Vad är divergens?
Avvikelse är när priset på en tillgång rör sig i motsatt riktning för en teknisk indikator, till exempel en oscillator, eller rör sig i motsats till andra data. Divergens varnar för att den nuvarande prisutvecklingen kan försvagas och i vissa fall kan leda till att priset ändrar riktning.
Det finns positiv och negativ avvikelse. Positiv avvikelse indikerar att en tillgång som är högre i tillgångens pris är möjlig. Negativ avvikelse signalerar att en rörelse som är lägre i tillgången är möjlig.
- Avvikelse kan ske mellan en tillgångs pris och nästan alla tekniska eller grundläggande indikatorer eller data. Men avvikelse används vanligen av tekniska handlare när priset rör sig i motsatt riktning för en teknisk indikator. Positiva divergenssignaler kan priset börja gå högre snart. Det inträffar när priset går lägre men en teknisk indikator går högre eller visar hausseartade signaler. Negativ avvikelse pekar på lägre priser i framtiden. Det inträffar när priset rör sig högre men en teknisk indikator rör sig lägre eller visar baisseartade signaler. Avvikelse är inte enbart förlitlig eftersom det inte ger aktuella handelssignaler. Divergens kan pågå länge utan att en prisförändring inträffar. Avvikelse är inte närvarande för alla stora prisåterföringar, det finns bara på vissa.
Vad säger divergens dig
Avvikelse i teknisk analys kan signalera en stor positiv eller negativ prissättning. En positiv avvikelse inträffar när priset på en tillgång blir ett nytt läge medan en indikator, till exempel pengarflöde, börjar klättra. Omvänt är en negativ avvikelse när priset gör en ny hög men indikatorn som analyseras gör en lägre hög.
Handlare använder divergens för att bedöma det underliggande momentumet i en tillgångs pris och för att bedöma sannolikheten för en prisåtergång. Till exempel kan investerare plotta oscillatorer, som Relative Strength Index (RSI), på ett prisdiagram. Om beståndet stiger och gör nya höjder når RSI idealiskt också nya toppar. Om aktien gör nya höjder, men RSI börjar göra lägre höjningar varnar detta att prisutvecklingen kan försvagas. Detta är negativ avvikelse. Handlaren kan sedan avgöra om de vill lämna sin position eller ställa in en stoppförlust om priset börjar sjunka.
Positiv avvikelse är motsatt situation. Föreställ dig att priset på en aktie gör nya lågor medan RSI gör högre låga med varje svängning i aktiekursen. Investerare kan komma att dra slutsatsen att de lägre nedgångarna i aktiekursen förlorar sin nedåtriktade fart och att en trendförändring snart kan följa.
Divergens är en av de vanliga användningarna av många tekniska indikatorer, främst oscillatorerna.
Skillnaden mellan avvikelse och bekräftelse
Avvikelse är när priset och indikatorn berättar för näringsidkaren olika saker. Bekräftelse är när indikatorn och priset, eller flera indikatorer, säger handlaren samma sak. Idealt vill handlare att bekräftelse ska gå in i branscher och i branscher. Om priset går upp vill de att deras indikatorer ska signalera att prisrörelsen sannolikt kommer att fortsätta.
Begränsningar av att använda divergens
Som är fallet med alla former av teknisk analys bör investerare använda en kombination av indikatorer och analystekniker för att bekräfta en trendförändring innan de bara agerar på divergens. Avvikelse kommer inte att finnas när det gäller alla prisförändringar, därför måste någon annan form av riskkontroll eller analys användas i samband med divergens.
När divergens inte inträffar betyder det inte att priset kommer att vända eller att en återföring snart kommer att ske. Divergens kan pågå länge, så att agera ensam kan vara betydande förluster om priset inte reagerar som förväntat.
