Kostnadskvoten i försäkringsbranschen är ett mått på lönsamhet beräknat genom att dela utgifterna i samband med förvärv, försäkring och service av premier med de nettopremier som intjänats av försäkringsbolaget. Kostnaderna kan inkludera reklam, anställdas löner och provisioner för säljstyrkan. Kostnadsförhållandet innebär ett försäkringsbolags effektivitet innan man tar upp fordringar på sina försäkringar och investeringsvinster eller förluster. Kostnadskvoten kombineras med förlustkvoten för att ge ett försäkringsbolags sammansatta kvot.
Två olika metoder
Det finns två sätt att beräkna kostnadsförhållanden. Försäkringsbolag använder vanligtvis lagstadgad redovisning i motsats till allmänt accepterade redovisningsprinciper (GAAP) för att beräkna sina utgiftskvoter, eftersom lagstadgad redovisning ger mer konservativa förhållanden. Även om utgifterna är desamma i båda förhållandena, använder lagstadgad redovisning de nettopremier som skrivits under perioden i nämnaren för att få kostnadsgraden.
GAAP-redovisning använder de nettopremier som intjänats under perioden. Nettopremier som skrivs är den nya verksamheten som bolaget har tagit in, medan nettopremierna som intjänats kan omfatta både nya affärer och återkommande verksamheter från befintliga policys.
En föregångare till total lönsamhet
Kostnadskvoten kan användas för att jämföra företag och analysera ett företags resultat över tid. En kostnadsgrad under 100% betyder att försäkringsbolaget antingen tjänar eller skriver fler premier än det betalar ut i utgifter för att generera och / eller stödja dessa premier. Även om dess utgiftskvot kan vara fantastisk, påverkas ett försäkringsbolags totala lönsamhet av dess förlustgrad, investeringsintäkter och andra vinster och förluster. Således utgör inte utgiftskvoten ett mått på att avsluta lönsamheten. Istället är det en föregångare att hitta ett försäkringsbolags totala lönsamhet.
