BlackRock, Inc. (BLK), världens största kapitalförvaltare, förutspår episk tillväxt för fonder som följer miljö-, sociala och styrelseformer (ESG) investeringsprinciper och visar en vilja att möta den förväntade efterfrågan på dessa produkter. På tisdagen rullade BlackRocks iShares-enhet, världens största emittent av börshandlade fonder (ETF), en ny ränta ESG ETF.
IShares ESG US Aggregate Bond ETF (EAGG) kommer att gå med sex andra etablerade iShares ETF: er i en produktsvit som kallas iShares Sustainable Core ETF: er. Den gruppen inkluderar fyra ETF: s aktier och två andra ETF: s obligationer förutom den nya EAGG. Med medel i iShares Sustainable Core ETF-sviter ingår iShares ESG MSCI USA Small-Cap ETF (ESML) och iShares ESG 1-5 år USD Corporate ETF (SUSB).
Debuten av EAGG, som erbjuder en ESG-syn på det populära Bloomberg Barclays Aggregate Bond Index, kommer när BlackRock förutspår stor tillväxt för ESG-fonder, inklusive ETF: er och fonder. I dag finns det drygt 50 ESF-ETF: er med drygt 6 miljarder dollar i kombinerade tillgångar under förvaltning. Globalt hoppar det antalet till 25 miljarder dollar, men det motsvarar en liten andel av de totala ETF-tillgångarna.
BlackRock tror att det år 2028 kommer att avsättas 400 miljarder dollar till ESG-fonder. Om den är korrekt innebär denna prognos att ESG-strategier kommer att hoppa till 21% av de totala fondtillgångarna, upp från bara 3% idag. "En ny och mer mångsidig generation investerare söker hållbara lösningar i hjärtat av sina investeringsportföljer, " säger tillgångsförvaltaren. "Utvecklingen av regeringens politik får stora institutioner runt om i världen att sätta kapital till hållbara investeringar."
EAGG ser ut "för att spåra investeringsresultaten för ett index som består av denominerade obligationer i USD-dollar från utgivare som generellt utvärderas för gynnsamma miljö-, sociala och förvaltningsmetoder samtidigt som de uppvisar risk- och avkastningsegenskaper som liknar de breda denominerade amerikanska dollar obligationsmarknad av investeringsklass, "enligt iShares.
Medan vissa amerikanska noterade ESG-ETF: er har kämpat för att få dragkraft med investerare, är ett sätt för emittenter att vända den trenden med attraktiva avgifter. EAGG gör just det med en årlig utgiftskvot på 0, 10%, motsvarande 10 dollar på en investering på 10 000 dollar. Den nya EUGF har 281 obligationer och har en effektiv löptid på 5, 94 år. Denna varaktighet är i linje med iShares Core US Aggregate Bond ETF (AGG), men AGG innehar nästan 6 900 obligationer. Nästan 73% av EAGG: s innehav räknas som AAA.
