Vad är en överbidrag?
Ett överbidrag är varje frivilligt bidrag till en skatteavdragsgill pensionsplan som överstiger det högsta tillåtna avgiften för en viss period, bestämd av pensionsplanens registrator eller Internal Revenue Service.
Förstå överbidrag
Att till exempel bidra till en 401 (k) är till exempel ett problem som få pensionärer möter, eftersom underbidrag eller inga bidrag sker oftare. Från och med 2019 tillåter IRS anställda att skjuta upp upp till $ 19 000 från deras lön varje år. Det finns också ett tillåtet fångstbidrag för de 50 år och äldre, vilket är ytterligare $ 6 000 per år, vilket höjer den totala årliga gränsen till $ 25 000. Enligt IRS stiger dessa gränser till $ 19 500, $ 6 500 och $ 26 000 år 2020.
Naturligtvis dubbla dessa belopp för gifta par som var och en arbetar. Om båda parterna är 50 år eller mer, kan var och en maximera ut sina 401 (k) bidrag för en kombinerad årlig bidragsgräns på $ 50 000 för 2019 och $ 52 000 för 2020. Endast över detta belopp står de för någon överbidrag.
Speciellt gäller att gränserna endast gäller avdrag för lön. Eventuella matchningar från arbetsgivare räknas till exempel inte för överbidrag.
Om gränsen fortfarande bryts, bör anställda meddela sitt respektive företag eller planadministratör tidigt året efter det att överbidraget inträffade. Det är upp till planadministratören att returnera eventuella överskottsbetalningar till anställda, liksom eventuella intäkter på överskottsavgifterna.
Att skicka denna anmälan så tidigt som möjligt ger arbetsgivarna tillräckligt med tid att göra nödvändigt pappersarbete. Detta inkluderar vanligtvis justering av eventuella bidrag som kom ut från anställdas kontroller före skatt och räknar dem som lön på anställdas W-2-formulär. Detta ger anställda tillräckligt med tid att utfärda nya blanketter före den årliga tidsfristen för skatteregistrering.
På samma sätt har enskilda pensionskonton (IRA) också bidragsbegränsningar. År 2018 var den totala bidragsgränsen för Roth och traditionella IRA: er 5 500 $ för de under 50 år och $ 6 500 för de 50 och äldre.
Farorna med överbidrag
Det är viktigt att korrigera överbidrag snabbt. Annars uppstår ofta skatteproblem. Om överskottsbeloppet inte returneras till berörda anställda i tillräckligt med tid för att lämna in skatter, riskerar de anställda att dubbelbeskattas. Det vill säga att de kunde betala skatt under det år som överskottet inträffade och fortfarande måste betala följande år också.
För att undvika dubbelbeskattning kan vissa anställda lämna in en ändrad avkastning med det överskottsbidrag som tas ut, plus eventuella relaterade intäkter från överbidraget. Detta måste dock göras inom tidsfristen för skatteförlängning.
Överbidrag till IRA är lite lättare att korrigera, men resulterar fortfarande i påföljder. Anställda kan lämna sina konton ensamma och utse eventuell överbidrag till nästa års gräns. En straff på 6% gäller per år för allt överskott. Naturligtvis måste alla enskilda bidrag justeras framöver för att förhindra att åter skapa en överbidrag följande år.
