Vad är en aktuariell ränta?
En aktuariell ränta är en uppskattning av det förväntade värdet på ett försäkringsbolags framtida förluster. Vanligtvis förutsägs uppskattningen baserat på historiska data och hänsyn till inblandad risk. Exakta aktuariella räntor hjälper till att skydda försäkringsbolagen mot risken för allvarliga försäkringsförluster som kan leda till insolvens.
Key Takeaways
- Aktuariella räntor är uppskattningar av framtida förluster, vanligtvis baserade på historiska förluster. Värdebetalning används för att bestämma den lägsta premien som uppfyller alla försäkringsbolagens mål. Priserna uttrycks som priset per försäkringsenhet för varje exponeringsenhet. Aktuariella kurser granskas och justeras med jämna mellanrum.
Hur fungerar aktuariella priser
Aktuariella priser uttrycks som ett pris per försäkringsenhet för varje exponeringsenhet, som är en ansvarsenhet eller egendom med liknande egenskaper. Till exempel på fastighets- och skadeförsäkringsmarknaderna är exponeringsenheten vanligtvis lika med 100 $ för fastighetsvärdet och ansvaret mäts i 1 000 $ enheter. Livförsäkring har också exponeringsenheter på 1 000 dollar. Försäkringspremien är den kurs som multipliceras med antalet skyddsenheter som köps.
Generellt, under en granskning av en ränta, avgörs det först om de aktuariella räntorna behöver justeras. En planerad förlustupplevelse ger försäkringsbolagen möjlighet att bestämma den minimipremie som krävs för att täcka förväntade förluster.
Krav på aktuariella priser
Det primära syftet med den aktuariella ratemaking är att bestämma den lägsta premien som uppfyller alla de försäkringsbolag som krävs. En framgångsrik aktuariell ränta måste täcka förluster och kostnader plus tjäna en vinst. Men försäkringsbolag måste också erbjuda konkurrenskraftiga premier för en viss täckning. Dessutom har stater lagar som reglerar vad försäkringsbolag kan ta ut, och därmed beaktas både affärs- och myndighetstryck under utvärderingsprocessen.
En viktig del av utvärderingsprocessen är att ta hänsyn till alla faktorer som kan påverka framtida förluster och sätta en premiumprissättningstruktur som erbjuder lägre premier till grupper med låg risk och högre premier till högriskgrupper. Genom att erbjuda lägre premier till grupper med låg risk kan ett försäkringsbolag locka dessa individer att köpa sina försäkringar, sänka sina egna förluster och utgifter, samtidigt som förlusterna och utgifterna för konkurrerande försäkringsbolag ökar (som sedan måste kämpa för företag från högre- riskpooler för individer). Försäkringsbolag spenderar pengar på aktuariella studier för att säkerställa att de överväger alla faktorer som på ett tillförlitligt sätt kan förutsäga framtida förluster.
Aktuarier fokuserar på att utföra statistiska analyser av tidigare förluster, baserade på de försäkrades specifika variabler. Variabler som ger de bästa prognoserna används för att fastställa premier. I vissa fall ger den historiska analysen emellertid inte tillräcklig statistisk motivering för att fastställa en ränta, till exempel för jordbävningsförsäkring. I sådana fall används ibland katastrofmodellering, men med mindre framgång.
