En vinst på 34, 13% 2019 för aktier i Microsoft Corporation (MSFT) kunde troligen inte ha hänt utan institutionellt stöd för aktierna. Hur aktierna har handlat berättar en historia om en aktie som vinner tillsammans med en stor mängd ovanlig handelsaktivitet. Det är hausseartad aktivitet eftersom aktierna går högre mot ökande volymer, vilket indikerar att en köpare troligen är inblandad.
Med tiden har vi lärt oss hur aktier med historia eller starka fundament tenderar att stiga i pris. Smarta pengarförvaltare är alltid ute efter att satsa på nästa outlier-aktier… de bästa i klassen. Jag skrev faktiskt om samma aktivitet för Microsoft-aktien för två månader sedan. Se den artikeln här. Andelarna har ökat med 8% sedan det inlägget.
De viktigaste kriterierna vi ser efter när vi satsar på uppside är en historia med starka grundläggande, starka tekniker och stora potentiella köp av aktierna. Jag kommer att gå in på den grundläggande bilden senare, men den verkliga berättelsen om en akties långsiktiga bana ligger i aktiernas handelsaktivitet.
Enkelt uttryckt, det handlar om utbud och efterfrågan. När efterfrågan är högre än utbudet stiger beståndet. När efterfrågan är lägre än utbudet faller lager. Under större delen av 2019 har Microsoft-aktien vunnit tillsammans med ovanliga köpssignaler. Det handlar om att stapla oddsen till din fördel.
När vi letar efter en post på en ledande aktie för Mapsignals vill vi se en ökning av potentiella köp. Bara för att visa dig grafiskt hur våra ovanliga handelsaktivitetssignaler ser ut, titta på alla ovanliga institutionella signaler (UI) som Microsoft har gjort under det senaste året.
Titta på 2019 har det varit dagar då aktierna verkar ha haft en köpare. Detta är anmärkningsvärt eftersom lager flyttas baserat på utbud och efterfrågan. Vad som verkligen fångar vårt öga nu är jag det senaste UI-köpet. Efter nedbrytningen i slutet av förra året har programvarujättens aktier varit i tjurläge:
www.mapsignals.com
År hittills (YTD) har Microsoft-aktien loggat 12 ovanligt stora volymdagar, vilket tyder på att köpa in aktierna från och med 13 mars 2019 (se diagram ovan). Detta pekar på att Microsoft vinner på ett ovanligt sätt, vilket antyder att efterfrågan på aktien förblir konsekvent.
Mapsignals mål är att identifiera morgondagens topplager idag. Vi letar i grunden efter mer avlägsna företag med sunda grundläggningar åtföljd av överdimensionerad ovanlig institutionell handelsaktivitet. Genom att studera dessa datapunkter kan vi göra en utbildad gissning om vilka aktieinstitutioner som handlar med och gifter sig med denna information med fundamentalt sunda företag. Vi vill ha oddsen på vår sida när vi letar efter aktier av högsta kvalitet.
När vi bestämmer oss för en stark kandidat överväger vi tidigare ledare som har en historia av teknisk överträfflighet. När de visar ledarskap ser vi dessa som möjligheter. Följande är några områden där Microsoft har tagit upp vår uppmärksamhet:
- YTD-prestanda jämfört med marknaden: + 16, 62% mot SPDR S&P 500 ETF (SPY) YTD-prestanda jämfört med teknologisektorn: + 8, 63% vs. Technology Select Sector SPDR Fund (XLK) Nyligen hausseartade ovanliga handelssignaler
Nu tar vi det ett steg längre och får de bästa aktierna som visar ovanlig handelsaktivitet. Nedan kan du se de historiska tiderna sedan 2015 då Microsoft lager gjorde topp 20-rapporten för Mapsignals. Dessa är de högst rankade signalerna i vårt aktieunivers. Det är uppenbart att vi fick den stora uppstarten från 2016 och det senaste steget 2019. Det är exakt vad vår process är utformad för att göra. Vi skulle till och med våga kalla denna aktie en överskådare:
www.mapsignals.com
Ovanpå en teknisk bild som är stark bör man också titta under huven för att se om den grundläggande bilden stöder en långsiktig investering. Microsoft har skjutit på alla cylindrar för ett företag av den här storleken… se bara på följande från den senaste inkomstrapporten:
- Q3 2019 intäktstillväxt år över år (YoY): + 14% Q3 2019 YoY utspädda vinst per aktie tillväxttakt: + 20%
Microsoft-aktien bryter nyligen ut tillsammans med andra programvarulager. Vi tror att den aktuella nivån för aktierna är i position för ytterligare uppåtriktade. Berättelsen för Microsoft och annan mycket lönsam programvara och molnnamn är en stark tillväxt. Detta gäller särskilt för företag som har visat en avundsvärt meritlista av framgång.
Vi är alltid på jakt efter bra företag som visar vanlig handelsaktivitet i aktierna. De bästa företagen tenderar att trenda högre på lång sikt. Allt detta pekar på en långsiktig möjlighet för aktien.
Poängen
Microsoft-aktie utgör en potentiell köpmöjlighet för den långsiktiga investeraren. Med tanke på prisökningen, starka grundläggande faktorer och ovanliga ovanliga köpssignaler kan detta lager vara värt en plats i en tillväxtorienterad portfölj.
