På engelska brukar "globala" och "internationella" brukas omväxlande - därmed förvirringen i investeringsvärlden när vi får höra att globala och internationella fonder har helt olika investeringsmål och ger investerare olika typer av investeringsmöjligheter. Det är upp till investeraren att utföra due diligence och förstå vilka typer av investeringar som alla typer av fonder kommer att innehålla.
Globala fonder
Globala fonder består av värdepapper i alla delar av världen, inklusive landet där du är bosatt. Tänk på en värld som visar varje land. Globala fonder väljs främst av investerare som vill diversifiera mot landsspecifik risk utan att utesluta sitt eget land. Sådana investerare kan redan ha en lägre än önskad koncentration av inhemska investeringar eller kanske inte vill ta på sig den höga suveränrisken som är involverad i utländska investeringar.
Blandningen av inhemska och utländska investeringar fungerar till din fördel om den globala ekonomin går bra. Nyheter i ett land kan köra den marknaden ner, men andra länder kanske klarar sig bra och se sina marknader stiga. Var medveten om att inte alla länder reglerar sina marknader på samma sätt som dina gör. Det kan finnas väsentliga skillnader i vilka typer av skydd investeringar får. I själva verket har vissa länder varit kända för att ta över hela industrier och har regeringen drivit dem. Det kan påverka dina investeringar.
Internationella fonder
Internationella fonder består av värdepapper från alla länder utom investerarens hemland. Dessa fonder tillhandahåller diversifiering utanför investerarens inhemska investeringar. Om en investerare för närvarande innehar en portfölj som huvudsakligen består av inhemska investeringar, kan han eller hon välja att diversifiera sig mot landsspecifik risk och köpa en internationell fond. Alternativt kan en spekulant investera i en internationell fond eftersom han eller hon förutser en ökning på en viss utländsk marknad.
En internationell fond kan investera på solida marknader i utvecklade länder, eller den kan investera i tillväxtmarknader, som är mindre mogna och har större risk. Bara för att en fond kallas "internationell", antar inte att den investerar i alla länder. Kontrollera för att se vad fokus för varje internationell fond är. Många är specialiserade på specifika regioner.
Investera i fonder utomlands
Som en enskild investerare kan du inte köpa fonder som är baserade i ett annat land. Förordningar förbjuder detta i alla länder som har fonder. Så för att vara diversifierad i ett främmande land måste du köpa en fond i ditt eget land som köper utländska värdepapper. Även om detta gör att du kan lita på expertis hos en professionell penningförvaltare som arbetar för fonden, är det ingen ursäkt att investera blint. Se till att du förstår riskerna, typen av investeringar och skattekonsekvenserna.
Poängen
Att välja att gå med en global fond ger dig en viss inhemsk exponering, medan internationella fonder inte gör det. Om du redan har investerat i värdepapper i ditt land, undersök innehaven i den globala fonden du är intresserad av för att se till att du inte duplicerar investeringar. Om du är det, kan ditt bästa alternativ vara en internationell fond.
