Innehållsförteckning
- Hur man får tillgång till kontanter
- uttag
- lån
- Överlämna en policy
- Livsförlikning
- Poängen
I svåra ekonomiska tider lämnas människor ibland för kontanter för att möta vardagliga utgifter och livsstilsbehov. Din livförsäkringspolicy är en möjlig källa till medel - men borde du utnyttja den?
Det finns säkert nackdelar med att använda livförsäkring för att tillgodose omedelbara kontanta behov, särskilt om du äventyrar dina långsiktiga mål eller familjens ekonomiska framtid. Ändå, om andra alternativ inte är tillgängliga, kan livförsäkring - särskilt livförsäkring med kontant värde - vara en källa till nödvändig inkomst.
Key Takeaways
- Om du inte har några alternativ och måste komma åt din livförsäkringspolicy är det bättre att ta ut eller låna kontanter, i motsats till att du överlämnar policyn helt och hållet. Försäkring av livförsäkringar som hela livet eller universellt liv inkluderar ett kontantansamlingskonto i policyn där överskottsbetalningar och intäkter hålls. Sådana konton tillåter försäkringstagare att få tillgång till dessa pengar genom uttag, försäkringslån eller om de behöver genom att överlämna kontot, antingen delvis eller i sin helhet. Ett annat alternativ är att göra en livräddning, vilket innebär att du säljer din livförsäkringspolicy till en person eller ett livsföretag i utbyte mot pengar.
Hur man får tillgång till kontanter
Livförsäkring med kontant värde, såsom hela livet och universellt liv, bygger reserver genom överskottspremier plus intäkter. Dessa insättningar hålls på ett kontantansamlingskonto inom policyn.
Livförsäkring med kontant värde erbjuder möjligheten att få tillgång till kontantansamlingar inom försäkringen genom uttag, försäkringslån eller delvis eller full överlåtelse av försäkringen. Ett annat alternativ handlar om att sälja din policy för kontanter, en metod som kallas en livsförlikning.
Kom ihåg att även om kontanter från policyn kan vara användbara under stressande ekonomiska tider kan du få oönskade konsekvenser beroende på vilken metod du använder för att få tillgång till medlen.
Kontanter i din livförsäkring
uttag
Generellt är det möjligt att ta ut begränsade mängder kontanter från en livförsäkring. Det tillgängliga beloppet varierar beroende på vilken typ av policy du äger och det företag som utfärdar det. Den största fördelen med uttag av kontantvärde är att de inte är skattepliktiga upp till din polisbasis, så länge din policy inte klassificeras som ett modifierat kapitalavtalskontrakt (MEC). En MEC är en term som ges till en livförsäkringspolicy där finansieringen överskrider de federala skattereglerna.
Emellertid kan uttag av kontantvärde få oväntade eller orealiserade konsekvenser:
- Uttag som minskar ditt kontantvärde kan orsaka en minskning av din dödsförmån - en potentiell källa till medel som du eller din familj kan behöva för inkomstutbyte, affärsändamål eller förmögenhetsskydd. Uttag av kassavärde är inte alltid skattefritt. Om du till exempel tar ett uttag under de första 15 åren av försäkringen och tillbakadragandet orsakar en minskning av polisens dödsförmån, kan vissa eller alla uttagna kontanter bli beskattade. Åtaganden behandlas som beskattningsbara i den utsträckning som de överskrider din grund i policyn. Åtaganden som minskar ditt kontant överlämningsvärde kan få dina premier att öka för att upprätthålla samma dödsförmån; annars kan försäkringen upphöra att gälla. Om din policy har klassificerats som en MEC beskattas uttag i allmänhet enligt reglerna för livränta - kontantutbetalningar anses först göras från ränta och är skattskyldiga och eventuellt 10% straff för tidig återkallelse om du är under 59, 5 år vid tillbakadragandet.
lån
De flesta kontantvärdepolicyer låter dig låna pengar från emittenten med ditt kontantansamlingskonto som säkerhet. Beroende på villkoren för policyn kan lånet bli föremål för ränta till olika räntor. du är dock inte skyldig att finansiellt kvalificera dig för lånet. Det belopp du kan låna är baserat på värdet på försäkringens kontantansamlingskonto och kontraktets villkor.
De goda nyheterna är att lånade belopp från icke-MEC-policyer inte är beskattningsbara, och du behöver inte göra betalningar på lånet, även om den utestående lånesaldot kan komma att ränta.
De dåliga nyheterna är att lånesaldot generellt minskar din polis dödsförmån, vilket innebär att dina stödmottagare kan få mindre än du tänkt. Dessutom reducerar ett obetalt lån som uppkommer ränta ditt kontantvärde, vilket kan leda till att försäkringen förfaller om otillräckliga premier betalas för att bibehålla dödsförmånen. Om lånet fortfarande är utestående när försäkringen förfaller eller om du senare överlämnar försäkringen, blir det lånade beloppet beskattningsbart i den utsträckning kontantvärdet (utan reduktion för utestående lånesaldo) överskrider din bas i kontraktet.
Policielån från en politik som anses vara en MEC behandlas som utdelningar, vilket innebär att lånebeloppet upp till intäkterna i policyn kommer att vara beskattningsbart och kan också omfattas av straffet före 59, 5 för tidig återkallelse.
Att dra ut pengar eller låna pengar från din livförsäkring kan minska din försäkrings dödsförmån, medan du överlämnar försäkringens sida innebär att du helt och hållet ger upp rätten till dödsförmånen.
Överlämna en policy
Förutom uttag och försäkringslån kan du överlåta (avbryta) din försäkring och använda kontanter som du vill. Om du emellertid överlämnar policyn under de första åren av äganderätten kommer företaget sannolikt att debiteras avgivande avgifter, vilket minskar ditt kontantvärde. Dessa avgifter varierar beroende på hur länge du har haft policyn. Dessutom, när du överlämnar din försäkring för kontanter, är vinsten på policyn inkomstskatt och om du har en utestående lånesaldo mot försäkringen kan ytterligare skatter uppstå.
Även om du överlämnar policyn kan du få de pengar du behöver, avstår du uppenbarligen rätten till dödsskyddet som försäkringen ger. Om du vill ersätta den förlorade dödsförmånen senare kan det vara svårare eller dyrare att få samma täckning.
Överväg andra alternativ innan du använder din livförsäkring för kontanter, till exempel att låna mot din 401 (k) plan eller ta ett huskapitallån; inget av dessa alternativ kommer utan att mildra problem, men baserat på dina nuvarande ekonomiska omständigheter är vissa val bättre än andra.
Livsförlikning
Detta koncept är ganska enkelt. Som försäkringens ägare säljer du din livförsäkringspolicy till en individ eller ett livsföretag i utbyte mot kontanter. Den nya ägaren kommer att hålla policyn i kraft (genom att betala premierna) och skörda en avkastning på investeringen genom att få dödsförmånen när du dör.
De flesta typer av försäkringar är berättigade till försäljning, inklusive försäkringar med lite eller inget kontantvärde, till exempel termförsäkring. Generellt sett måste du (den försäkrade) vara minst 65 år gammal, ha en livslängd på 10 till 15 år eller mindre och en försäkringsdödsförmån på minst $ 100 000 (i de flesta fall).
Den främsta fördelen med en livsförlikning är att du potentiellt kan få mer för policyn än genom att kontantera den (överlämna policyn). Beskattningen av livbosättningar är komplicerad: Den allmänna behandlingen är att vinst som överstiger din grund i policyn beskattas till dig som ordinarie inkomst. Se till att du får expertrådgivning innan du undertecknar din policy.
Även om livbosättningar kan vara en värdefull källa till likviditet bör du överväga följande frågor:
- Du ger upp kontrollen över dödsförmånen. De nya ägarna / polisen kommer att ha tillgång till dina tidigare medicinska register och vanligtvis rätten att begära uppdateringar om din nuvarande hälsa. Livsföringsbranschen är mycket marginellt reglerad, så det finns inget vägledning om ditt polis värde, vilket gör det svårt att avgöra om du får ett rimligt pris för din policy. Bortsett från den skatteskuld som du kan möta kommer livförlikningar vanligtvis med en annan kostnad: så mycket som 30% av dina intäkter kan betalas i provisioner och avgifter, vilket minskar det nettobelopp du får.
Poängen
Ekonomiska problem kan få dig att överväga att likvidera tillgångar för kontanter. Ibland kanske du inte har något annat val, men när det gäller livförsäkring, tänk på varför du köpte policyn i första hand. Behöver du fortfarande täckningen? Är polismottagarna beroende på dödsförmånen om något händer med dig?
