Vad är subprime-kredit?
Subprime-kredit avser lån, vanligtvis erbjudna till ränta långt över primärräntan, som görs till låntagare med dålig kreditbetyg.
Key Takeaways
- Subprime-kredit avser lån, vanligtvis erbjuds till ränta långt över primärräntan, som görs till låntagare med dålig kreditbetyg. Subprime-kredit är ofta den enda typen av lån som finns tillgängliga för låntagare med låga kreditbetyg, höga skuldnivåer, ett register över brottslighet, mislighål eller konkurs och utan egendom eller tillgångar som kan användas som säkerhet. Konsumenternas förespråkare säger att subprime-kredit är ett socialt förmån och ger finansiering till låginkomsthushåll även om det ökar risken för kreditbommar och buster.
Förstå Subprime-kredit
Subprime-kredit är ofta den enda typen av lån som finns tillgängliga för låntagare med låga kreditbetyg, höga skuldnivåer, ett register över kriminella handlingar, mislighål eller konkurs och utan egendom eller tillgångar som kan användas som säkerhet. Långivare använder ett kreditpoängsystem, som FICO-poäng, för att klassificera subprime-låntagare baserat på sannolikheten för återbetalning. Olika borgenärer använder olika regler för vad som utgör ett subprime-lån, men FICO-poäng under 619 har vanligtvis klassificerats som subprime tidigare.
Subprime-kredit finansieras genom att paketera subprime-kreditkortskuld, autolån, affärslån och inteckning i pooler och sälja dem investerare som säkerhetstillgångar som tillgångar, som säkerhetsskuld (CDO) och hypoteksstödda värdepapper (MBS).
Under bostadsboomen i början av 2000-talet var utlåningsnormerna för subprime-inteckningar avslappnade, med NINJA-lån till låntagare utan inkomst, inget jobb eller tillgångar. När bubblan brast 2007 bidrog mängden subprime-kredit på finansmarknaderna till subprime-nedbrytningen och subprime-krisen, som utlöste den stora lågkonjunkturen.
Konsumentförespråkare säger att subprime-kredit är ett socialt goda och ger finansiering till hushåll med låg inkomst. Ändå ökar risken för kreditbommar och byst. I USA strammade bankerna till utlåningsstandarder efter finanskrisen.
Emellertid har bilfinansieringsföretag använt låga räntor för att driva en boom i subprime-autolån som har hjälpt ekonomin att återhämta sig. Emellertid drabbade kriminella brister för autolån på krisnivåer 2017, även när subprime-auto-utlåning fortsatte att blomstra, vilket ledde till spekulationer om att detta ännu en kreditbubbla i slutändan som slutligen kommer att brista.
