I takt med att räntorna ökar i USA tar investerarna in volatiliteten på räntemarknaden. Långsiktiga företagsobligationer erbjuder vanligtvis högre avkastning jämfört med deras kortsiktiga eller medelfristiga motsvarigheter. Emellertid är långsiktiga företagsobligationer mycket mer känsliga för ränteförändringar, och de kommer sannolikt att visa mycket volatilitet när räntorna i USA stiger i framtiden. Investerare som är intresserade av att diversifiera sin portfölj med långsiktiga företagsobligationer har flera tvingande högavkastande börshandlade fonder (ETF) som fick stark ranking från fondbedömningsbyråer.
SPDR Barclays långsiktig företagsobligation ETF
Från och med 29 september 2018 visade SPDR Barclays Long Term Corporate Bond ETF (NYSEACRA: LWC) en 12-månaders efterföljande avkastning på 4, 38% och en 30-dagars Securities and Exchange Commission (SEC) avkastning på 4, 66%. Fonden skapades i mars 2009 och följer utvecklingen av Bloomberg Barclays Long US Corporate Index, som består av amerikanska företagsobligationer med lång löptid.
Fonden samlade 331, 48 miljoner dollar i förvaltade tillgångar (AUM) och hade 1 643 innehav i sin portfölj. ETF: s tillgångar är koncentrerade till industriella emittenter till 70, 70%, finansiella tjänsteföretag till 16, 27% och utgivare med 12, 7%. Fonden innehar endast högkvalitativa obligationer med 50% av sina innehav klassade A eller högre. Fondens portfölj visade en genomsnittlig avkastning till förfall på 4, 67% och en genomsnittlig varaktighet på 13, 49 år.
Från och med 31 augusti 2018 uppvisade fonden en årlig förlust på 5, 64% och ett års förlust på 2, 34%. För treårsperioden genererade fonden en genomsnittlig årlig avkastning på 5, 62%, medan fonden under femårsperioden visade en genomsnittlig årlig avkastning på 5, 89%. ETF kommer med en kostnadsgrad på 0, 07% och fick ett femstjärnigt totalt betyg från Morningstar för sin starka riskjusterade prestanda i kategorin företagsobligationer.
Vanguard långsiktiga ETF-aktier för företagsobligationer
ETF-aktierna i Vanguard Long-Term Corporate Bond (NASDAQ: VCLT) uppvisade en 30-dagars SEC-avkastning på 4, 64% per 29 september 2018. ETF startades i november 2009 för att spåra investeringsresultaten för Bloomberg Barclays US 10 + Års företagsobligationsindex, som består av högkvalitativa företagsobligationer i USA som förfaller mestadels på 20 år eller mer. Fonden hade 3, 5 miljarder dollar i AUM och 1 851 obligationer i sin portfölj. ETF: s obligationsinnehav är koncentrerade till industrier, finansiella tjänsteföretag och verktyg. Utbyte till förfall för fondens portfölj uppgår till 4, 6% och en genomsnittlig varaktighet är 13, 6 år.
Från och med 29 september 2018 visade ETF en YTD-förlust på 5, 19% och en årsförlust på 2, 57%. ETF: s genomsnittliga årliga avkastning var 5, 17% för treårsperioden och 5, 83% för femårsperioden. Morningstar belönade fonden med ett femstjärnigt totalt betyg i kategorin företagsobligationer. Fonden har en utgiftskvot på 0, 09%.
iShares långsiktig företagsobligation ETF
IShares långsiktiga företagsobligation ETF (NYSEACRA: IGLB) genererade en 12-månaders efterföljande fördelningsavkastning på 4, 36% och en 30-dagars SEC-avkastning på 4, 69%. ETF startade i december 2009 och följer utvecklingen av ICE BofAML 10+ års amerikanska företagsindex, som består av långvariga företagsobligationer som emitterats av amerikanska företag. Det fanns 1.627 innehav i fondens portfölj med 574, 4 miljoner dollar i AUM. Jämfört med sina kamrater har denna ETF en bredare sektors diversifiering.
De bästa sektorerna i fondens portfölj är icke-cykliska konsumenter vid 16, 91% fördelning och kommunikation på 12, 41%. Nästan hela fondens portfölj utgörs av obligationer av investeringsklass, med obligationer rankade BBB med cirka 49, 5% fördelning. Fonden hade en avkastning till löptid på 4, 66% och en genomsnittlig varaktighet på 13, 28 år.
Från och med 31 augusti 2018 genererade fonden en årsförlust på 2%. Fonden visade en genomsnittlig årlig avkastning på 5, 29% för treårsperioden och 5, 59% för femårsperioden. Morningstar tilldelade fonden ett totalt betyg på fyra stjärnor i kategorin företagsobligationer. Kostnadsprocenten för fonden är 0, 06%.
