Vad investerar Formula?
Formelinvestering är en metod för investeringar som strikt följer en föreskriven teori eller formel för att bestämma investeringspolicy. Formelinvestering kan relateras till hur en investerare hanterar tillgångsallokering, investerar i fonder eller värdepapper eller beslutar när och hur mycket pengar att investera.
Key Takeaways
- Med formelinvestering följer en marknadsaktör en strukturerad plan som bestämmer faktorer som tilldelning av tillgångar, typer av värdepapper som investerats i, eller beloppet och frekvensen av investeringar. Några exempel på vanliga stilar med formelinvesteringar inkluderar medelvärde för dollarkostnader, återinvestering av utdelning och stegar. Formulärinvestering tilltalar marknadsaktörer som tycker att aktiva investeringar är stressande eller överväldigande; Formelinvestering är strukturerad och konsekvent. Nackdelen med formelinvestering är att det inte lämnar mycket utrymme för en investerare att göra förändringar för att anpassa sig till oförutsedda marknads- eller ekonomiska förändringar.
Förstå formelinvestering
Formelinvestering tar större delen av det diskretionära beslutet ur investeringsprocessen, vilket kan minska stress för investerare och hjälpa dem att automatisera sina strategier; investerare följer helt enkelt reglerna eller formeln och investerar i enlighet därmed. En nackdel med att använda formelinvestering är oförmågan att anpassa sig till förändrade marknadsförhållanden. Under en period med extrem volatilitet kan till exempel en investerare uppnå bättre resultat genom att göra en diskretionär anpassning till sin investeringsstrategi.
En investerare måste se till att formeln passar med sin risktolerans, tidshorisont och likviditetskrav för att den ska vara effektiv. Genomsnitt för dollarkostnader, återinvestering av utdelning och stegar är exempel på enkla investeringsstrategier för formler.
Formelinvestering kan förenkla investeringsprocessen för oerfarna investerare eller de som saknar tid att aktivt hantera sina konton. risken är dock att en formelinvesterare inte kan reagera tillräckligt snabbt på förändringar i marknaden eller ekonomin.
Formelinvesteringsstrategier
- Beräkning av dollar-kostnad: Denna strategi innebär att köpa ett fast dollarbelopp för en investering på ett fast schema, oavsett hur investeringen presterar. Till exempel investerar en marknadsaktör 1 000 dollar i en viss fonder den första dagen i månaden, varje månad under ett år och investerar i slutändan 12 000 dollar. Genomsnittlig dollarkostnad hjälper till att bygga en portfölj på ett stycke sätt och lägger till små mängder pengar under en konsekvent tidsram. Återinvestering av utdelning: Investerare kan upprätta en återinvesteringsplan för utdelning (DRIP) för att återinvestera utdelningar för att köpa ytterligare aktier. Denna strategi har fördelen att förvärva förmögenheten, förutsatt att företaget betalar konsekvent utdelning. Till exempel har en investerare 10 000 dollar i lager som betalar en årlig avkastning på 5%. Efter ett år återinvesterar investeraren $ 500-utdelningen och har nu aktieinnehav på $ 10 500. Efter två år återinvesterar investeraren $ 525-utdelningen och har ett innehav på $ 11 025. Blandningseffekten fortsätter så länge investeraren fortsätter att investera utdelningar igen. Detta exempel antar att aktiekursen förblev oförändrad under tvåårsperioden. Stegar: Investerare använder denna strategi för räntebärande placeringar, till exempel obligationer. Investerare köper en portfölj av obligationer med olika löptid. Genom att förskjuta förfallodagen kompenserade de kortfristiga obligationerna volatiliteten för de långfristiga obligationerna. Kontanter som erhållits från förfallande obligationer används sedan för att köpa ytterligare obligationer för att behålla den definierade strukturen.
