nytt affärsdotterbolag och distribuerar andelarna i den nya enheten till sina nuvarande aktieägare. Dotterbolaget blir helt oberoende av moderbolaget och verkar helt på egen hand. Om ett moderföretag delar ut dotterbolagets aktier till sina aktieägare, är utdelningen i allmänhet beskattningsbar för aktieägaren som utdelning. I detta fall påläggs investerare en normal inkomstskatt som är lika med det verkliga marknadsvärdet på den erhållna aktien. Dessutom beskattas moderföretaget på den inbyggda vinsten (det belopp tillgången har uppskattat) i dotterbolagets lager. Skatten i detta fall är en kapitalvinstskatt motsvarande det verkliga marknadsvärdet på de utdelade aktierna minus moderbolagets inre bas i aktien. När kontanter erhålls i stället för fraktionella aktier i spinoff, är fraktionella aktier i allmänhet beskattade för aktieägarna.
En beskattningsbar spinoff kommer att få in likvida medel till företaget, vanligtvis i form av kontanter. Nackdelen med denna transaktion kommer från minskningen av inkomst från kapitalvinstskatten. Om ett moderföretag vill undvika en beskattning kan de överväga en skattefri spinoff. Avsnitt 355 i Internal Revenue Code (IRC) ger ett undantag för att beskatta transaktioner från spinoffs, vilket tillåter ett företag att snurra eller distribuera aktier i ett dotterbolag i en transaktion som är skattefri för både aktieägare och moderbolaget.
Det finns vanligtvis två sätt att ett företag kan göra en skattefri spinoff av en affärsenhet. Först kan ett företag välja att helt enkelt dela ut de nya aktierna (eller minst 80%) av divisionen till befintliga aktieägare på pro rata basis. Det andra sättet ett företag kan undvika eventuella realisationsvinster från avyttring är genom att ge nuvarande aktieägare möjligheten att byta aktier i moderbolaget mot en lika aktieposition i det spundade bolaget eller att behålla sin befintliga aktieposition i moderbolaget. Detta innebär att aktieägarna är fritt att välja vilket företag de anser erbjuder den bästa möjliga avkastningen på investeringen (ROI) framöver.
