Måste

Innehållsförteckning

• Snabböversikt: Traditionell vs Roth IRA
• Roth IRA och inkomstkrav
• Omvandlingar Undvik inkomstgränser
• Femårsregeln
• Några andra 401 (k) alternativ för övergång
• Hur man gör en rollover
• Bästa kandidater för konvertering

Om du någonsin har lämnat ett jobb där du hade en plan på 401 (k), är du troligt medveten om de olika rollover-alternativen för dessa pensionskonton för arbetsplatsen. Ett vanligt alternativ är att rulla över en 401 (k) till en Roth IRA.

Att rulla över en 401 (k) till en Roth IRA kanske inte är ett uppenbart steg med tanke på att 401 (k) s finansieras med dollar före skatt och Roth IRA finansieras med dollar efter skatt. Men eftersom IRS sätter inkomstgränser för Roth-deltagare, är en 401 (k) rollover en av de få möjligheter som fler välmående sparare har att förvärva en Roth IRA. Roths har flera fördelar jämfört med traditionella IRA: er, det mer vanliga rollover-alternativet: Uttag från dessa planer vid pensionering är skattefria och har inte krävt minst utdelning.

Här är tips om du planerar att konvertera en 401 (k), antingen av den traditionella eller Roth-sorten, till en Roth IRA (och några andra alternativ).

Key Takeaways

• Att rulla över din 401 (k) eller annan arbetspensionsplan till en Roth IRA har fördelar för höginkomsttagare som annars inte kunde öppna en Roth. Om du rullar en traditionell 401 (k) till en Roth kommer du att skylda skatter i det skatteår på de medel du överför.Fonder som rullas över från en Roth 401 (k) till en Roth IRA kommer inte att beskattas, förutsatt att vissa tidsregler är uppfyllda. Du kanske kan undvika omedelbar skatt genom att fördela fonderna efter skatt i din pensionsplan till en Roth IRA och fonderna före skatt till en traditionell IRA.Rolling av dina 401 (k) till en ny Roth IRA är inte ett bra val om du räknar med att behöva ta ut pengar inom fem år.

The Roth IRA

Först en snabb uppfriskning på Roth IRA. Liksom med traditionella IRA: er, växer investeringar inom Roth IRA: er utan att ta ut inkomstskatt varje år. Den största skillnaden mellan räkenskaperna är att traditionella IRA: er finansieras med dollar före skatt - bidraget genererar ett omedelbart skatteavdrag - medan Roth-bidrag är i dollar efter skatt, vilket innebär att de inte är avdragsgilla vid tidpunkten för bidraget. Betalningen kommer dock när investerare utnyttjar sina Roth-pensionsfonder. Både bidraget och vinsterna är undantagna från federala skatter och de flesta statliga skatter. Däremot betalar traditionella innehavare av IRA inkomstskatter för sina uttag.

Med andra ord får du antingen skatteavbrottet i frontend (med den vanliga IRA) eller på baksidan (med Roth). Investerare som räknar med att befinna sig i en högre skatteklass i pension föredrar Roths av det skälet: skattebesparingarna är mer vettiga för dem senare.

Roth IRA och inkomstkrav

Det finns en annan viktig skillnad mellan de två kontona. Vem som helst kan bidra till en traditionell IRA, men IRS sätter in inkomstkapital för berättigande till en Roth IRA. I grund och botten vill IRS inte att höginkomsttagare ska dra nytta av dessa skattemässiga konton. Påverkar bidraget i en glidande skala, justeras inkomstkapslen regelbundet för att hålla jämna steg med inflationen. År 2020 är avvecklingsområdet för ett fullt årligt bidrag för enstaka filers från $ 124 000 till $ 139 000 (ett fullt årligt bidrag är $ 6 000 till 7 000, beroende på ålder) för en Roth IRA. För gifta par som arkiverar gemensamt börjar utfasningen på $ 196.000 i årlig bruttoinkomst, med en total gräns på $ 206.000.

Varför kanske du vill rulla över din 401 (k) till en Roth IRA? Roth inkomstbegränsningar gäller inte för denna typ av omvandling. Vem som helst med någon inkomst har tillåtelse att finansiera en Roth IRA via en rollover - i själva verket är det ett av de enda sätten. (Den andra konverterar en traditionell IRA till en Roth IRA, även känd som en bakdörrkonvertering.)

401 (k) fonder är inte de enda företagets pensionsplanstillgångar som är berättigade till rollover. Planerna för 403 (b) och 457 (b) för offentliga anställda och ideella anställda kan också omvandlas till Roth IRA.

Investerare kan välja att dela in sina investeringsdollar på både traditionella och Roth IRA-konton, så länge deras inkomst är under ovannämnda Roth-gräns. Det högsta tillåtna beloppet förblir dock detsamma. Det vill säga, det får inte överstiga totalt $ 6000 eller $ 7000 fördelat mellan kontona.

401 (k) -to-Roth-IRA-omvandlingar

Även om helt lagliga, komplicerade skatteregler gäller för dessa omvandlingar, och timingen kan vara svårt. Så gör det inte utan att få detaljerad finansiell och finansiell rådgivning först. Proceduren varierar också beroende på om du har en traditionell 401 (k) eller en Roth 401 (k).

Traditional-401 (k) -to-Roth-IRA-omvandlingar

Att konvertera en traditionell 401 (k) till en Roth IRA är en tvåstegsprocess. Först rullar du över medlen till en traditionell IRA; sedan konverterar du den IRA från den traditionella sorten till en Roth IRA.

Nu för de dåliga nyheterna. Du kommer att betala skatter på pengarna (till vanliga inkomster) när du konverterar till Roth och beroende på hur mycket som finns på kontot kan de vara styva. Detta beror på att du fick ett skatteavdrag för dina bidrag till dina 401 (k) - kom ihåg att de finansieras med dollar före skatt - och du betalade inga skatter för att flytta den till en traditionell IRA, som också är utformad för att hålla pre- skattepengar. Men Roth är ett alternativ efter skatt. Så om du rullar över bidrag som lämnats före skatt, från en traditionell 401 (k), måste det berörda beloppet inkluderas som skattepliktig inkomst för året för övergången.

Om du nu bidrog med mer än det avdragsgilla beloppet till dina 401 (k), kan du kanske undvika omedelbar skatt genom att fördela fonderna efter skatt i din pensionsplan till en Roth IRA och fonderna före skatt till en traditionell IRA.

Behovet av att krossa siffrorna är därför det är viktigt att få kompetent råd innan du försöker detta. Om skattekonsekvenserna är för stora, kanske strategin inte vettigt. Tänk dock på den långsiktiga förmånen: När du går i pension och tar ut pengarna från Roth IRA kommer du inte att skylda skatter. Det finns en annan anledning att tänka på lång sikt, vilket är femårsregeln som förklaras senare.

Roth-401 (k) -to-Roth-IRA-omvandlingar

Omrullningsprocessen är mycket mer enkel om du har en Roth 401 (k). Faktum är att rulla över en Roth 401 (k) till en Roth IRA är optimal. Denna process förenklas av det faktum att de överförda medlen har samma skatteunderlag i de två fordonen, sammansatta av dollar efter skatt.

Om din 401 (k) är en Roth 401 (k), kan du rulla över den direkt till en Roth IRA utan mellanliggande steg eller skattekonsekvenser. Du bör kontrollera hur du hanterar alla arbetsgivare som matchar bidrag eftersom de kommer att vara i ett följeslagare vanliga 401 (k) konto (och skatter kan komma att betalas på dem). Du kan skapa en Roth IRA för dina 401 (k) fonder eller rulla över dem till en befintlig Roth.

Femårsregeln

Denna strategi bör övervägas med långsiktighet. Att rulla din 401 (k) till en ny Roth IRA är inte ett bra val om du räknar med att behöva ta ut pengar inom en snar framtid - närmare bestämt inom fem år.

Roth IRA: er omfattas av femårsregeln. Regeln säger att för att ta ut intäkter - det vill säga ränta eller vinst - från en Roth-skatte- och strafffri plan måste du ha innehaft Roth i minst fem år. (Du kan dra tillbaka bidrag från din Roth när som helst Detsamma gäller för att ta ut konverterade medel - till exempel medel från dina traditionella 401 (k) som du först placerade i en traditionell IRA och sedan en Roth IRA.

Om medel rullas över från en Roth 401 (k) till en befintlig Roth IRA, kan de rullade medlen ärva samma tidpunkt som Roth IRA. Det vill säga innehavstiden för IRA gäller alla dess fonder, inklusive de som rullas över från Roth 401 (k) -kontot. Samma behandling gäller inte tidpunkten för en Roth 401 (k) som rullas över till en ny Roth IRA. Om du inte har en befintlig Roth IRA och behöver etablera en för syftet med övergången, börjar femårsperioden året då den nya Roth IRA öppnas, oavsett hur länge du har bidragit till Roth 401 (k).

$ 40.572

Den genomsnittliga Roth IRA-kontosaldo 2016 (de senaste siffrorna), enligt Research Institute of Employee Benefit Research Institute.

Några andra 401 (k) alternativ för övergång

401 (k) till 401 (k) Överföringar

Du kan undvika en skattebit helt om du rullar din 401 (k) saldo till en annan 401 (k) vid ett nytt jobb. Naturligtvis måste din nya planadministratör tillåta sådana överflyttningar. Det kanske inte är möjligt om tillgångarna i din gamla plan investeras i egna fonder från ett visst investeringsbolag och den nya planen bara erbjuder medel från ett annat företag. Om ditt 401 (k) -konto innehåller din gamla arbetsgivares företagsaktier, kan du behöva sälja det före överföringen.

En överföring kanske inte fungerar om ditt gamla konto är en Roth 401 (k) och den nya planen endast tillåter traditionella 401 (k). Det optimala erbjudandet skulle vara att rulla din gamla Roth 401 (k) till en ny Roth 401 (k). Antalet år som medlen fanns i den gamla planen bör räkna med femårsperioden för kvalificerade utdelningar (skatte- och strafffritt uttag.) Den tidigare arbetsgivaren måste dock kontakta den nya arbetsgivaren angående antalet anställdas bidrag som är rullas över och bekräftar det första året de gjordes. Kontohavaren bör överföra hela kontot, inte bara en del av det.

Utbetalning

Att utbetala ditt konto, helt eller delvis, är vanligtvis ett misstag. I en traditionell 401 (k) -plan kommer du att skylda skatter på alla dina bidrag plus skatteregler för tidigt uttag om du är under 59½. På en Roth 401 (k) kommer du att skylda skatter på eventuella intäkter som du drar ut och eventuellt bli utsatt för en 10% försenad straff om du är under 59½ och inte har haft kontot på fem år.

Hur man gör en rollover

Mekaniken för en rollover från din 401 (k) plan är enkel. Först öppnar en bank-, mäklar- eller onlineinvesteringsplattform en IRA (Investopedia har listor över de bästa mäklarna för IRA och bästa mäklare för Roth IRA.)

Sedan begär du en direkt rollover, även känd som en förvaltare-till-förvaltare rollover. Din planadministratör skickar pengarna direkt till IRA som du öppnade i en bank eller mäklare. Eller så kan de tillhandahålla en check som görs i namnet på ditt konto som du sätter in. Att gå direkt (ingen kontroll) är det bästa sättet om administratören kommer att gå med på det. Den här metoden är snabbare, enklare och det råder ingen tvekan om att det inte är en distribution (på vilken du är skyldig skatt). Om administratören inte kommer att följa den här metoden, se till att kontrollen görs till ditt nya konto, inte till dig personligen - igen, som bevis på att detta inte är en distribution.

Du kan också göra en rollover från en distribution, även kallad indirekt rollover. I det här fallet kommer planadministratören att tillhandahålla en check ut till dig. Skatter hålls tillbaka med 20% och du måste rapportera fördelningen som inkomst på din inkomstdeklaration. Du kan undvika skatter om du gör en övergång till ett annat pensionskonto inom 60 dagar och gör upp pengarna som hålls tillbaka från en annan källa.

Poängen

Idealiska kandidater för att rulla arbetsgivarpensionsplaner till en ny Roth IRA är de som inte förväntar sig att ta ut distributioner från kontot under ett antal år. De som konverterar en 401 (k), av endera typen, till en ny Roth IRA måste betala 10% straff för alla pengar de tar ut från Roth om de tar ut pengar inom fem år från konverteringen.

De som är 59½ år eller äldre är undantagna från straffen på 10% för tidig återkallelse, liksom de som överför fonderna 401 (k) till en befintlig Roth IRA som öppnades för fem eller fler år sedan. Detta undantag gör det möjligt att ta ut de överrullade 401 (k) medlen utan straff.

Det finns en annan rynka om Roths. Tillsammans med sina bidrag kan kontoinnehavare dra ut upp till ytterligare 10 000 USD utan påföljd, förutsatt att de använder kontanterna för att finansiera köpet av ett hem eller för att betala för collegeundervisning.