Pengarna i din 401 (k) pensionsplan kan utnyttjas för att få en utbetalning för ett hus. Du kan antingen ta ut eller låna pengar från din 401 (k). Var och en av dessa alternativ har stora nackdelar som kan uppväga fördelarna.
NYCKELTAKEVÄGAR
- Du kan ta ut pengar eller låna från din 401 (k) för att använda som utbetalning på ett hem. Att välja endera rutten har stora nackdelar, till exempel en tidig uttagsstraff och förlora skattemässiga fördelar och investeringstillväxt. Det är uppenbarligen bättre om du kan spara pengarna någon annanstans och inte ta eller låna kontanter från din framtid.
Återtag från en 401 (k)
Det första och minst fördelaktiga sättet är att helt enkelt ta ut pengarna direkt. Detta omfattas av reglerna för uttag av svårigheter, som nyligen har underlättats lite, vilket gör det möjligt för kontoinnehavare att inte bara dra tillbaka sina egna bidrag, utan de från deras arbetsgivare. Hemköpskostnader för en "huvudbostad" är en av de tillåtna orsakerna till att drabbas av svårigheter från en 401 (k).
Proffs
-
Du får pengar du behöver för en utbetalning.
Nackdelar
-
Du är skyldig inkomstskatt vid uttag.
-
Återtagandet kan flytta dig till en högre skatteklass.
-
Du kan aldrig återbetala ditt konto och förlora år med skattefria intäkter på de pengar du tar ut.
401 (k) planer har inte ett första undantag för hemköpare för tidiga uttag men IRA: er.
Låna från en 401 (k)
Det andra sättet är att låna från 401 (k). Du kan låna upp till $ 50 000 eller hälften av kontot, beroende på vilket som är mindre, så länge du använder pengarna för ett hemköp. Detta är bättre än att helt enkelt ta ut pengarna av olika skäl.
Fördelar
-
Du kan låna upp till $ 50 000 eller hälften av kontot.
-
Räntan du betalar på lånet betalas till ditt eget konto, inte till en bank.
Nackdelar
-
Du måste återbetala lånet, vanligtvis inom fem år.
-
Du måste avslöja detta lån till banken om du ansöker om en inteckning.
-
Beroende på din plan kanske du inte kan bidra till din 401 (k) förrän du betalar av lånet.
-
Även om du betalar ränta förlorar du den potentiella investeringstillväxten i fonderna.
För det första, även om du debiteras ränta på lånet - är räntan vanligtvis två poäng över primärräntan. Men du betalar faktiskt ränta till dig själv snarare än till banken. Och det betyder att du tjänar åtminstone lite pengar på de medel du tar ut.
Nackdelen är att du måste återbetala lånet och tidsramen är normalt högst fem år. Med ett lån på 50 000 USD är det 833 $ per månad plus ränta. Du måste avslöja detta till banken när du ansöker om en inteckning eftersom det potentiellt kan öka dina månatliga utgifter.
Innan lagen om skattelättnader och jobb från 2017 om din anställning upphörde innan du återbetalade lånet fanns det vanligtvis ett återbetalningsfönster på 60 till 90 dagar för hela utestående saldo. I början av 2018 förlängde skatteöversynen återbetalningstiden till förfallodagen för din federala inkomstdeklaration, som också inkluderar arkiveringsförlängningar.
Underlåtenhet att återbetala lånet inom den tidsramen utlöser regelbunden beskattning och 10% straffskatt, eftersom det utestående saldot anses vara ett tidigt uttag.
En annan viktig nackdel är att låna från din 401 (k) betyder att du tappar bort de potentiella investeringstillväxten för dessa fonder. Dessutom tillåter några 401 (k) planer inte att du bidrar förrän du har betalat lånet.
Medan din 401 (k) är en enkel källa till utbetalningsmedel, är det uppenbarligen bättre om du kan spara pengarna någon annanstans och inte ta eller låna kontanter från din framtid. Om du behöver ta tillvara pengarna är det uppenbart bättre att låna dem än att ta ett uttag och förlora dessa skattemässiga besparingar för alltid.
