Efter de lagliga hinder som Medtronic PLC (MDT) står inför för att undvika en skatt på 1, 4 miljarder dollar i USA, kan Facebook Inc. (FB) och The Coca-Cola Co. (KO) vara bredvid Internal Revenue Service (IRS) över användningen av utländska betalningar för att sänka sina skatter.
Under årens lopp har ledande multinationella företag (MNC) varit med i IRS i fråga om överföringspriser - en metod som har använts av MNC för att minska deras skatteskulder genom att tilldela lägre värde till immateriella tillgångar som immateriella rättigheter (IP). Företag drar nytta av att flytta dessa immateriella tillgångar till offshore-dotterbolag som verkar i lågskattedistrikt som Caymanöarna, Puerto Rico eller Irland.
Redovisning för immateriella rättigheter
Det är lätt att redovisa ekonomisk aktivitet som innebär mätbara funktioner som försäljning och anställda, men det blir svårt när man försöker redovisa immateriella rättigheter. Till exempel, om en person utför en Google-sökning från sin hemdator baserad i Finland, kan sökresultaten ges av UK-baserade Google-servrar, medan hela sökoperationen tillhör det Google-företag som är baserat i USA. huvuddelen av värdet i den "globala" aktiviteten ligger i den immateriella egendom som gör sökningen möjlig. Tvetydighet finns om var och hur mycket som ska redovisas för detta IP-värde, vilket gör det till en tvist mellan MNC och IRS.
När det gäller Medtronic, överförde det irländska baserade företaget Dublin, som har behållit operativa huvudkontor i Minneapolis, 2, 2 miljarder dollar till ett företag som tillhör ett företag i Puerto Rico för skatteåren 2005 och 2006. IRS hävdar att företagets handlingar är ett "klassiskt fall" av en amerikansk multinationell skiftande inkomst från sina mycket lönsamma amerikanska verksamheter och immateriella tillgångar till ett offshore-dotterbolag i en skatteparadis genom att ta ut en artificiellt låg ränta för immateriella tillgångar, rapporterar Bloomberg. Byrån hävdar att Medtronic undervärderade royalty-skattesatser som betalats till den av Puerto Rico-anslutna för intellektuell egendom som används vid tillverkning av medicintekniska produkter där. En nyligen avgörande av en federalt överklagadomstol den 16 augusti skickade Medtronic-fallet tillbaka till US Tax Court för granskning. Medtronic har redan gjort en betalning på 1, 1 miljarder dollar till IRS för att täcka för eventuella skatter, kan företaget nu skylda mer om domstolen beslutar annat under granskningen.
Andra MNC kan möta liknande öde
Genom att kalla den senaste utvecklingen som "en oavsiktlig katastrof för Medtronic", tillägger skattekspert Robert Willens att det är ett "verkligt slag" för andra företag som använder överföringspriser och kan göra det svårare eller till och med omöjligt att använda tekniker som prissätter transaktioner för att sänka skatten.
IRS motsatte sig en liknande beräkning av överföringspriser av Facebook 2016 när den sociala mediagiganten hävdade att den överförde $ 6, 5 miljarder immateriella tillgångar till Irland 2010. Med rättegången som beräknas starta nästa augusti kan Facebook komma att behöva betala upp till 5 miljarder dollar i skatter (utan påföljder och ränta), om IRS vinner fallet.
Dryckegiganten Coca-Cola har också en liknande fråga med skattemyndigheternas skatt på över 3, 3 miljarder dollar. Emissionen avser royaltyavtal enligt vilket företaget överförde IP-värde till sina offshore-dotterbolag belägna i Afrika, Europa och Sydamerika mellan 2007 och 2009.
