Grundades 2004 och erbjuder Genève-baserade Dukascopy Bank nu ett komplett utbud av banktjänster i tillägg till en stor mäklareverksamhet som huvudsakligen är inriktad på skillnadskontrakt (CFD). De äger och driver också den unika schweiziska FX Marketplace (SWFX) ECN. Separata divisioner i Genève, Schweiz och Riga, Lettland tillhandahåller tjänster för Schweiz (som inte är EU-medlem) och resten av Europa.
Mäklaren gör ett utmärkt jobb som visar sina högre än genomsnittliga handelskostnader och avgifter i en relativt liten produktkatalog. Ett generöst aktivt näringsidkares rabattprogram erbjuder en uppgraderingsväg till lägre provisioner och spridningar, medan en hemodlad handelsplattform är i nivå med Metatrader 4, som har en delmängd valutapar och högre provisioner. Det är olyckligt eftersom inget gränssnitt tillhandahåller alla anpassningsfunktioner som krävs av kontoinnehavare på mitten till övre nivå. Mäklaren erbjuder inte brittisk eller irländsk spridningssatsning, och nekar kunderna de särskilda skattemässiga fördelar som ger.
Fördelar
-
Egna JForex-plattformar
-
Avancerad kartläggning
-
iOS och Android synkroniseras med skrivbordet
Nackdelar
-
Liten produktkatalog
-
Högre handelskostnader än genomsnittet
-
Ingen tvåfaktorsautentisering
Förtroende
3Mäklaren är licensierad i Schweiz genom schweiziska tillsynsmyndigheten för finansmarknaden (FINMA) och i EU genom Lettlands finans- och kapitalmarknadskommission (FCMC). Den schweiziska divisionen skyddar klienter upp till 100 000 CHF i fall av maktmissbruk medan EU-skyddet är begränsat till 20 000 euro. De erbjuder inga ytterligare täckningsskikt genom privata försäkringsbolag. ESMA-reglerna dikterar negativt balansskydd men inget liknande åtagande hittades i det schweiziska fintrycket. Slippage kan styras genom plattformsinställningar men bara på köpssidan, och de erbjuder inget garanterat stop-loss-skydd.
Säkerhetsfunktioner saknas i det Java-baserade JForex-skrivbordet och webbplattformar såväl som mobilappar, utan två-nivåskontroll, men Metatrader-skrivbordet tillåter engångslösenord (OTP). Omfattande dokumentation om bästa exekveringspolicyer och genomsnittliga spridningar bygger förtroende men avslöjanden medger att mäklarens SWFX ECN fungerar som en motpart till handel, liknande en handelskrivare, vilket väcker intressekonfliktfrågor.
Skrivbordsupplevelse
2, 8Den egenutvecklade JForex 3 stationära plattformen innehåller hundratals indikatorer, avancerad kartläggning, historisk testning, realtidsnyheter och inbäddad kundsupport. Å andra sidan är anpassningen svag, utan möjlighet att poppa ut diagram eller bygga komplexa stationära datorer och bevakningslistor. Webversionen av den Java-baserade programvaran utlöser säkerhetsvarningar i Chrome och andra webbläsare, men en fristående version kräver ingen Java-installation. Webversionen hindras också av en reducerad funktionsuppsättning som innehåller mindre än 50 indikatorer. Ordertyper är för grundläggande i alla plattformar och saknar sofistikerad villkorad routing som finns hos konkurrerande europeiska mäklare. Metatrader 4 erbjuder ett alternativ men listar färre valutapar när de får högre provisioner.
Mobilupplevelse
2, 8JForex mobilversioner tillåter enkel synkronisering mellan plattformar med välorganiserade menyer men färre kartfunktioner och begränsad anpassning. Ordertyper är för grundläggande, som desktop- och webbversioner, med begränsad villkorlig routing. Det finns ingen autentisering i två nivåer, och mäklaren tar ut avgifter om kunderna behandlar mer än 20 SMS-varningar per månad. Detta är ett kast till en tidigare Internet-era, med liten eller ingen motivering 2019.
Den unika Dukascopy Connect 911-appen gör det möjligt för kunder att hantera konton, få åtkomst till gemenskapsinnehåll som också finns på webbplatsen och chatta med support. Appen hindras av stora mängder icke-finansiellt innehåll som inkluderar en anonym datingsfunktion, som distraherar kunder som söker snabba svar på frågor om marknad, plattform eller konto.
Forskningsverktyg och insikter
4, 2Mäklaren erbjuder omfattande forskningsmaterial skrivna eller strömmas av kunniga interna analytiker, ofta uppdaterade på webbplatsen och inom mobilapparna. Den imponerande Dukascopy-TV har hundratals snabba videoklipp samt ett omfattande arkiv, välorganiserade menyer och en dedikerad sökfunktion. Kunder kan ladda ner fästdata, granska social känsla, läsa nyheter som släpps genom komplexa innehållsfilter och undersöka dussintals fundamentalt eller tekniskt orienterade handelsidéer. Material är välorganiserade men kan vara överväldigande, vilket ökar behovet av en enda lanseringssida snarare än många undermenyer.
Utbildning
1, 5Webbplatsen innehåller inget särskilt utbildningsavsnitt, med majoriteten av läromedel inbäddade i forskningsinnehåll, vanliga frågor eller videosektioner. Det är möjligt att hitta den informationen genom att jaga och plocka genom flera ämnen, men erfarenheten kommer sannolikt att vara frustrerande för nyare handlare som vill bygga kompetensuppsättningar. Samtidigt pekar produktsektioner och handelsplattformar på begränsade "hur-till" -artiklar och videor om forex-, CFD-, index- och cryptocurrency-handelsplatser.
Specialfunktioner
2, 5Handlare kan utföra automatiserade och algo strategier genom JForex och FIX API: er. Plattformar tillåter säkring medan både JForex och Metatrader stöder historisk backtest. Mäklaren erbjuder inga lokala VPS men Metatrader-användare kan komma åt sitt värdprogram för en månadsavgift. Aktiva handlare, proffs och institutioner kan komma åt en serie produkter som stöder direktmarknadstillträde (DMA) och mer avancerade kartprogram.
SWFX Sentiment Index sammanställer köp och sälj information om order som passerar genom ECN men JForex-plattformarna stöder inte social eller kopieringshandel, vilket tvingar kunder att arbeta med Metatrader Expert Advisors eller ansluta ett API. En omfattande community-webbplats är mestadels fokuserad på fritids- och andra ämnen som inte är marknadsmässiga, vilket gör det svårare för seriösa näringsidkare att mäta kundens känsla, bygga kompetensnivåer eller utveckla nya strategier.
Investeringsprodukter
2, 7Dukascopy Bank tillhandahåller en relativt liten produktkatalog med 61 valutapar; 500 plus aktie CFD: er; 24 CFD: er för index, obligationer och råvaror; och två cryptocurrency CFD: er. Forex handlas endast genom CFD: er och mäklaren erbjuder inga terminkontrakt, terminkontrakt, spotmarknader eller optionstäckning. Beställningar dirigeras genom SWFX ECN när det är möjligt, där den platsen får åtkomst till flera likviditetsleverantörer genom en central marknadsplats. Även om ECN är utformat för att undvika intressekonflikter anger det med finstilten att arenan fungerar som en motpart.
Provisioner och avgifter
3, 5Provisioner och spridningar beräknas genom ett sjunkande nivånivå, där kunder kategoriseras efter månadsvärde, nettoinlåning eller eget kapital. Dukascopy Bank baserar segmenteringen på det högsta av de tre värdena i händelse av konflikt. Provisionskostnader är tydligt dokumenterade bredvid varje nivå på en handelsavgiftssida, men att hitta genomsnittliga uppslag kräver en granskning av SWFX-exekveringsdata varje dag, varje månad eller kvartalsvis via en widget. Denna information bör också dokumenteras på sidan om handelsavgifter eftersom den kan utgöra en sund minskning av transaktionskostnader.
Mäklaren tar ut en avgift på 20 USD utöver eventuella bank- eller kreditkortsavgifter för uttag, en av de högsta bland europeiska mäklare. Uttagsavgifter visas på en sida med avgiftsscheman som är separat från uppgifterna om handelsavgifter. Åtgärdsprocedurer är begravda i en kompletterande wiki, vilket sänker förtroendegraden eftersom det inte lyckas avslöja avgiften eller hur lång tid det tar för kunder att få pengar.
Kundsupport
3, 5Mäklaren tillhandahåller standard 24/5-support via lokal eller avgiftsfri telefon samt livechatt som kan komma åt blivande eller aktiva klienter. Frågor kan också skickas via online-meddelandefunktion eller e-post. Tre chattfrågor vid olika tidpunkter på dagen besvarades snabbt. De har aktiva sociala medieportaler samt ett dedicerat supportforum för JForex och automatiserad handel. Märkligt nog är det webbaserade forumet inte länkat direkt på webbplatsen, vilket tvingar en handlare att använda sökfunktionen eller komma åt den via handelsplattformen.
Vad du behöver veta
Dukascopy Bank erbjuder en bra passform för marknadsförare och högvolymhandlare, med omfattande forskningsmaterial och ett utmärkt rabattprogram för att få kostnadseffektivitet i linje med mer konkurrenskraftiga europeiska mäklare. Men den mindre än genomsnittliga produktkatalogen passar dock inte alla handelsstilar. Högre handelskostnader än genomsnittet kan undergräva nya och små butiker i detaljhandelskonton, som kanske måste leta någon annanstans efter att bygga kompetensnivåer på grund av svaga utbildningsresurser. Trots det kan mindre handlare med växande konton vilja hålla sig kvar på grund av den robusta samhället och den generösa uppgraderingsvägen till lägre kostnader.
Metodik
Investopedia ägnar sig åt att förse investerare med opartiska, omfattande recensioner och betyg av onlinemäklare. Våra recensioner är resultatet av sex månaders utvärdering av alla aspekter av en onlinemäklars plattform, inklusive användarupplevelse, kvaliteten på handeln, de produkter som finns tillgängliga på deras plattformar, kostnader och avgifter, säkerhet, mobilupplevelsen och kundservice. Vi etablerade en betygsskala baserad på våra kriterier och samlade över 3 000 datapunkter som vägde i vårt stjärnklassningssystem.
Dessutom var varje mäklare vi undersökte skyldig att fylla i en 320-poängsundersökning om alla aspekter av deras plattform som vi använde i våra tester. Många av de onlinemäklare som vi utvärderade gav oss demonstrationer av deras plattformar på våra kontor.
Vårt team av branschexperter, under ledning av Theresa W. Carey, genomförde våra recensioner och utvecklade den bästa branschmetoden för att rangordna investeringsplattformar online för användare på alla nivåer. Klicka här för att läsa vår fulla metod.
