Vad är pengarfaktorn?
Pengarfaktorn är en metod för att bestämma finansieringskostnaderna för ett hyresavtal med månatliga betalningar. Pengarfaktorn kan översättas till den vanligaste årliga procentsatsen (APR) genom att multiplicera pengefaktorn med 2 400.
Pengarfaktor är också känd som en "hyresfaktor" eller en "hyreskostnad."
Key Takeaways
- Pengarfaktorn är den finansieringsavgift som en person kommer att betala för en hyresavtal. Det liknar den räntesats som betalas på ett lån, och det är också baserat på en kunds kreditpoäng. Det beskrivs vanligtvis som en mycket liten decimal. pengarfaktor med 2 400 ger den motsvarande årliga procentsatsen (APR).
Hur pengarfaktorn används
En person som tecknar en hyresavtal på en bil betalar för det belopp som fordonets värde avskrivs under den tid han har det. De månatliga hyresbetalningarna som görs på bilen inkluderar avskrivningar, skatter och ränta. Om bilen förväntas skrivas av i värde med 5 000 USD per år kommer detta belopp att tas med i de månatliga betalningarna. Försäljningsskatt debiteras både avskrivningar och räntor och ingår i leasetagarens månatliga betalningar.
För att bestämma räntedelen för månatliga hyresbetalningar används ett koncept som kallas pengefaktorn. I själva verket är det räntan som betalas under en hyresperiod. Det liknar den ränta som betalas på ett lån, men värdet uttrycks annorlunda. Till skillnad från APR, som uttrycks i procent, uttrycks pengarfaktorn i ett decimalt format. I vilket fall som helst kan räntesats och pengar fås genom att kontakta bilhandlaren eller kontrollera med kreditföreningen.
Viktig
Pengarfaktorn bestäms direkt av kundens kreditpoäng. Ju högre kreditpoäng, desto lägre är pengarfaktorn på ett leasingavtal och vice versa.
Beräkna pengarfaktorn
Pengarfaktorn kan beräknas på två sätt.
För det första kan pengefaktorn konverteras till motsvarande april genom att multiplicera med 2 400. På samma sätt, om bilhandlaren använder en ränta, kan detta konverteras till en pengefaktor genom att dela med 2 400. Om du till exempel anger en pengefaktor på 0, 002 skulle räntan på det lånet vara ungefär (0, 002) x 2 400 = 4, 8%. På samma sätt, om bilhandlaren citerar en hyresavtal om 4, 8%, kan en leasetagare räkna ut pengarfaktorn genom att dela med 2 400.
En pengefaktor kan också presenteras som en faktor 1000, till exempel 2, 0 snarare än 0, 002. Medan decimalversionen är vanligare kan en pengarfaktor som är ett heltal fortfarande konverteras till en APR genom att multiplicera den med 2, 4. Enligt exemplet ovan beräknas räntan som (2, 0) x 2, 4 = 4, 8%. Det är viktigt att komma ihåg att det 2.0 som visas ovan är inte APR på hyresavtalet.
Den andra metoden för att beräkna pengarfaktorn använder leasingavgiften. Om bilhandlaren i stället för en ränta tar upp en hyreskostnad, kan penningfaktorn beräknas som:
Pengefaktor = (CC + RV) × LTLease-avgift där: Hyresavgift = summan av alla hyresgästers månatliga finansavgift över hela hyresperiodenCC = aktiverad kostnad - det avtalade priset för ett hyrd fordon, även känt som hyresprisRV = återstående värde –värdet på bil vid slutet av hyresavtalet = hyresperiod – längden tid bil hyrs i månader
Till exempel har en bil ett klistermärkepris på $ 32 500. En hyrestagare och återförsäljare förhandlar om och enas om ett lägre pris på $ 30 000 för den hyrda bilen. Bilen ska hyras i fyra år (eller 48 månader) och har ett uppskattat restvärde på 15 000 dollar. De totala månatliga avgifterna är $ 4 750. Månadsfaktorn är därför:
Money Factor = ($ 30, 000 + $ 15, 000) × 48 $ 4 75050 Money Factor = $ 2, 160, 000 $ 4 75050 Money Factor = $ 0, 002199
APR är därför 0, 002199 x 2 400 = 5, 28%, och den månatliga räntebetalningen på hyresavtalet är ($ 30 000 + $ 15 000) x 0, 002199 = $ 98, 96 (vilket kan bekräftas med hyreskostnaden på 4 750 $ / 48 perioder).
Pengarfaktorer används i de fall då de månatliga betalningarna kan variera baserat på en tillgångs restvärde, till exempel en automatisk leasing. I en typisk hyresavgift betalar investeraren skillnaden mellan bilens detaljhandelsvärde och räntebetalningarna.
Pengarfaktorn, omvandlad till APR, bör vara jämförbar med om inte lägre än de nationella räntorna på nya billån. Liksom ränta på ett lån, desto lägre är pengarfaktorn, desto lägre är dina månatliga hyresbetalningar och desto mindre kommer du att betala i totala finansiella avgifter. Medan konverteringsfaktorn på 2 400 förblir densamma beror pengarfaktorn på hyresgästens kredithistoria. En dålig kredithistoria kommer att resultera i en högre pengarfaktor.
