Kostnaderna för ädelmetall sjönk på torsdagen när investerare flockade till den amerikanska dollarn som en alternativ säkring mot osäkerheten kring Brexit och det olösta handelskriget mellan USA och Kina. E-micro Gold Futures för juni (MGC = F) minskade med 1, 4% - och lyckades inte hålla sig över den psykologiska nivån på 1 300 $ - medan COMEX miNY Silver Futures för maj (QI = F) sjönk med 2% och hotade att bryta under 15 $. Samtidigt omsatte US Dollar Index (DX-Y.NYB), ett mått på greenbacken relativt värdet på en korg med andra utvecklade valutor, upp 0, 5%.
Under de senaste veckorna har dollarn också gynnats av att andra stora centralbanker håller ett lock på stigande räntor. "Guldbugs har lämnats frustrerade på grund av att andra stora centralbanker också har blivit svåra och därmed höll dollarn stött indirekt när utländska valutor tumlade, " säger Forex.com-analytiker Fawad Razqzada till Investing.com.
Handlare kan tjäna på fallande guld- och silverpriser genom att använda en av följande tre hävstångsinvesterade valutahandlade fonder (ETF). Varje fond bröt ut från ett fortsättningsmönster i gårdagens handelssession, vilket tyder på högre priser framöver. Låt oss gå igenom flera handelsidéer.
ProShares UltraShort Gold ETF (GLL)
Med nettotillgångar på 20, 8 miljoner dollar syftar ProShares UltraShort Gold ETF (GLL) att tillhandahålla investeringsresultat som motsvarar två gånger den omvända dagliga utvecklingen för Bloomberg Gold Subindex. Det underliggande indexet speglar prestanda på guld mätt med priset på COMEX guld futurekontrakt. GLL, som lanserades vid finanskrisen 2008, uppnår sin skuldsatta avkastning med derivatprodukter som swappar och futuresavtal. ETF: s genomsnittliga spread på 0, 03% och en daglig volym på 1, 66 miljoner dollar gör den idealisk för handlare som vill ha en kortvarig satsning mot den gula metallen. Från och med den 29 mars 2019 tar fonden ut en förvaltningsavgift på 0, 95% som är nere med 3% hittills (YTD).
GLL-aktierna ökade stadigt lägre mellan november och mitten av februari innan de fick ett bud i de senare skeden av förra månaden när guldpriserna föll bort. Fonden konsoliderades under större delen av mars för att bilda ett flaggmönster innan han bröt upp på uppsidan av volym över genomsnittet i gårdagens handelssession. Handlare som köper här bör se till att boka vinster på väg mot 78 dollar, där priset hittar motstånd från en horisontell linje som sträcker sig tillbaka till juli 2018. Överväg att placera en stop-loss-order strax under 50-dagars enkel rörligt medelvärde (SMA) till skydda handelskapital.
ProShares UltraShort Silver ETF (ZSL)
ProShares UltraShort Silver ETF (ZSL), som också lanserades 2008, försöker ge två gånger den omvända dagliga avkastningen från Bloomberg Silver Subindex. Fondens jämförelseindex återspeglar prestandan för silver, mätt med priset på COMEX silverfutures. Även om fondens utgiftskvot på 1, 62% ligger väsentligt över kategorin genomsnittet 1, 11%, bör den inte påverka kortvariga vistelser. ETF: s konkurrenskraftiga genomsnittliga spridning på 0, 12% och god likviditet gör det lämpligt för både intraday-spel och swing-handel mot silverpriset. ZSL, med förvaltade tillgångar (AUM) på 15, 4 miljoner dollar, har en vinst på 3, 58% YTD från och med den 29 mars 2019.
ZSL: s aktiekurs steg 3, 64% på torsdagen på tung volym och gappade över både topp trendlinjen för ett flaggmönster och 200-dagars SMA. Det relativa styrkaindexet (RSI) ligger under överköpt territorium, vilket indikerar att priset har utrymme att hålla spårningen högre. De som handlar med breakout bör beställa en vinstförsäljningsorder nära 45 dollar - i närheten av förra årets dubbla topp. Stäng öppna positioner om priset faller under 27 mars lågt till 37, 85 $.
Direxion Daily Gold Miners Index Bear 3X-aktier (JDST)
Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bear 3X-aktier (JDST), skapat 2013, strävar efter att ge tre gånger den omvända dagliga prestanda för MVIS Global Junior Gold Miners Index. Det spårade riktmärket består av juniorguld- och silvergruvföretag från både utvecklade och tillväxtmarknader som genererar minst 50% av sina intäkter från gruvverksamhet. Dess toppvikt inkluderar AngloGold Ashanti Limited (AU) vid 6, 65%, Kinross Gold Corporation (KGC) vid 6, 21% och Northern Star Resources Limited (NESRF) vid 5, 56%. Handeln till $ 39, 14 med AUM på $ 101, 5 miljoner och erbjuder en utdelning på 0, 74%. Fonden har sjunkit nästan 30% hittills i år den 29 mars 2019. JDST tar ut en förvaltningsavgift på 1, 09%.
Efter att ha hoppat nästan 50% från lågt till högt i februari gav JDST-aktiekursen tillbaka en stor del av dessa vinster i mars tills tjurarna hoppade tillbaka i ETF igår och pressade den upp 10, 60%. Fonden sitter nu ovanför ett fallande kilmönster och ser ut att vara redo att initialt testa 44 $ -nivån innan den eventuellt fortsätter till $ 55, där den möter överliggande motstånd från prisåtgärder under de senaste 12 månaderna. Näringsidkare bör flytta sitt stopp till avbrottet om fonden når det första motståndsområdet och tar vinster på en följdsträcka över $ 50. Skär ned förluster om priset stängs under kilmönstets topp trendlinje, eftersom detta skulle ogiltiga installationen.
StockCharts.com
