Etoro granskning

Avslöjande

75% av CFD-konton i detaljhandeln förlorar pengar.

Grundat 2007 och baserat på Cypern har eToros snäva fokus på social- och kopieringshandel underbyggt en snabb tillväxt som nu har mer än 10 000 000 kunder över hela världen. Plattformen erbjuder också dessa tjänster i cryptocurrency-utrymmet.

Nyckelfunktionen i denna unika plattform är den enkla klienten där en enskild kund kan genomföra kopieringshandel. EToro-plattformen har många handlare som vill kopieras och som följer riskkontrollregler. Denna tillgänglighet gör det möjligt för detaljhandlare att efterlikna handeln och handelsstrategierna för de mest framgångsrika kunderna, automatiskt och i realtid. Även om andra mäklare har en liknande kapacitet, har ingen integrerat den med sociala mediekommunikationer ganska så bra som eToro har. Kopiahandel i sig är ingen garanti för varken vinster eller förluster.

Även om mäklaren visar sin svaghet i jämförelse med vissa andra valutamäklare, är dess plattform väl skräddarsydd för dem med en grundläggande förståelse för Forex och cryptocurrency trading. Plattformens högre än genomsnittliga handelskostnader för valutahandel och en online-kundtjänstportal skapar en miljö där kunden antingen gillar plattformen som den är eller går vidare. Kunder använder ett biljett- och chattsystem för att åtgärda handelsproblem, göra kontofrågor och lösa andra problem. Tillräcklig hjälp och en FAQ-databas stöder dessa ansträngningar. Ändå när handlare behöver en tillfällig handhållning eller kontakt i realtid för att sortera en handel ger eToro-plattformen inte detta alternativ. Detta är troligtvis en stor faktor som driver kundens klagomål.

För att öppna ett konto krävs bara $ 200 ($ 50 för USA och Australien), men uttagskostnaderna är högre än genomsnittet, till $ 25 plus bankkostnader.

Även om en återtagningsavgift kan vara irriterande, kan brist på anslutningsteknik vara ett mycket större problem för mer avancerade handlare. eToro tillhandahåller inte tjänster för kunder att ansluta tredje parts mjukvara eller algoritmer (som MetaTrader 4 Expert Advisors) till dataflödet eftersom de inte erbjuder något API-gränssnitt eller VPS-värd. Kombinerat med breda uppslag och en relativt liten produktkatalog kan denna brist på anpassning skicka högkvalificerad kundkrets till andra mäklare.

Fördelar

• Social / kopieringshandelsplattform

• Robust kartläggning

• Imponerande cryptocurrency katalog

Nackdelar

• Ingen fristående version

• Lite anpassning

• Inga strömmande nyheter

Förtroende

4, 3

Mäklaren är auktoriserad genom Cyperns Securities & Exchange Commission (CySEC) och överensstämmer med reglerna för Europeiska värdepappers- och marknadsmyndigheten (ESMA), men Cyperns hemvist kan vara ett problem för vissa handlare som kommer ihåg republikens finansiella kris 2012. eToro är också licensierat av Storbritanniens Financial Conduct Authority (FCA), som kräver mer grundlig riskinformation. Det finstilta medger att mäklaren kan ha kundfonder i banker utanför det europeiska ekonomiska området, vilket ökar risken om banken är fallissemang, men de ger EU: s och Storbritanniens förvaltare standardskydd upp till € 20.000 eller £ 50.000.

De erbjuder inget garanterat stop-loss-skydd eller ytterligare täckning genom privata försäkringsbolag medan ett otillräckligt gränssnitt för orderingång saknar andra riskhanteringsfunktioner än stopp och släpstopp. Stoppförluster för kryptokurser kan inte vara lägre än 25% av exponeringen, vilket ytterligare begränsar anpassningen samtidigt som investerarrisken ökar. ESMA-regler som trädde i kraft i augusti 2018 dikterar negativt balansskydd så att kunder inte kan förlora mer än 100% av sitt kontovärde.

Säkerhetsfunktioner inkluderar telefonbaserad tvålagsverifiering och standard SSL-kryptering. Omfattande dokumentation om bästa genomförande och intressekonflikt skapar förtroende, men mäklaren fungerar som marknadsgivare och motpart i alla branscher. Avgiftsupplysningar är omfattande och lätta att läsa, vilket ökar öppenheten, men en marknadsföring som säger att kundens medel endast hålls på nivå 1-institutioner verkar vara bristfällig, med tanke på fina tryckupplysningar.

Skrivbordsupplevelse

2, 6

Den sociala handelsplattformen eToro är webbaserad och inrättad för enkel användning över komplexitet. Mindre erfarna kunder, såväl som mer erfarna handlare, kan uppskatta enkelheten, men plattformen har ingen fristående version. Kartläggning är förvånansvärt fullständig, med 66 indikatorer och många ritverktyg. Kartplattformen har inte backtest-funktionalitet, men plattformen har prestandadata från CopyTraders och CopyPortfolios. Länken Nyheter är en besvikelse och öppnar sig till ett socialt forum med klientinlägg men inte mycket i vägen för aktuella eller strömmande nyheter. Klockor kan anpassas och sparas medan orderingång saknar riskhanteringsförmåga. Mäklaren erbjuder inga MetaTrader eller andra tredjepartsalternativ.

Varje postlista visar kundens köp och försäljning av procentsatser i realtid, vilket möjliggör en snabb känsleanalys. CopyPortfolios gick med i CopyTrader-programmet 2017 och båda platserna kan automatiseras för att spegla positionering i realtid.

Mobilupplevelse

4, 2

eToro mobilversioner för iOS och Android möjliggör enkel synkronisering mellan plattformar, med välorganiserade menyer men färre kartfunktioner och begränsad anpassning. Indikatormenyn har krympt till fem grundtyper medan orderinmatningssystemet är identiskt med webbversionen. I övervakningslistan finns inga klientpositioneringsdata, till skillnad från webbversionen, vilket markerar ett udda försummelse med tanke på eToros affärsinriktning. Användare kan ställa in anpassade prisvarningar samtidigt som de får pushmeddelanden om marknadshändelser och kontoproblem.

Forskningsverktyg och insikt

2, 5

Forskning är kalkad och oorganiserad, nås via en blogg som inkluderade många allmänna artiklar, och inte alla var i tid. En forskningsknapp i mobilappen gav ett meddelande som indikerar att analytikerforskning endast finns i finansierade konton. Några bloggämnen som cryptocurrencies behandlades mer detaljerat än forex- eller marknadsanalys, vilket lyfte fram kryptomanien 2017 mer än aktuella händelser, medan få artiklar täckte instrumentspecifik grundläggande eller teknisk analys.

Utbildning

3

På ett förklarande sätt har en länk till Trading Academy placerats i sidfoten snarare än på toppmenyn. En Live Webinar-länk, också längst ner, producerade en sida utan program eller arkiv. Utbildningsportalen är en besvikelse, med bara 11 grundläggande program i en PowerPoint-presentation. Kursen "Avancerad teknisk analys" öppnade för en lista över enkla ljusstake-mönster, med "hausse" och "bearish" beteckningar. Inget skriftligt läromedel hittades på webbplatsen, utom plattforms- och instrumentbeskrivningar i FAQ och hjälpdatabaser. eToro upprätthåller ett YouTube-videobibliotek, men handledningssektionen innehåller bara plattformspresentationer.

Specialfunktioner

2, 5

eToro är snävt inriktat på sin styrka, nämligen social och kopieringshandel, plattformsuppgifter om sociala känslor, samt automatiserad handel med klienter och portföljkopior. De ger negativt balansskydd för professionella kunder som ett frivilligt incitament eftersom det inte krävs enligt ESMA-regler. Avsaknaden av ett volymrabattprogram förhindrar plattformen från att bli billigare, även om företaget erbjuder ett eToro Club-program som ger vissa rabatter och extra tjänster baserade på kontostorlek. Jämförelser mellan de mest populära valutamäklarna och eToro kan ge en ogynnsam jämförelse om du inte överväger denna plattforms primära styrka.

Trots det finns det några saker plattformen kan förbättra. Orderhantering och garanterat stop-loss-skydd skulle göra långt till att minska risken för stora förluster, särskilt med cryptocurrency-täckning som har begränsad stop-loss-funktionalitet.

Dessa svagheter kan också hanteras av ett API-gränssnitt eller VPS-värd på plattformalternativ, men dessa alternativ är inte tillgängliga. Plattformen är därför stark för dem som huvudsakligen vill förlita sig på att piggybacka portföljerna för avancerad kundkrets (i CopyTrader-programmet) eller på proprietära algoritmer (robo-rådgivare i CopyPortfolios-programmet).

Från och med 7 mars 2019 har eToro lanserat sin blockchain-plånbok för både Android och iOS, som nu kommer att finnas i 31 amerikanska stater. Plattformen erbjuder upp till 15 olika kryptokurser i USA och 16 i andra länder. Tillgängliga kryptokurser valutor från Bitcoin (BTC) till Stellar Lumens (XLM). Denna nya funktion breddar sina erbjudanden till amerikanska handlare men gör deras fokus på krypto tydligt. Det är viktigt att notera att eToro i USA endast ger sina kunder tillgång till cryptocurrencies. De utanför USA har förmågan att handla med forex, CFD: er, aktier och kryptokurser.

Investeringsprodukter

3, 5

Mäklarens produktkatalog är relativt liten, med 47 valutapar och 19 CFD för handelsvaror / index. Det täcker också 1 500+ aktier samt imponerande 77 cryptocurrency CFD: er. Alla instrument kan handlas på den långa eller korta sidan, men användare bör läsa det finstilta eftersom varje plats och beställningstyp har olika nattkostnader och helgkostnader. CopyPortfolio utvidgar produktkatalogen eftersom algoritmerna kan komma åt marknader som inte är direkt tillgängliga som CFD: er. Och även om mäklaren upprätthåller ett aggressivt program för att undvika intressekonflikter, fungerar de som en motpart och ställer in bud och fråga värden som kanske inte matchar konsoliderade marknadsflöden.

Provisioner och avgifter

2, 7

Minsta Forex-, råvaru- och indexspridning är högt, med EUR / USD på 3.0 pips och S&P 500 vid 75, 00 pips. Det finstilta noterar också att spridningen kan öka betydligt när marknadsförhållandena förändras. Hållkostnader för natt och helg är också över genomsnittet och kan avsevärt minska lönsamheten. Företaget erbjuder en konkurrenskraftig spridning per sida för aktier, och det har nyligen introducerat kommission-fri aktiehandel, men veckodag över natten innehar för närvarande 24 cent per 1 000 dollar av hävstångslångt exponering. Denna avgift tredubblas under helgen men ingen nattavgift tas ut för lång exponering utan hävstångseffekt.

Mäklaren tar ut en avgift på 25 USD utöver eventuella bank- eller kreditkortsavgifter för uttag, en av de högsta bland europeiska mäklare. Inga uttag mindre än $ 50 är tillåtna. Uttag och andra avgifter visas fullt ut på en lättläst avgiftssida som innehåller få utelämnanden. Inaktivitetsavgifter kommer att smälta återstående kontosaldot snabbt och debiteras $ 10 per månad efter 12 månader utan handelsaktivitet. Företaget erbjuder ett eToro Club-program som ger vissa rabatter och extra tjänster baserat på kontostorlek.

Kundsupport

3, 2

Kontaktsidan hänvisar till supporten 24/5 men det finns inga telefonnummer som listas - förutom den australiensiska filialen. En länk till hjälpcentrum leder till en FAQ och hjälpdatabas samt en inloggningsport för ett lågteknologiskt biljettsystem, en typ av stöd som de flesta företag har övergivit under det senaste decenniet. En länk till telefonnummer på den sidan leder tillbaka till kontaktsidan och inbjuder till frustration från kunderna. Det finns live onlinechatt för befintliga kunder. Den plattformsbaserade kundservicelänken leder tillbaka till biljett- och databasmenyer. eToro har aktiva Twitter- och Facebook-konton, som främst används för marknadsförings- och analysposter.

Vad du behöver veta

eToro erbjuder en bra passform för mindre kvalificerade handlare med begränsad tid som vill spela igenom prestanda hos en robotrådgivare eller mäklarens mest framgångsrika kunder. Detta kan vara ett riskabelt företag eftersom få strategier fungerar under alla marknadsvillkor. Å andra sidan är mer avancerade handlare och proffs som vill avsätta resurser till alternativa kopieringsbaserade strategier mer benägna att förstå riskerna och vidta defensiva åtgärder vid behov. Detalj- och professionella kunder som söker ett bredare utbud av mäklartjänster, snabb kundtjänst och konkurrenskraftiga kostnader bör förmodligen se någon annanstans.

Jämför eToro

De som letar efter en imponerande katalog över kryptokurser kan hitta vad de behöver med eToro. Se hur de jämför med andra online mäklare som vi granskat.

Metodik

Investopedia ägnar sig åt att förse investerare med opartiska, omfattande recensioner och betyg av onlinemäklare. Våra recensioner är resultatet av sex månaders utvärdering av alla aspekter av en onlinemäklars plattform, inklusive användarupplevelse, kvaliteten på handeln, de produkter som finns tillgängliga på deras plattformar, kostnader och avgifter, säkerhet, mobilupplevelsen och kundservice. Vi etablerade en betygsskala baserad på våra kriterier och samlade över 3 000 datapunkter som vägde i vårt stjärnklassningssystem.

Dessutom var varje mäklare vi undersökte skyldig att fylla i en 320-poängsundersökning om alla aspekter av deras plattform som vi använde i våra tester. Många av de onlinemäklare som vi utvärderade gav oss demonstrationer av deras plattformar på våra kontor.

Vårt team av branschexperter, under ledning av Theresa W. Carey, genomförde våra recensioner och utvecklade den bästa branschmetoden för att rangordna investeringsplattformar online för användare på alla nivåer. Klicka här för att läsa vår fulla metod.