Vad är aktuellt indexvärde?
Aktuellt indexvärde är det mest aktuella värdet för den underliggande indexerade räntan i ett lån med rörlig ränta. Det bör återspegla allmänna marknadsförhållanden och förändringar baserade på förändringar på marknaden. Lån med variabel ränta är beroende av den indexerade räntan och en marginal för att beräkna den fullt indexerade räntan som en låntagare måste betala.
Uppdelning av aktuellt indexvärde
Aktuella indexvärden används av långivare för att beräkna den rörliga räntan i en låntagares låneprodukt. Den ränta som en låntagare betalar för en låneprodukt med rörlig ränta kallas den fullständigt indexerade räntan och är en funktion av både en indexerad ränta och en marginal. Kreditgivare kan erbjuda olika låneprodukter med variabel ränta med fullt indexerade räntor som ändras vid olika återställningstider.
Aktuellt indexvärde återspeglar allmänna marknadsvillkor och förändringar baserade på marknaden.
Lån med variabel ränta
Lån med variabel ränta har en låneränta som beräknas genom att lägga till den indexerade räntan och låntagarens marginal. En indexerad ränta fastställs av långivaren och kan baseras på olika index inklusive en långivares primärränta, LIBOR, Cost of Funds-indexet, Cost of Savings-indexet eller olika amerikanska statskassor. Långivaren bestämmer den indexerade räntekomponenten och kommer att specificera villkoren i låneavtalet; det valda indexet ändras vanligtvis inte efter stängning.
I en produkt med låneförsäkring av en variabel ränta tilldelar försäkringsgivaren låntagaren en marginal baserad på deras kreditprofil. Låntagaren är skyldig att betala den fullt indexerade räntan, som ändras med förändringar i den underliggande indexerade räntan. För många kreditprodukter med rörlig ränta är den rörliga räntan flyktig, vilket innebär att den kan ändras när som helst. När det nuvarande indexvärdet ändras ändras låntagarens ränta.
Justerbar räntelån
Justerbar ränta är en utlåningsprodukt som innehåller både fast och rörlig ränta. Låntagare med justerbar ränta betalar en fast ränta under de första åren fram till ett angivet återställningsdatum. Vanligtvis gäller den fasta räntan för de första fem åren av lånet, varefter räntan återställs årligen; ett sådant lån kallas ett 5/1 lån. Vid återställningsdatumet och därefter debiteras en låntagare ränta med rörlig ränta. Den rörliga räntan i ett justerbart räntelån beräknas på samma sätt som produkter med standardränta. Låntagaren betalar en underliggande indexerad ränta plus marginalen.
I en justerbar ränteslån kan den rörliga räntan vara en flyktig ränta som ändras med varje förändring i det underliggande nuvarande indexvärdet eller den rörliga räntan kan planeras. Med en schemalagd variabel ränta betalar låntagarna en helt indexerad ränta som återställs vid schemalagda tider. De flesta justerbara räntelån med ett schemalagt återställningsdatum återställs var 12: e månad. Om den rörliga räntan är baserad på ett schema, kommer låntagarens ränta att ändras till det aktuella indexvärdet plus låntagarens marginal på det specifika datumet och den fullständigt indexerade räntan förblir oförändrad fram till nästa återställningsdatum.
