Boeing Co. (BA) har ökat med 80% under det senaste året, vilket överträffade S&P 500: s vinst på 9, 2%. Men nu verkar det som om Boeing går omvänd. En teknisk analys tyder på att beståndet kan falla 12% de närmaste veckorna, vilket driver andelar i flyg- och rymdjätten ner 23% från deras höga - och därmed långt in i björnmarknadens territorium.
Analytiker har aggressivt höjt sina kursmål på Boeing-aktier sedan juni 2017. Vågen av optimism har kommit på styrkan i det kommersiella flygbolagets verksamhet, samt sparat från en reducerad skattesats. Enligt data från Ycharts har det genomsnittliga analytiska prismålet på Boeing stigit från cirka 200 $ den 17 juli 2017 till ungefär 375 $ idag, en ökning med nästan 87, 5%.
12% minskning
Innan aktien kan uppnå de höga målen för analytikerpriset, kan aktierna ställas in till att falla med nästan 12% till ungefär 285 dollar först. Det beror på att aktien har sjunkit under en viktig teknisk supportnivå på $ 336, till sitt nuvarande pris runt $ 325, en nedgång på 12, 6% från hela tiden på nästan 372 $.
Det dagliga diagrammet visar de närmaste problem som Boees aktier står inför, förankrade i en skarp nedåtgående medan de vilar på tekniskt stöd runt $ 320 och en långsiktig upptrend. Om Boeings aktie sjunker under $ 320, skulle den vilja sätta igång en försäljningsvåg som skulle pressa aktier hela vägen till mellan 285 och 295 $, en minskning mellan 9% och 12%.
Inte översåld ännu
Dessutom har det relativa hållfasthetsindexet (RSI) trender lägre sedan toppet på en överköpsnivå runt 89. En aktie är överköpt när indexet stiger över 70 och överförsäljs när det sjunker under 30. Den nuvarande avläsningen vilar på 42 och antyder att beståndet har ännu för att träffa översålda förhållanden. Vidare började RSI trender lägre i början av januari, trots att aktien fortsätter att stiga, vilket typiskt är en baisseartad skillnad.
Historiskt inte billigt
Trots att ett genomsnittsprismål är nästan 15% högre än det nuvarande aktiekursen är analytiker relativt neutrala när det gäller Boeing. Endast 54% av analytikerna betygsätter aktien ett köp eller överträffar, medan 46% har en rekommendation om håll, enligt Ycharts. Samma analytiker letar efter en betydande vinsttillväxt under de kommande tre åren, från 18% 2019 till 16, 5% 2020. Men vinsttillväxttakterna förväntas också komma på intäktsökning på bara 5% till 7% under samma period, vilket innebär att tryck kommer att vara den operativa sidan av verksamheten att leverera. Samtidigt gör Boeings framtida vinstmultipel 2019 på cirka 19, 3 aktien dyr i historiska mätvärden jämfört med ett genomsnittligt ett år framåt P / E-tal från sedan april 2015 på endast 17, 2.
För tillfället står Boes kraftiga vind mot allvarliga motvind. Det betyder att mycket kommer att rida på företagets nästa omgång med kvartalsresultat i slutet av april.
