En vinst på 66, 01% 2019 för aktier i Paycom Software, Inc. (PAYC) berättar en historia om ett aktie som vinner tillsammans med en hög mängd ovanlig handelsaktivitet. Det är hausseartad aktivitet eftersom aktierna går högre på ökande volymer, vilket indikerar att en köpare är inblandad. Jag skrev faktiskt om denna aktivitet på Paycom-aktier redan i januari. Du kan läsa det här. Aktierna har ökat ungefär 48% sedan den nedskrivningen.
Med tiden har vi lärt oss hur aktier med historia eller starka fundament tenderar att stiga i pris. Smarta pengarförvaltare är alltid ute efter att satsa på nästa outlier-aktier… de bästa i klassen. De viktigaste kriterierna vi ser efter när vi satsar på uppside i en aktie är en historia av starka grundläggande faktorer, starka tekniker och stora potentiella köp av aktierna.
Jag kommer att gå in på några av dessa grundläggande delar lite, men det största berättelsen om aktiens närmaste bana ligger i aktiernas handelsaktivitet. Enkelt uttryckt, det handlar om utbud och efterfrågan. När efterfrågan är högre än utbudet stiger beståndet. När efterfrågan är lägre än utbudet faller lager. År 2019 har Paycom-aktien fått månad efter månad. Detta tyder på att köpare stöder aktierna.
När vi letar efter en post på en ledande aktie för Mapsignals vill vi se en ökning av potentiella köp. Bara för att visa dig grafiskt hur våra ovanliga handelsaktivitetssignaler ser ut, titta på alla ovanliga institutionella signaler (UI) som Paycom har gjort under det senaste året.
Efter nedbrytningen av marknaderna under fjärde kvartalet 2018 pressades gaspedalen på tillväxtbestånd av hög kvalitet. Och Paycom passar räkningen som ett högst rankat lager. Detta är anmärkningsvärt eftersom lager flyttas baserat på utbud och efterfrågan. Det är uppenbart att efterfrågan överträffar utbudet i år:
www.mapsignals.com
Hittills under 2019 loggade Paycom 18 ovanligt högvolymdagar, vilket tyder på att man köpte in aktierna den 22 januari 2019 (se diagram ovan). Det som får vår uppmärksamhet nu är att Paycom vinner tyst men på ett ovanligt sätt, vilket antyder att efterfrågan på aktien ökar.
Mapsignals mål är att identifiera morgondagens topplager idag. Vi letar i grunden efter mer avlägsna företag med sunda grundläggningar åtföljd av överdimensionerad ovanlig institutionell handelsaktivitet. Genom att studera dessa datapunkter kan vi göra en utbildad gissning om vilka aktieinstitutioner som handlar med och gifter sig med denna information med fundamentalt sunda företag. Vi vill ha oddsen på vår sida när vi letar efter aktier av högsta kvalitet.
När vi bestämmer oss för en stark kandidat överväger vi tidigare ledare som har en historia av teknisk överträfflighet. När de visar ledarskap ser vi dessa som möjligheter. Här är några områden där Paycom-aktien tagit upp vår uppmärksamhet hittills (YTD):
- YTD-resultat bättre än marknaden: + 52, 12% mot SPDR S&P 500 ETF (SPY) YTD-prestanda jämfört med tekniksektorn: + 45, 44% vs. Technology Select Sector SPDR Fund (XLK) Nyligen hausseartade ovanliga handelssignaler
Nu tar vi det ett steg längre och får de bästa aktierna som visar ovanlig handelsaktivitet. Nedan kan du se de historiska tiderna sedan 2016 då Paycom gjorde köpssignaler för Mapsignals. Dessa är de högst rankade signalerna i vårt aktieunivers. Det är uppenbart att vi har varit över hela den massiva uppstarten de senaste åren. Vi skulle till och med våga kalla denna aktie en överskådare:
www.mapsignals.com
Ovanpå en teknisk bild som är stark bör man också titta under huven för att se om den grundläggande bilden stöder en långsiktig investering. Som ni kan se visade Paycoms senaste resultatrapport en solid tillväxt:
- Q1 2019 YoY intäktstillväxt: + 30% Q1 2019 YoY icke-GAAP nettoinkomsttillväxt: + 24%
Paycom bryter ut och har en historia med stora grunder. Vi tror att den aktuella nivån för aktierna är i position för ytterligare uppåtriktade. Berättelsen för Paycom och andra mjukvaruföretag är en av en växande affärsmodell. Jag letar alltid efter bra företag som visar vanligtvis handelsaktivitet i aktierna. De bästa företagen tenderar att trenda högre på lång sikt. Allt detta pekar på en långsiktig möjlighet för aktien.
Poängen
Paycom representerar en potentiell köpmöjlighet för den långsiktiga investeraren. Med tanke på prishöjningen, historisk grundläggande prestanda och de senaste ovanliga köpssignalerna kan denna aktie vara värd en plats i en tillväxtorienterad portfölj.
