401 (k) Plan vs. 457 Plan: En översikt
401 (k) planer och 457 planer är två typer av Internal Revenue Service (IRS) –sanktionerade, skatteförmånade pensioner för anställdas pensionssparande. Som skatteförmånliga planer får deltagarna sätta in förskottspengar som sedan sammansätts utan att beskattas tills de dras tillbaka.
Dessa pensionssparekonton var utformade för att tjäna som ett ben i den berömda trebensade pallen för pension: arbetsplatspension, socialförsäkring och personlig pensionssparande. När pensioner på arbetsplatsen blir föråldrade har personliga pensionssparande emellertid ökat till att tjäna som de flesta människors primära pensionsplan, tillsammans med socialförsäkring.
401 (k) planer och 457 planer fungerar på samma sätt, med den största skillnaden är vem som får delta i var och en.
Key Takeaways
- 401 (k) planer och 457 planer är båda skattefordelade pensionssparande planer.401 (k) planer erbjuds av privata arbetsgivare, medan 457 planer erbjuds av statliga och lokala myndigheter och vissa ideella organisationer. De två planerna är mycket lika, men Eftersom 457 planer inte regleras av ERISA, hanteras vissa aspekter, som fångstbidrag, tidiga återkallelser och svårighetsfördelningar på olika sätt.
401 (k) Planer
401 (k) planer erbjuds av privata, ideella arbetsgivare och vissa ideella arbetsgivare. 401 (k) planer är den vanligaste typen av avgiftsbestämd pensionsplan. 401 (k) planer betraktas som kvalificerade pensionsplaner och omfattas därför av lagen om anställda för pensionering av anställda från 1974 (ERISA).
Arbetsgivare som sponsrar planer för 401 (k) kan ge matchande eller icke-selektiva bidrag till planen för berättigade anställdas räkning. Intäkter i en 401 (k) plan uppkommer på skatteskatt. 401 (k) planer erbjuder en meny med investeringsalternativ som förskärmas av sponsorn, och deltagarna väljer hur de ska investera sina pengar. Från och med 2019 har planerna en årlig maximal bidragsgräns på $ 19 000. För anställda över 50 år innehåller båda planerna en uppsamlingsbestämmelse som tillåter upp till 6 000 USD i extra bidrag. (Dessa siffror stiger till $ 19 500 och 6 500 $ år 2020.)
Uttag från en 401 (k) som tagits före 59½ års ålder resulterar i en 10% förskottsavgift för tidig återtagning. Plandeltagare kan dock göra tidiga uttag utan straff från en 401 (k) under "ekonomiska svårigheter", som definieras av varje 401 (k) plan.
457 Planer
457 (b) planer är IRS-sanktionerade, avgiftsbestämda pensionsplaner för anställda som erbjuds av statliga och lokala offentliga arbetsgivare och vissa ideella arbetsgivare. De är bland de minst vanliga formerna av avgiftsbestämda pensionsplaner.
Som avgiftsbestämda planer finansieras både 401 (k) och 457 planer när anställda bidrar med löneavdrag; deltagarna i varje plan avsatte en procentandel av sin lön för att sätta in på deras pensionskonto. Dessa medel överförs till pensionskontot utan att beskattas, såvida inte deltagaren öppnar ett Roth-konto, och eventuell efterföljande tillväxt i kontona beskattas inte.
Från och med 2019 är den årliga maximala bidragsgränsen för 457 planer $ 19 000. För anställda över 50 år innehåller båda planerna en uppsamlingsbestämmelse som tillåter upp till 6 000 USD i extra bidrag. (Tillåtna bidrag till "mest 457 planer" kommer att öka till $ 19 500 och $ 6 500, liksom 401 (k) planer, 2020). Bidrag till varje plan kvalificerar den anställda för en "sparare skattekredit." Det är möjligt att ta lån från båda 401 (k) och 457 planer.
457 planer är emellertid en typ av skattefordelad icke-kvalificerad pensionsplan och regleras inte av ERISA. Eftersom ERISA-regler inte är tillämpliga på 457 konton, bedömer IRS inte en straff för tidig återtagning till 457 deltagare som tar ut pengar före åldern 59½, även om det belopp som tas fortfarande är föremål för normal inkomstskatt.
457 planer har en dubbelgräns uppsamlingsbestämmelse som 401 (k) planer inte har. Denna bestämmelse är utformad för att låta deltagare som närmar sig pensionen kompensera för år där de inte bidrog till planen men var berättigade till det. År 2019 skulle denna bestämmelse göra det möjligt för en anställd att bidra med upp till 38 000 dollar till en plan; 2020 skulle det vara 39 000 dollar.
Under rätt förhållanden kan en 457 plandeltagare kunna bidra med så mycket som $ 38 000 till hans eller hennes plan under ett år 2019 - och $ 39 000 år 2020.
Medan båda planerna möjliggör för tidig uttag, är de kvalificerade omständigheterna för berättigande till tidig återkallelse olika. Med 457 konton tillåts hårdhetsfördelningar efter en ”oförutsägbar nödsituation”, som måste anges specifikt på planens språk.
Både offentliga 457-planer och ideella 457-planer tillåter oberoende entreprenörer att delta. Oberoende entreprenörer är dock inte berättigade att delta i 401 (k) planer.
Särskilda överväganden
Eftersom 457 planer är icke-kvalificerade pensionsplaner, är det möjligt att bidra till både en 401 (k) och 457 plan samtidigt. Många stora statliga arbetsgivare erbjuder båda planerna. I sådana fall kan den gemensamma deltagaren bidra med maximala belopp till båda.
