Vad är en kil?
En kil är ett prismönster som präglas av konvergerande trendlinjer i ett prisdiagram. De två trendlinjerna dras för att ansluta respektive toppar och lågheter i en prisserie under 10 till 50 perioder. Linjerna visar att höjderna och nedgångarna antingen stiger eller sjunker och olika hastigheter, vilket ger utseende på en kil när linjerna närmar sig en konvergens. Kilformade trendlinjer anses vara användbara indikatorer på en potentiell reversering av prisåtgärder från tekniska analytiker.
Key Takeaways
- Kilmönster kännetecknas vanligtvis av konvergerande trendlinjer över 10 till 50 handelsperioder. Mönstren kan betraktas som stigande eller fallande kilar. Mönstren har ett ovanligt bra resultat för att förutse prisförändringar.
Förstå kilmönstret
Ett kilmönster kan signalera antingen hausseartade eller baisseartade prisförändringar. I båda fallen har detta mönster tre gemensamma egenskaper: för det första de konvergerande trendlinjerna; för det andra ett mönster av fallande volym när priset går igenom mönstret; för det tredje, ett avbrott från en av trendlinjerna. De två formerna av kilmönstret är en stigande kil (som signalerar en baisseartad reversering) eller en fallande kil (som signalerar en hausseartad reversering).
Rising Wedge
Detta inträffar vanligtvis när ett värdepapperspris har stigit över tid, men det kan också inträffa mitt i en nedåtgående trend.
Rising Wedge.
Trendlinjerna över och under prisdiagrammönstret kan konvergera för att hjälpa en näringsidkare eller analytiker att förutse en reversering av breakout. Även om priset kan ligga utanför endera trendlinjen, har kilmönster en tendens att bryta i motsatt riktning från trendlinjerna.
Därför indikerar stigande kilmönster den troligare potentialen att sjunka priser efter ett breakout av den lägre trendlinjen. Handlare kan göra baisseartade affärer efter utdelningen genom att sälja säkerhetskortet eller använda derivat som terminer eller optioner, beroende på vilken säkerhet som kartläggs. Dessa affärer skulle försöka vinna vinst med potentialen att priserna kommer att falla.
Fallande kil
När ett värdepappers pris har fallit över tid kan ett kilmönster inträffa precis som trenden gör sin sista nedåtgående rörelse. Trendlinjerna som dras över höjderna och under lågen i prisdiagrammönstret kan konvergera när prisliden förlorar fart och köpare går in för att bromsa nedgången. Innan linjerna konvergerar kan priset bryta ut över den övre trendlinjen.
Fallande kil.
När priset bryter den övre trendlinjen förväntas säkerheten vända och trenden högre. Handlare som identifierar hausseartade reverseringssignaler skulle vilja leta efter affärer som drar nytta av säkerhetens prisökning.
Handelsfördelar för kilmönster
Som en allmän regel pris ger mönsterstrategier för handelssystem sällan avkastning som överträffar köp-och-håll strategier över tid, men vissa mönster verkar dock vara användbara för att förutse allmänna prisutvecklingar ändå. Vissa studier tyder på att ett kilmönster kommer att bryta mot en vändning (ett hausseartat breakout för fallande kilar och ett baisseartat breakout för stigande kilar) oftare än två tredjedelar av tiden, med en fallande kil som en mer pålitlig indikator än en stigande kil.
Eftersom kilmönster konvergerar till en mindre priskanal är avståndet mellan priset vid handeln och priset för en stoppförlust relativt mindre än början av mönstret. Detta innebär att en stoppförlust kan placeras i närheten när handeln börjar, och om handeln är framgångsrik kan resultatet ge en större avkastning än det belopp som riskeras för handeln till att börja med.
