401 (k) planer och 401 (a) planer är två typer av avgiftsbestämda pensionssparande planer som erbjuds av arbetsgivarna. De tar sina namn från avsnitt 401 i USA: s interna inkomstkod, som definierar dem.
De viktigaste skillnaderna mellan en 401 (a) -plan och en 401 (k) -plan är först i de typer av arbetsgivare som erbjuder dem och sedan i flera viktiga bestämmelser om bidrag och investeringsval.
Key Takeaways
- 401 (a) planer erbjuds vanligtvis av statliga och ideella arbetsgivare, medan 401 (k) planer är vanligare i den privata sektorn. Medan deltagande i en 401 (k) plan är inte obligatorisk, med en 401 (a) plan, ofta är. Anställdas bidrag till 401 (a) plan bestäms av arbetsgivaren, medan 401 (k) deltagare bestämmer hur mycket, om något, de vill bidra till sin plan.
Hur 401 (a) planer fungerar
En 401 (a) plan erbjuds normalt av myndigheter, utbildningsinstitutioner och ideella organisationer, snarare än av företag. Dessa planer är vanligtvis specialdesignade och kan erbjudas nyckelpersoner som ett extra incitament att stanna med i organisationen. De anställdas bidragsbelopp fastställs normalt av arbetsgivaren och arbetsgivaren måste också bidra till planen. Bidrag kan vara antingen före eller efter skatt.
Utbildningsinstitutioner erbjuder ofta en relaterad plan som kallas en 403 (b) plan.
Eftersom den sponsringsgivande arbetsgivaren fastställer bidrag och planeringsplaner i en 401 (a), kan dessa planer upprättas på sätt som uppmuntrar anställda att stanna. Anställdas deltagande är ofta obligatoriskt. Om de anställda lämnar kan de vanligtvis ta ut sina intjänade pengar genom att rulla över dem till en annan kvalificerad pensionssparande plan eller genom att köpa en livränta.
Planens investeringsval bestäms av arbetsgivaren och tenderar att vara begränsade. I synnerhet de statligt sponsrade 401 (a) planerna kan innehålla endast de säkraste, mest konservativa investeringsalternativen.
Hur 401 (k) planer fungerar
En 401 (k) plan erbjuds vanligtvis av privata arbetsgivare. En traditionell 401 (k) gör att anställda kan bidra med dollar före skatt från sin lönecheck till kontot och ta ett skatteavdrag för sina bidrag. Roth 401 (k) s, å andra sidan, finansieras med dollar efter skatt och ger inga skatteförmåner på förhand. Anställda bestämmer hur mycket de vill bidra med, upp till de gränser som fastställts av IRS, och många arbetsgivare matchar åtminstone en del av deras anställdas bidrag, även om det inte är lagligt nödvändigt.
Arbetsgivaren som sponsrar planen för 401 (k) väljer vilka investeringsalternativ som kommer att finnas tillgängliga för deltagarna, men som en funktion av deras tillsynsplikt måste de vara försiktiga med att erbjuda ett större utbud av alternativ än sponsorerna för 401 (a) planer ofta do. Planer erbjuder vanligtvis 15 till 30 investeringsalternativ, även om det antalet har minskat under de senaste åren, eftersom forskning har visat att för många val förvirrar deltagarna. Tillgångar i en 401 (k) -plan upplupnar på skatteuttagande basis och, i fallet med traditionella 401 (k), beskattas som regelbunden inkomst när de dras ut. Uttag från Roth 401 (k) är i allmänhet skattefria.
