Lånekrisen kanske inte får de nattliga nyheterna längre, men det betyder inte att det är helt över. Det finns fortfarande gott om husägare som har problem med att hålla jämna steg med sina inteckning. Faktum är att 3, 5 miljoner husägare i hela landet var allvarligt under vatten under tredje kvartalet 2019. Det är 6, 5% av det totala antalet hem i USA med en inteckning. Att vara under vattnet betyder att inteckningshållaren är skyldig mer än 25% av bostadets marknadsvärde. Dessa ägare kan inte sälja sina bostäder eftersom det pris de troligtvis skulle få skulle inte tillfredsställa lånebeloppet. Men det var viss paus för människor som kan komma att befinna sig i den här situationen.
Eftersom hypotekskrisen inte längre är övertygad kunde undervattensägare söka hjälp via Home Affordable Refinance Program - bättre känd som HARP. Men vad var det? Läs vidare för att lära dig mer om programmet.
Key Takeaways
- HARP var ett regeringsprogram som utformats för att hjälpa undervattensboendeägare - med bostäder värda mindre än den utestående hypoteksbalansen - att återfinansiera sina lån. Programmet gick ut den 31 december 2018.HARP gjorde det möjligt för hypotekslån att antingen sänka sina månadslån eller betala ner lån snabbare genom att sänka sina räntor och tillåta dem att bygga mer kapital. Efter det att det gick ut rullade Fannie Mae och Freddie Mac ut höga LTV-program för nödlidande husägare.
Vad var HARP?
HARP var ett regeringsprogram som var utformat för att hjälpa undervattensägare - speciellt de vars hus är mindre värda än den utestående inteckningssaldo - återfinansiera sina lån. Det inrättades av Federal Housing Finance Agency (FHFA) i mars 2009 som svar på finanskrisen. På grund av effekterna av fastighetsmarknaden kraschade sig miljontals husägare fastnat under vattnet på sina hypotekslån.
Programmet lovade att spara husägare i genomsnitt 179 $ varje månad genom att betala mindre under lånets livslängd. Det gjorde det möjligt för intecknarna att antingen sänka sina månatliga inteckningar eller att betala ner lånet snabbare genom att sänka sina räntor. Detta skapade mer kapital på kortare tid.
Kvalitetskriterierna sänktes också under programmet. De flesta husägare behövde inte en dyr utvärdering eller försäkring. En annan fördel: Mycket mindre pappersarbete för inkomstverifiering.
Programmet skulle ursprungligen upphöra att gälla i december 2016 men förlängdes. Den gick till slut ut den 31 december 2018. Det hjälpte mer än 3, 4 miljoner människor att refinansiera för att få lägre räntor på sina inteckningar sedan programmet först började, vilket gjorde sina bostadslån mer överkomliga.
HARP gick ut den 31 december 2018.
Kvalificering
Mer än 3, 2 miljoner husägare utnyttjade fördelarna med HARP. Men det fanns en uppsättning kriterier som husägare måste ha uppfyllt innan de godkändes för programmet.
- Lånet måste ha ägs eller garanterats av Freddie Mac eller Fannie Mae. Även om Fannie och Freddie inte kommer från lån, garanterar de dem. Alla vars lån inte gick igenom något av dessa företag kunde fortfarande kvalificera sig genom att verifiera om deras garantiprogram var involverade i deras lån. Lånet måste ha förts fram den 31 maj 2009 eller senare. inte kvalificera sig för HARP. En annan övervägande för kvalificering var husägarens nuvarande lån-till-värde-kvot (LTV). När programmet började kunde husägare inte refinansiera om deras LTV var över 125%. Detta förändrades i den senare delen av 2009 och tog gränsen från LTV. En husägares LTV måste dock vara större än 80%. I de flesta fall är det inte bra att ha ett högt belåningsförhållande, men när det kom till HARP, desto högre desto bättre. Lån måste ha varit aktuella. En husägare kunde inte ha kriminella betalningar på 30 dagar eller mer. Det fanns också en gräns - bara en försenad betalning under de föregående 12 månaderna.
Programmet lånade inte ut pengar. Istället fungerade det med långivare för att erbjuda HARP-lån. Husägare kunde kontrollera med sin nuvarande långivare för att se om den erbjöd HARP-lån. Ett annat alternativ de hade var att gå till HARP: s webbplats och se om långivaren deltog i programmet.
Livet efter HARP
När HARP började avveckla, rullade både Fannie Mae och Freddie Mac ut höga LTV-program för nödställda husägare.
Fannie Maes alternativ för högt LTV-refinansiering
Husägare med befintliga Fannie Mae-inteckningar kan kvalificera sig för alternativet High LTV Refinance. Det finns ingen maximal LTV för någon som har en fast ränta, medan hypotekslån med justerbar ränta kvalificerar sig för högst 105% LTV. Alternativet för refinansiering måste resultera i ett eller flera av följande:
- Lägre huvud- och räntebetalningInteräntoränkningSkuldavskrivningar Ändra i en stabil inteckningsprodukt
Lånebetalningar måste vara uppdaterade utan sena betalningar under de senaste sex månaderna. Programmet tillåter endast en försenad betalning under de senaste 12 månaderna.
Freddie Mac's Enhanced Relief Refinance
Detta program, som erbjuds av Freddie Mac, liknar det som erbjuds av Fannie Mae. LTV-kvoten för den nya inteckning måste vara mer än den maximala LTV-gränsen för en standard utan refinansieringslån från Freddie Mac.
Poängen
Innan den gick ut hjälpte HARP miljontals nödställda husägare som refinansierade sina inteckning under vattnet. Även om det inte minskade mängden pengar de var skyldiga, hjälpte det husägare att sänka räntan och sänka sina betalningar. Även om programmet inte finns längre kan hushållsägare fortfarande dra nytta av andra program som de höga LTV-alternativen som erbjuds av Fannie Mae och Freddie Mac.
